Document of  The World Bank    FOR OFFICIAL USE ONLY  Report No: PAD2642     INTERNATIONAL BANK FOR RECONSTRUCTION AND DEVELOPMENT     PROJECT PAPER    ON     A PROPOSED ADDITIONAL LOAN  IN THE AMOUNT OF US$ 100 MILLION  AND   A PROPOSED CLEAN TECHNOLOGY FUND LOAN  IN THE AMOUNT OF US$ 25 MILLION    TO THE  MOROCCAN AGENCY FOR SUSTAINABLE ENERGY (MASEN)         FOR A  Morocco Noor Solar Power Project Additional Financing    May 15, 2018      Energy and Extractives Global Practice  Middle East And North Africa Region      This document has a restricted distribution and may be used by recipients only in the performance of their  official duties.  Its contents may not otherwise be disclosed without World Bank authorization.        CURRENCY EQUIVALENTS     (Exchange Rate Effective {Apr 06, 2018})    Moroccan Dirham  Currency Unit  =    (MAD)  MAD 9.40  =  US$1  MAD 11.38   =  EUR1      FISCAL YEAR  January 1 – December 31                                  Regional Vice President: Hafez M. H. Ghanem  Country Director: Marie Francoise Marie‐Nelly  Senior Global Practice Director: Riccardo Puliti  Practice Manager: Erik Magnus Fernstrom  Task Team Leader(s): Moez Cherif, Sameh I. Mobarek      ABBREVIATIONS AND ACRONYMS      AF  Additional Financing  AFD  French Development Agency (Agence française de développement)  AfDB  African Development Bank  ANAPEC  National Agency for the Promotion of Employment and Capacity (Agence  Nationale de Promotion de l'Emploi et des Compétences)  ANRE  National Electricity Regulatory Authority (Agence Nationale de Régulation de  l’Energie)  APO  ACWA Power Ouarzazate  bbl  Barrels of Oil  BE  Electricity Branch (Branche Electricité)  BESS  Battery Energy Storage System  CAPEX  Capital Expenditures  CBA  Cost benefit analysis  CCGT  Combined‐cycle, Gas‐fired Turbine  CESMP  Construction Environmental and Social Management Plan  CO2  Carbon dioxide  COA  Court of Account  COP  Conference of the Parties  CPF  Country Partnership Framework  CPS  Country Partnership Strategy  CSP  Concentrated Solar Power  CSR  Corporate Social Responsibility  CTF  Clean Technology Fund  DA  Designated Account  DAR  Rural Affairs Directorate (Direction des affaires rurales)  DBOOT  Design, Build, Own, Operate and Transfer  DNI  Direct Normal Irradiance  DSCR  Debt Service Coverage Ratio  EC  European Commission  EIB  European Investment Bank  EMP  Environmental Management Plan  EPC  Engineering, Procurement and Construction  ERR  Economic Rate of Return  ESIA  Environmental and Social Impact Assessment  ESMAP  Energy Sector Management Assistance Program  ESMP  Environmental and Social Management Plan  ESMS  Environmental and Social Management System  EU  European Union  FEED  Front‐End Engineering and Design  FESIA  Framework Environmental and Social Impact Assessment  FESMP  Framework Environmental and Social Management Plan  FSRU  Floating Storage Regasification Unit  GAU  General Affairs Unit  GDP  Gross Domestic Product  GEF  Global Environment Facility  GHG  Greenhouse Gas  GHI  Global Horizontal Irradiance  GoM  Government of the Kingdom of Morocco  GP  Global Practice  GRM  Grievance Redress Mechanism  GW  Gigawatt  Ha  Hectare  HSE  Heath, Safety and Environment  HSSE  Health, Safety, Security and Environment  HTF  Heat Transfer Fluid  IBRD  International Bank for Reconstruction and Development  IFC  International Finance Corporation  IFIs  International Financial Institutions  IFR  Interim Financial Report  IGF  General Inspectorate of Finance  IMF  International Monetary Fund  IP  Implementation Progress  IPCC  Intergovernmental Panel on Climate Change  IPF  Investment Project Financing  IPP  Independent Power Producer  ISO  International Organization for Standardization  ISR  Implementation Status and Results Report  IWGSCC  United States Interagency Working Group on the Social Cost of Carbon   KfW  German Development Bank (Kreditanstalt fur Wiederaufbau)  Km  Kilometer  Kv  Kilovolt  kWh  Kilowatt hours  LAP  Land Acquisition Plan  LCOE  Levelized Economic Cost of Energy  LDP  Local Development Plan  LNG  Liquefied Natural Gas  LR  Learning rate  MAC  Marginal Abatement Cost  MAD  Moroccan Dirham  MASEN  Moroccan Solar Energy Agency   MED  Mansour Eddahbi Dam  MENA  Middle East and North Africa Region  MFD  Maximizing Finance for Development  MFS  Minimum Functional Specifications  Mm  Millimeter  MOI  Ministry of Interior  MSF  Molten Salt Fluid  MSP  Moroccan Solar Plan  MW  Megawatt  MWh  Megawatt hour  NIF  Neighborhood Investment Facility  NDC  Nationally Determined Contribution  NPV  Net Present Value  NREL  National Renewable Energy Laboratory  O&M  Operation and Maintenance  OHSAS  Occupational Health and Safety Assessment  ONEE  National Office for Electricity and Water (Office National de l’Electricité et de l’Eau)  Moderately  Operational Policy  satsisfOP  OPRC  Operational Procurement Review Committee  PDAIRE  Development Master Plan for Integrated Water Resources  PDO  Project Development Objective  PPA  Power Purchase Agreement  PPP  Public‐Private Partnerships  PPSD  Project Procurement Strategy for Development  PSA  Power Sales Agreement  PR  Progress ratio  PV  Photovoltaic  RES  Renewable Energy Sources  RFP  Request for Proposal  SEP  Stakeholder Engagement Plan  SESIA  Site‐Specific Environmental and Social Impact Assessment  SESMP  Specific Environmental and Social Management Plan  SPV  Special Purpose Vehicle  STEP  Systematic Tracking of Exchanges in Procurement  SVC  Social Value of Carbon  TES  Thermal Energy Storage  TOR  Terms of Reference  UNFCCC  United Nations Framework Convention on Climate Change  VRE  Variable Renewable Energy       The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)       BASIC INFORMATION – PARENT (MA‐ Noor Ouarzazate Concentrated Solar Power Project ‐ P131256)       Country  Product Line  Team Leader(s)  Morocco  IBRD/IDA  Sameh I. Mobarek  Project ID  Financing Instrument  Resp CC  Req CC  Practice Area (Lead)  P131256  Investment Project  GEE05 (9263)  MNC01 (392)  Energy & Extractives  Financing      Implementing Agency: MASEN      ADD FIN TBL1  Is this a regionally tagged  project?  No  Bank/IFC Collaboration     No  Original Environmental  Approval Date  Closing Date  Current EA Category  Assessment Category  30‐Sep‐2014  30‐Jun‐2020  Full Assessment (A)  Full Assessment (A)  [  ] Situations of Urgent Need or Capacity Constraints  [  ] Financial Intermediaries (FI)  [  ] Series of Projects (SOP)  [  ] Project‐Based Guarantees  Development Objective(s)    The PDO is to increase (a) installed capacity (megawatt) and (b) electricity output (megawatt‐hour), especially  during peak hours, of the Noor‐Ouarzazate Solar Complex.    Ratings (from Parent ISR)    RATING_DRAFT_ NO                Implementation  Latest ISR  Page 1 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)   16‐Nov‐2015  17‐Jun‐2016  03‐Nov‐2016  06‐Feb‐2017  18‐Sep‐2017  15‐May‐2018  Progress towards  achievement of  S  S  S  S  S  S              PDO  Overall  Implementation  S  S  S  S  S  S              Progress (IP)  Overall  Safeguards  S  S  MS  MS  MS  S              Rating  Overall Risk  M  M  M  M  S  S                    BASIC INFORMATION – ADDITIONAL FINANCING (Morocco ‐ Noor Solar Power Project Additional Financing ‐    P164288) ADDFIN_TABLE  Urgent Need or Capacity  Project ID  Project Name  Additional Financing Type  Constraints  P164288  Morocco ‐ Noor Solar  Restructuring, Scale Up  No  Power Project Additional  Financing  Financing instrument  Product line  Approval Date  Investment Project  IBRD/IDA  06‐Jun‐2018  Financing  Projected Date of Full  Bank/IFC Collaboration    Disbursement  31‐Dec‐2022  No  Is this a regionally tagged project?  No  [  ] Situations of Urgent Need or Capacity Constraints  [  ] Financial Intermediaries (FI)  [  ] Series of Projects (SOP)  [  ] Project‐Based Guarantees  [  ] Disbursement‐linked Indicators (DLIs)  [  ] Contingent Emergency Response Component  (CERC)  [  ] Alternative Procurement Arrangements (APA)  Page 2 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)    Disbursement Summary (from Parent ISR)    Net   Source of Funds  Total Disbursed  Remaining Balance  Disbursed  Commitments  IBRD   400.00   113.23   268.46  30 %    IDA         %    Grants   119.00   119.00    100 %       PROJECT FINANCING DATA – ADDITIONAL FINANCING (Morocco ‐ Noor Solar Power Project Additional Financing ‐    P164288)            FINANCING DATA (US$, Millions)  PROJECT    SUMMARY   ‐NewFin1 Total Project Cost  2,257.00  Total Financing  2,257.00  of which IBRD/IDA   100.00  Financing Gap  0.00      DETAILS   ‐NewFinEnh1 World Bank Group Financing       International Bank for Reconstruction and Development (IBRD)  100.00  Non‐World Bank Group Financing       Counterpart Funding  440.00            Borrower  440.00       Trust Funds  25.00            Clean Technology Fund  25.00       Other Sources  1,692.00            African Development Bank  240.00            EC: European Investment Bank  420.00  Page 3 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)           FRANCE:  Govt. of  [MOFA and AFD (C2D)]  180.00            GERMANY: KREDITANSTALT FUR WIEDERAUFBAU (KFW)  852.00        COMPLIANCE    Policy  Does the project depart from the CPF in content or in other significant respects?  [    ] Yes   [ ✔ ] No  Does the project require any other Policy waiver(s)?  [    ] Yes   [ ✔ ] No     INSTITUTIONAL DATA     Practice Area (Lead)  Energy & Extractives    Contributing Practice Areas      Climate Change and Disaster Screening  This operation has been screened for short and long‐term climate change and disaster risks    Gender Tag    Does the project plan to undertake any of the following?    a. Analysis to identify Project‐relevant gaps between males and females, especially in light of country gaps identified  through SCD and CPF    Yes    b. Specific action(s) to address the gender gaps identified in (a) and/or to improve women or men's empowerment    Yes    c. Include Indicators in results framework to monitor outcomes from actions identified in (b)    Yes  Page 4 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)     PROJECT TEAM     Bank Staff  Name  Role  Specialization  Unit  Team Leader (ADM  Moez Cherif  Energy Economist  GEE05  Responsible)  Sameh I. Mobarek  Team Leader  PPP Specialist  GEE05  Procurement Specialist (ADM  Abdoulaye Keita  Procurement  GGOPM  Responsible)  Kolie Ousmane Maurice  Financial Management  Financial management  GGOMN  Megnan  Specialist  Andrianirina Michel Eric  Team Member  Finance Officer  WFACS  Ranjeva  Angeline Mani  Team Member  Program Support  GEE05  Christina Jutta Paul  Team Member  Legal Specialist  GTIFP  Elena Segura Labadia  Counsel  Country Lawyer  LEGAM  Khadija Sebbata  Team Member  Program Support  MNCMA  Laila Moudden  Team Member  Financial Management  GGOMN  Financial Analyst and Energy  Manaf Touati  Team Member  GEE05  Specialist  Manuel Jose Millan  Team Member  CSP Engineer  GEE08  Sanchez  Mark M. Njore  Team Member  Operations Support  GEE05  Markus Friedrich Vorpahl  Social Safeguards Specialist  Social safeguards  GSU05  Environmental Safeguards  Robert A. Robelus  Environmental Specialist  GEN05  Specialist  Silvia Martinez Romero  Team Member  CSP Engineer  GEE04  Silvia Pariente‐David  Team Member  Economist  MNCMI    Extended Team  Name  Title  Organization  Location  Lead Consultant (Economic  Peter Meier    Glasgow     Analysis)         Page 5 of 82 The World Bank Morocco ‐ Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)      KINGDOM OF MOROCCO    MOROCCO NOOR SOLAR POWER PROJECT ADDITIONAL FINANCING    TABLE OF CONTENTS    I.  BACKGROUND AND RATIONALE FOR ADDITIONAL FINANCING ........................................ 7  ...................................................................................................................... 7  A.  Introduction  B.  Country Context ............................................................................................................... 7  C.  Sectoral and Institutional Context ................................................................................... 8  ................................................................................................................. 10  D.  Parent Project  E.  Rationale for the Additional Financing and Alternatives Considered ............................ 11  II.  DESCRIPTION OF ADDITIONAL FINANCING ..................................................................... 13  III.  KEY RISKS ....................................................................................................................... 16  IV.  APPRAISAL SUMMARY ................................................................................................... 17  V.  WORLD BANK GRIEVANCE REDRESS ............................................................................... 27  VI.  SUMMARY TABLE OF CHANGES .................................... ERROR! BOOKMARK NOT DEFINED.  VII.  DETAILED CHANGE(S) ................................................... ERROR! BOOKMARK NOT DEFINED.  VIII. RESULTS FRAMEWORK AND MONITORING .................................................................... 41  ANNEX 1: DETAILED PROJECT DESCRIPTION AND TECHNICAL APPRAISAL OF THE AF ............. 49  ANNEX 2: REVISED IMPLEMENTATION ARRANGEMENTS AND SUPPORT PLAN ...................... 60  ANNEX 3: MOROCCO ‐ ELECTRICITY SECTOR ASSESSMENT .................................................... 79         Apr 06, 2018 Page 6 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)   I. BACKGROUND AND RATIONALE FOR ADDITIONAL FINANCING  A. Introduction  1. This Project Paper seeks the approval of the Executive Directors for: (a) an additional loan in an  amount of US$100 million from IBRD and US$25 million1 from Clean Technology Fund (CTF) to the  Noor  Ouarzazate Concentrated Solar Power Project (P131256) (parent project); and (b) a Level 2 restructuring of  the parent project, as further detailed below. As for the parent project, the additional IBRD and CTF loans  will  be  extended  to  the  Moroccan  Agency  for  Sustainable  Energy  (MASEN),  with  a  guarantee  from  the  Kingdom of Morocco (duly represented by its government).    2. The parent project was approved by the IBRD Board of Executive Directors on September 30, 2014  with the development objective of “increasing (a) installed capacity (megawatt), and (b) electricity output  (megawatt‐hour), especially during peak hours, of the Noor‐Ouarzazate Concentrated Solar Power Project.”  The proposed IBRD and CTF Additional Financing (AF) will support further innovative solar power generation  in Morocco, beyond the operating Noor‐Ouarzazate I plant and the Noor‐Ouarzazate II and III plants under  construction, by expanding the scope of the original project to support development of Morocco’s “Noor”  Solar  Plan.    This  would  include  supporting  the  development  of  the  Noor‐Midelt  Solar  Power  Project  in  addition to the Noor‐Ouarzazate Concentrated Solar Power Project.  3. As  a  result,  the  proposed  AF  includes  a  Level  2  restructuring  of  the  parent  project.  The  existing  Project  Development  Objective  (PDO)  will  be  revised  to:  “increase  innovative  solar  power  generation  in  Morocco,” to encompass all innovative solar power generation in Morocco; the name of the parent project  will be changed to Noor Solar Power Project; and the closing date will be extended to December 31, 2022,  to  accommodate  developing  and  constructing  the  Noor‐Midelt  Solar  Power  Project.  The  proposed  restructuring  will  also  reallocate  funds  from  Component  2  (Cost  Mitigation  Mechanism)  of  the  original  project to a new Component 3 in the restructured project.  This Component 3 will be dedicated to the Noor‐ Midelt Solar Power Project investment cost2, which will include: (a) US$100 million from IBRD and US$25  million from  CTF under the proposed  AF;  (b)  US$100 million reallocated from Component 2; and  (c)  co‐ financing  from  other  development  partners  (the  African  Development  Bank  (AfDB),  the  European  Investment Bank (EIB), the German Development Bank (KfW), and the French Development Agency (AFD).  B. Country Context  4. After a severe drought in 2016, the Moroccan economy, which still has a sizable agriculture cycle,  rebounded in 2017. Driven by a better‐than‐average cereal harvest, economic growth is estimated to have  reached 4 percent in 2017 (compared to 1.2 percent in 2016). The agricultural sector has experienced a  strong recovery, with a growth rate of 15.1 percent supported by a cereal production that reached 96 million  quintals as a result of favorable weather conditions. The growth of non‐agricultural activity remained less  pronounced however, at 2.7 percent. The unemployment rate increased from 9.9 percent in 2016 to 10.2  percent in 2017, especially prevalent among the young (26.5 percent), educated (17.9 percent) as well as  1 An equivalent amount will be processed by the African Development Bank (AfDB). 2 Component 3 is designed to support construction of Phase 1 of the Noor‐Midelt complex much in the same way as Component 1  was designed to support construction of Phase 2 of Noor‐Ouarzazate complex.  Apr 06, 2018 Page 7 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) women (14.7 percent). Average inflation remained low at 0.2 percent. Prudent fiscal policy has helped to  further reduce the fiscal deficit in 2017 to 3.5 percent of the Gross Domestic Product (GDP). This outcome  is  due  to  a  strong  revenue  performance  and  the  continued  rationalization  of  current  spending.  Central  government debt has been stabilized at around 65.1 percent of GDP.  5. Regarding  the  current  account  deficit,  it  remained  at  4.4  percent  of  GDP  for  2016  and  2017.  However, the slight improvement of exports (increase of 9.6 percent), has not made it possible to reduce  trade deficit as imports, affected by high energy prices, rose by 6.6 percent. In fact, this structural deficit is  the result of strong domestic demand, of which a high part is imported. Moreover, high dependency of the  new  industries  (automobile,  aeronautics,  electronics  and  an  emerging  renewable  energy  equipment  industry) to imported inputs increases the external deficit. The implementation of structural reforms will  need  to  accelerate  to  reduce  unemployment,  especially  among  the  young,  improve  the  business  environment,  and  enhance  higher  and  inclusive  growth  potential.  Renewable  Energy  Sources  (RES)  development  will  also  reduce  the  vulnerability  of  the  Moroccan  economy  to  unpredictable  and  volatile  factors, such as world oil price fluctuations as it reduces its oil dependency on imports    C. Sectoral and Institutional Context  6. The  Moroccan  electricity  sector  faces  the  challenges  of  rapidly  growing  demand,  strong  dependency on high carbon content fossil fuels and difficulties in commissioning new capacity, because of  lack of coal and gas importing infrastructure. Electricity demand has been growing rapidly at 6.5 percent  p.a. on average since the beginning of the century and reached 35TWh in 2016. The high growth in demand  in linked to the GDP growth, further bolstered by population increase and improvements in the standard of  living3. The rate of access to electricity has increased to 99.5 in mid‐2017‐‐ compared to a mere 50 percent  ten years ago (and 18 percent in 1995).  Despite efforts to improve the efficiency of energy use and the  gradual  development  of  distributed  generation  (in  particular  with  mid‐voltage  (MV)  and  low  voltage  Photovoltaic (PV) programs), electricity demand growth is projected to continue at 5.6 percent p.a. until  2030, with demand reaching 45 TWh in 2020 and 80 TWh by 2030. This requires massive capacity additions,  averaging close to 1000 MW per year, if Morocco does not want to increase its reliance on imports.  7. After  several  years  of  stagnation,  Moroccan  power  generating  capacity  increased  by  2000  MW  between 2013 and 2016, a 32 percent increase compared to the level at the end of 2012‐‐ most of it built  and operated by the private sector. In line with the National Energy Strategy, 60 percent of those capacity  additions  were  for  RES.  In  2016,  48  percent  of  electricity supply  was met  through  coal‐fired  units  while  natural gas fired units and imports from Spain cover more than 31 percent of supply. This dependency on  high carbon content fossil fuels will decline as RES are scaled‐up and natural gas is introduced into the energy  mix.  3 The level of electricity consumption per capita was still very low at the beginning of the century, and despite the strong increase  in demand, it is still well below the world average at only 850 kWh per capita. Apr 06, 2018 Page 8 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) Electricity Production by Fuel Type (Source: ONEE 2016) Installed Power Generation Capacity by Fuel Type (Source: ONEE 2016) 8. Over the last 25 years, the structure of Moroccan power generation has evolved dramatically, from  a configuration where oil‐fired generation dominated to the current situation where coal and natural gas  account for 65 percent and renewables for 13 percent of power generation. Renewable power generation  capacity accounts for 19 percent of installed capacity.  9. The electricity market is structured around a national utility, the National Office for Electricity and  Water  (Office  National  de  l’Electricité  et  de  l’Eau  ‐ONEE),  placed  under  the  administrative  and  technical  control  of  the  Ministry  of  Energy,  Mines  and  Sustainable  Development.  ONEE  operates  throughout  Morocco’s electricity value chain, including generation, transmission, distribution, dispatching and balancing  the  grid,  and  acts  as  single  buyer  of  the  electricity  supplied  to  the  market  from  ONEE’s  own  plants  (29  percent), from those of independent power producers (IPPs) (52 percent)—except for those under Law 13‐ 09‐‐ and from imports (17 percent). A few private industrial producers generate power for their own needs  (less than 1 percent), but that number (as well as the corresponding volume) is expected to increase with  liberalization of the mid‐ and low‐voltage markets for RES. For the last 25 years, the power generation sector  in Morocco has seen a dramatic shift from a situation where more than 95 percent of total electricity supply  was produced by ONEE’s own power generation plants, to a configuration where their contribution is below  30 percent. The volume generated by IPPs is also expected to increase strongly in the coming years, as most  planned natural gas, coal, wind and solar plants are commissioned under IPP schemes.  10. In  the  short  to  medium  term,  government  efforts  have  been  focused  on  addressing  the  sector’s  financial sustainability.  Between 2010 and 2015, ONEE revenues increased 62 percent, from MAD 21.5 to  34.9 billion. Such a significant increase resulted from: (i) the revenue impact of the 2012 merger of ONE and  ONEP (water utility), leading to an increase of 24.6 percent, and (ii) a progressive increase (+4.4 percent per  annum) in electricity tariffs between 2014 and 2017 as planned in the framework agreement between ONEE  and the Government of Morocco (GoM).    11. Nonetheless,  ONEE’s  financial  situation  remained  delicate  in  2015,  with  an  operating  deficit  amounting  to  MAD  2.3  billion  (7.2  percent  of  revenues)  and  a  debt,  of  MAD  57  billion‐‐  nearly  twice  its  revenue. To improve the utility’s financial situation, the GoM agreed with ONEE in 2014 on a financial support  Apr 06, 2018 Page 9 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) package  (the  so‐called  “Contrat‐Programme  2014‐17”)4  of  MAD  22  billion,  of  which  MAD  2  billion  was  earmarked for a capital increase, in exchange for commitments by ONEE to reduce its costs and improve its  operating performance. However, while ONEE has continued its ambitious investment program, some of the  support  measures  promised  by  the  Government  have  not  been  implemented,  such  as  the  lump‐sum  payment of a subsidy and the full tariff increase.  12. Despite the delay in implementing some of the commitments between ONEE and the Government,  ONEE continues to show steady improvement in its financial performance, which turned positive in 2015.  This was made possible because of: (i) an increase in electricity tariffs, and (ii) a sharp decline in coal, gas and  oil  products  prices  since  2014.  The  combined  effect  of  increasing  revenues  and  the  stable  to  decreasing  expenses continued through 2016, which helped ONEE regain profitability in 2017.  ONEE generated a profit  of a MAD 790 million in 2016, recovering from a loss of MAD 4.4 billion in 2012.   13. Morocco made the strategic decision to maximize use of its domestic RES and, in 2009, adopted a  National Energy Strategy, with a view to reducing the country’s dependency on imported fossil fuels, which  accounted for almost all of the country’s primary energy demand; lowering the economy’s energy intensity;  and reducing its carbon footprint. The RES target, which was initially set at 42 percent of installed power  generating  capacity  in  2020,  was  increased  to  52  percent  by  2030  in  Morocco’s  Nationally  Determined  Contribution (NDC), putting the country at the forefront of the region in renewable energy (RE) ambitions.   14. The World Bank and CTF, as part of a consortium of other multilateral (e.g., AfDB, EIB, and the EU)  and  bilateral  (e.g.,  KfW  and  AFD)  institutions,  supported  development  of  the  first  CSP  solar  complex  in  Ouarzazate, Morocco, through IBRD and CTF loans.  CTF support development of the first phase of the Noor‐ Ouarzazate Concentrated Solar Power (CSP) complex, and, as discussed further below, both IBRD and CTF  supported the second phase of the complex.  While Morocco agreed to carry part of the burden for its NDC,  significant external support is still needed to cover the new investments to meet Morocco’s NDC targets,  consistent  with  the  Conference  of  the  Parties  (COP)  21  Paris  Agreement’s  “common  but  differentiated”  responsibilities between developed and developing countries.    D. Parent Project  15. Currently, the World Bank/CTF support for the Noor‐Ouarzazate Concentrated Solar Power Project  consists of the following:   Financing for the initial investment for Noor‐Ouarzazate II and III plants (Component 1 of P131256,  Loan IBRD‐84400‐MA, TF17509): This component is covered by a US$119 million CTF loan and US$100  million  from  the  approved  IBRD  loan  of  US$400  million.  Construction  is  well  advanced  and  commissioning is expected in early (Noor‐Ouarzazate II) to late (Noor‐Ouarzazate III) 2018. The CTF  loan is fully disbursed, while component 1 of the IBRD loan is 26 percent disbursed.     Cost Mitigation Mechanism (Component 2 of P131256, Loan IBRD‐84400‐MA): The purpose of this  4 See Annex 4 for further details on the Contrat‐Programme Apr 06, 2018 Page 10 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) US$300 million component of the approved US$400 million IBRD loan is to support the acquisition by  MASEN  of  the  electricity  produced  by  the  Noor‐Ouarzazate  plants.    Towards  that  end,  this  Cost  Mitigation Mechanism partially covers the difference in the price at which MASEN buys the electricity  generated  by  the  privately‐owned  and  operated  Noor‐Ouarzazate  plants  and  the  price  at  which  MASEN sells this electricity to ONEE (equivalent to the average wholesale cost of power on the high‐ voltage  network).  MASEN  withdraws  funds  based  on  a  formula  that  determines  the  maximum  amount  that  can  be  withdrawn5.  As  of  June  2017,  only  Noor‐Ouarzazate  I  is  fully  operational and  eligible for support from this component.  16. Disbursement of Component 2 of P131256 is low (only 5 percent as of November 2017) and below  initial projections. Moreover, by the current closing date of June 30, 2020, the loan is not expected to be  fully disbursed, leaving at least US$100 million unused.  The low disbursement rate of Component 2 thus far  is due to the Project’s better‐than‐expected performance in comparison to estimates during appraisal.  In  particular, the estimated project costs at the time of appraisal were 25‐30 percent higher than actual costs  at the time of award, reflecting investor confidence in Morocco and continuing improvements of CSP’s cost  structure.  MASEN also structured the Project in a manner that allows them to use the revenue from equity  investments and fees on common services to cover the gap between the plants’ generation costs and the  price at which it is sold to ONEE. As a result, the full amount of the loan under Component 2 will not be  needed, thus freeing US$100 million for reallocation to a new Component 3 to supplement financing made  available under this AF to cover Noor‐Midelt’s Phase 1 investment cost.   17. The  parent  project  has  been  performing  satisfactorily  for  over  12  months.  In  the  latest  Implementation  Status  and  Results  Report  (ISR),  all  the  key  project  ratings  are  satisfactory,  except  for  Component 2, whose rating is moderately satisfactory due to the low disbursement rate, as discussed above.  The Noor‐Ouarzazate I plant was successfully commissioned in early 2016, and is currently operating in a  satisfactory manner. The construction of the Noor‐Ouarzazate II and III plants has reached 88 percent and  83 percent completion, respectively, as of September 2017.  18. The project ratings are Satisfactory for Financial Management, Project Management, Procurement,  and Monitoring and Evaluation, and Safeguards. There are no outstanding audit reports.   E. Rationale for the Additional Financing and Alternatives Considered  19. Objectives of the AF. The AF is designed to support development and implementation of Phase 1 of  the  Noor‐Midelt  site,  consistent  with  the  revised  PDO.  Expanding  solar  power  generation  in  Morocco  contributes to reaching Morocco’s ambitious climate change objectives, as well as energy policy objectives  of energy security and reduced import dependency. The AF, like the parent project, will support continued  development of the CSP technology globally, which is important to meeting global climate change mitigation  objectives. Beyond energy security and climate change mitigation objectives, the AF will also support the  Noor  plan’s  objective  to  promote  socio‐economic  development  and  improve  local  competitiveness  by  5 The maximum amount that can be withdrawn is calculated as (A) the amount MASEN paid to purchase power from the project  company, minus (B) revenue received from the sale of this power to ONEE, minus (C) any contribution made by the Government  towards covering the difference between (A) and (B). Apr 06, 2018 Page 11 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) helping to create jobs and opportunities for skills building and training of local communities surrounding the  Noor‐Midelt site, especially women, youth and the rural poor.    20. Combining this AF financing with excess financing under the parent project helps optimize use of  IBRD scarce resources and reflects the lessons learned from the programmatic nature of supporting Masen’s  innovative  project  pipeline  to  implement  the  Moroccan  Solar  Plan.  The  parent  project  was  able  to  save  US$100 million because of better than expected procurement results, in the form of lower bid and capital  costs  for  Phase  2  of  the  Noor‐Ouarzazate  CSP  complex,  and  better  financial  results  from  Phase  1  of  the  complex, thus creating an opportunity for scaling up and expanding the impact of the parent project.    21. Link  to  World  Bank  Group  Strategy.  The  proposed  Project  is  in  line  with  the  World  Bank’s  2013  Energy  Directions  Paper,  and  the  MENA  Climate  Action  Plan.  The  MENA  Climate  Action  Plan,  announced  during COP22, supports the energy transition in the MENA region through reform of state‐owned utilities;  promotion  of  private  sector  engagement  and  financing;  reform  of  energy  pricing,  safety  nets  and  tax  systems; and support for regional integration. The AF will also support the pillar on regional cooperation of  the  World  Bank  Group’s  MENA  Strategy  by  contributing  to  Euro‐Mediterranean  electricity  market  integration. The AF also has climate mitigation benefits by contributing to Morocco’s continuing efforts to  maximize use of domestic RES to meet demand and reduce reliance on imported fossil fuels.  22. The proposed Project is aligned with with the Country Partnership Strategy (CPS) for Morocco 2014‐ 2017,  which  has  been  extended  by  one  year.  Specifically,  the  proposed  project  will  contribute  to  the  development of the CPS Result Area 2 ‘Building a green and resilient future’ and to Strategic Outcome 2.2.  ‘Increase renewable energy generation and enhance energy efficiency.’ The total climate co‐benefits in this  project amount to US$ 100 million (100 percent). It also contributes to Strategic Outcomes 1.5, ‘Improve the  reliability of electricity supply’ 3.4, ‘Expand access to basic services (water, sanitation, electricity, transport,  telecommunications, health, education),’ 1.4 ‘Better leverage socio‐economic potential of integrated rural  development and tourism’ and 1.6 ‘Skills training with needs of market.’ The attention paid to the needs of  women and young people in the project is in line with country priorities on gender and youth, which are  crosscutting themes throughout the CPS pillars. Furthermore, the project responds to the recent Energy and  Extractives Global Practice (EEX) Gender Follow Up Note (2017) and Regional Gender Action Plan for MNA  (FY18‐23)  that  call  for  closing  gaps  in  women’s  access  to  economic  empowerment  and  decision‐making  processes.  By  helping  to  meet  the  country’s  growing  electricity  needs,  the  project  will  enable  social  development  and  economic  growth,  thus  contributing  to  the  World  Bank  Group’s  twin  goals  of  ending  extreme poverty and boosting shared prosperity in a sustainable manner.  23. The Morocco Country Partnership Framework (CPF) that is currently under preparation is expected  to include a broader energy sector dialogue, covering institutional structure, reforms all along the value chain  (including distribution), regulation and energy efficiency, and a strategic energy sector engagement note that  is  in  preparation,  separately  from  the  AF  package.  Exploration  of  solutions  to  ensure  sustainability  and  financial viability of the whole power sector – not just renewables—is part of that sector dialogue, as the  roles and responsibilities are being redefined and reforms are undertaken to improve sector performance,  while meeting energy security and climate mitigation objectives at least cost. The proposed Project is a key  element in that dialogue, as MASEN is playing an increasingly important role in Morocco’s power sector. The  Maghreb Infrastructure Diagnosis already under way addresses in a preliminary way the need for reform in  the power and water sectors in Morocco.   Apr 06, 2018 Page 12 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) 24. Maximizing Finance for Development (MFD). The AF is in line with the MFD approach. The hybrid  technology of CSP and PV adopted for the Noor‐Midelt Solar Power Plants will reduce the cost of energy  generation compared to the parent project, but not enough to make it fully competitive with thermal power  sources. As shown in the financial analysis in the Section IV below, the Noor‐Midelt plants are still expected  to require some element of public subsidy to be financially viable. Thus, a public‐private partnership (PPP)  funding  strategy,  combining  private  equity  and  public  debt  financing,  is  appropriate  for  such  a  project,  enabling the project to benefit from private sector know‐how and lower cost financing from the public‐sector  window  of  International  Financial  Institutions  (IFIs)  and  CTF.  However,  developing  5000  MW  under  Morocco’s Solar Plan by 2030 will require a shift from limited public sector resources towards commercial  debt. MASEN and the Bank are working together on raising US$150 million of commercial debt, with the  backing of a guarantee package from IBRD and CTF of up to US$100 million that will be processed under a  separate  operation,  as  it  requires  longer  structuring  time.  This  pilot  operation  would  refinance  common  infrastructure for the Noor‐Ouarzazate and Noor‐Midelt plants, which was funded by MASEN, and would  serve as a catalyst for scaling up MASEN’s access to commercial debt markets to fund future projects. By  mobilizing commercial debt in MASEN’s renewable energy projects, alongside private equity, this would help  maximize private sector finance for development in the sector.        II. DESCRIPTION OF ADDITIONAL FINANCING  A. Project Design  25. The Noor‐Midelt complex, the next complex in Morocco’s solar power program, is expected to be  developed in two phases, each consisting of two separate plants.  This complex is located 20 km north of  the town of Midelt in northern Morocco, in the high plains surrounding the Moulouya river, between the  Middle and High Atlas Mountains.  The restructuring and the AF support implementation of Phase 1 of the  complex,  which  consists  of  Noor‐Midelt  I  and  II,  using  a  hybrid  CSP  and  PV  design,  building  on  each  technologies’ strength to meet the expected load profile from the plants.   26. Under Noor‐Midelt phase 1, each plant comprises 150‐190 MW CSP capacity and a minimum of 5  hours  of  thermal  storage.  The  capacity  of  the  PV  component,  which  is  expected  to  provide  daytime  generation, is left to the bidders’ discretion but cannot exceed night‐time net capacity from CSP by more  than 20 percent.  The PV component of each plant could be approximately 150‐210 MW, making the total  capacity of each of the proposed plants between 300 MW and 400 MW and the total capacity of Phase 1  600‐800 MW.  27. The lifetime CO2 emissions reduction is estimated at 29.5 million tons CO2 compared to the Liquified  Natural Gas (LNG) based alternatives. The lifetime emission reduction of NOx is estimated at 38,470 tons.  In addition, the proposed project will promote skills‐building assistance among local rural population groups  surrounding the Noor‐Midelt site, taking into account gender issues.6  6 In response to the findings revealed in the recent World Bank‐Energy Sector Management Assistance Program (ESMAP) report on  Impacts of Electricity Infrastructure on Men and Women: The Case of Morocco’s Ouarzazate CSP Plant, 2017. Apr 06, 2018 Page 13 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) B. Project Cost and Financing   28. Although final investment cost will not be known until award of both plants to project developers,  it is estimated that both plants of Noor‐Midelt Phase 1 would cost in the aggregate approximately US$2.3  billion. Phase 1 of Noor Midelt will be partly funded through loans from IBRD of US$100 million and CTF of  US$25  million,  in  addition  to  the  US$100  million  reallocated  from  Component  2.    The  plants  will  be  developed  through  the  formation  of  a  PPP  between  MASEN  and  a  competitively‐selected  private‐sector  developer for each plant.   29. The competitively selected sponsors will form special purpose vehicles (SPVs) to develop, construct,  own, and operate each plant.  The sponsors are expected to finance this work based on a gearing ratio of  80:20, requiring US$440 million to be financed by equity, of which US$330 million is expected to be provided  by  the  selected  private  sector  sponsors.    The  remaining  80  percent  of  the  plant  costs  will  be  financed  through loans provided by IFIs, including IBRD, CTF, AFD, AfDB, EIB, and KfW, to MASEN, which the latter  would then on‐lend to the SPVs as their sole lender.  As the tariff from the project is still expected to need  some  element  of  public  support,  concessional  loans  such  as  those  from  CTF  and  loans  from  IFIs’  public  windows are needed to reduce the financing costs, thus the amount of public support needed.  C. Lessons Learned and Reflected in the Project Design  30. There are several lessons learned from Noor‐Ouarzazate’s process that MASEN incorporated into  the project design of Noor‐Midelt I.  These lessons include the following:   Plant technical design and technology choice:  In order to benefit from spectacular cost declines for  PV and further reduce the levelized cost of energy (LCOE) (and therefore the ‘gap’ to be covered by  the GoM), MASEN is testing a new concept of hybrid PV/CSP technology. The technical specifications  for the CSP part, as well as for storage, are defined to optimize the overall power system and provide  ONEE with the flexibility required to integrate intermittent RES and meet peak load at least cost.       Structure of World Bank support for the Project:  The Bank provided MASEN with a US$300 million  loan  to  cover  the  incremental  difference  between  its  costs  of  purchasing  power  from  Noor‐ Ouarzazate  I,  II,  and  III,  and  the  revenue  it  received  from  the  sale  of  this  power  to  ONEE.    As  discussed above, not much of this facility has been used, thereby the reason for the restructuring.   The  AF  will  not  have  a  similar  viability  gap  funding  facility  as  the  one  approved  for  NOOR‐ Ouarzazate.     Compensation  related  to  associated  facilities:    One  issue  on  Noor‐Ouarzazate  was  ensuring  that  compensation  is  made  to  the  project  affected  people  in  communities  owning  land  collectively,  particularly  related  to  construction  of  transmission  lines  and  grid  substations.    The  process  of  compensating collective communities whose land was crossed by the transmission line was handled  using Morocco’s unique legal framework for ownership of collective land under a trust relationship  given to the Ministry of Interior (MOI) to manage compensation funds.  There were initial difficulties  in  accessing  data  regarding  the  use  of  the  funds  to  compensate  the  communities  during  the  supervision  of  the  parent  project,  which  were  later  resolved  by  coordinating  data  collection  simultaneously with MASEN, ONEE and MOI. A similar process will be followed regarding the Noor  Midelt plants and the associated transmission line.   Apr 06, 2018 Page 14 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)    Energy sector dialogue and using public and concessional funds to leverage commercial financing:  Lessons from the Noor‐Ouarzazate operations is that concessional funds are needed to kick‐start  the  use  of  innovative  technologies  that  are  more  expensive  than  alternative  power  generation  technologies (but bring in climate mitigation and other social and economic benefits) but a long‐ term strategy is needed on how to bring in commercial financing that will be necessary to develop  the  technology  at  scale,  especially  when  costs  start  declining.  Otherwise,  a  dependency  on  concessional  financing  may  develop.  The  World  Bank  is  engaging  in  an  overall  energy  sector  dialogue  in  Morocco,  including  an  Infrastructure  Diagnosis,  that  will  explore  solutions  to  ensure  sustainability and financial viability of the whole power sector – not just renewable – as the roles  and  responsibilities  are  being  redefined  and  reforms  are  undertaken  to  improve  sector  performance, while  meeting  energy security and  climate mitigation objectives at least cost. This  exercise will include discussions with MASEN on how to standardize the development of RES power  plants and to transition to commercial financing and with other donors on the best use of scarce  low‐cost financing resources.     Health and safety on construction sites: During the construction of the Noor‐Ouarzazate III power  plant, MASEN has reinforced safety protocols, which will apply to the Noor‐Midelt plants as well.  D. Proposed Changes  31. It is proposed to restructure the parent project to:   a. Modify the PDO of the project from “increasing (a) installed capacity (megawatt), and (b) electricity  output (megawatt‐hour), especially during peak hours, of the Noor‐Ouarzazate Solar Power Project”  to “increase innovative solar power generation in Morocco”, so that the restructured project can  cover  both  the  Noor‐Ouarzazate  and  Noor‐Midelt  solar  power  plants.  In  accordance  with  World  Bank policies, this change requires a Level 2 restructuring;  b. Reallocate funds from Component 2 (Cost Mitigation Mechanism) to a new Component 3 dedicated  to covering the construction costs of Noor‐Midelt power plants (phase 1); and allocate the AF to  Component 3;  c. Change the Results Framework to reflect the change in the PDO and expansion of the Project’s scope  to  include  Noor‐Midelt,  primarily  revising  the  PDO  indicators  to  reflect  the  programmatic  PDO  objectives covering the Noor‐Ouarzazate and Noor‐Midelt complexes in terms of, among others,  total energy produced and female beneficiaries, as well as revising intermediate indicators to reflect  the  parent  project’s  expanded  scope  and  adding  an  appropriate  gender  indicator  to  reflect  the  Project’s gender tag in a more specific way that reflect direct impacts from the plants’ construction;  d. Extend the Project’s Closing Date from June 30, 2020 to December 31, 2022 to coincide with that of  the proposed AF. The Results Framework is revised to reflect the revised PDO and to cover both  Noor‐Ouarzazate and Noor‐Midelt Phase 1 performance indicators; and  e. Rename the Project from the “Noor‐Ouarzazate Concentrated Solar Power Plant Project” to “Noor  Solar Power Project”.  Apr 06, 2018 Page 15 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)   III. KEY RISKS  32. The overall risk rating of the proposed AF is the same as the risk rating of the Parent project and is  assessed as “Substantial”, due to the technical and financial risks associated with the use of innovative solar  power  technology. The  main  risk  ratings  are  further  described  below  and  captured  in  the  Systematic  Operations Risk‐rating Tool (see Table 1 below).      33. The key risks, and proposed mitigation strategy, are the following:    ●  Sector strategies and policies risk. The overall power sector financial performance depends on  Government subsidies as electricity prices are not yet cost‐reflective.  A set of reforms, including  a tariff reform, has been launched to improve the sector financial sustainability. The burden on  the government budget from the AF should be less than for the parent project as CSP costs have  declined and will continue to decline until the bids are due. Moreover, the choice of hybrid CSP‐ PV  technology  should  reduce  costs  compared  to  an  almost  pure  CSP  solution,  as  in  Noor‐ Ouarzazate.  Moreover,  as  discussed  above,  the  World  Bank  is  engaging  in  an  overall  sector  dialogue  to  work  with  the  Government  to  engage  reforms  and  set  up  an  electricity  sector  regulator whose prerogatives include ensuring the well‐functioning of the market for renewable  energy. However, the sector financial sustainability is still not firmly established and the sector  risk remains rated Substantial.    ●  Technical design risk.  CSP, particularly tower technology, is still relatively new, and construction  methods  and  technology  innovation  are  still  evolving  to  address  issues  that  arise  during  operations of the plants that have been commissioned globally.  In this respect, there are risks  in implementation, particularly during construction, which will have to be managed carefully.   However, these risks are falling as the CSP market is expanding worldwide and operators are  gaining experience.  Moreover, the mitigation measures put in place by MASEN for the Parent  project  will  apply  to  Noor‐Midelt.  The  technical  risk  for  the  new  Project  relate  more  to  optimization  of  plant  design  (especially  the  size  of  the  CSP  storage  and  CSP‐PV  mix)  as  the  country experiments with hybrid plants, and the structure of the power system is changing.  The  other major technical risk, as the country’s installed RES capacity increases, relates to network  infrastructure  and  grid  integration  of  the  new  plants.  The  risk  therefore  remains  rated  Substantial.     Use of concessional  climate finance and government subsidies to support CSP: The Project  is  testing a new concept of CSP‐PV hybridization. However, the CTF funds allocated and possible  government  subsidies  to  the  Project  apply  only  to  the  CSP  component  as  PV  is  already  competitive with other sources. With the current design, it is difficult to split the CSP from the  PV power generation. As a result, the risk of misinterpreting the CSP subsidy as also benefitting  PV remains Substantial.    ●  Appetite by private investors, in particular for commercial debt.  The lack of participants to bid  on the PPP was identified as a high risk for the parent project. However, the results of the two  previous  bidding  rounds  indicated  a  strong  interest  by  CSP  industry  players,  and  a  very  Apr 06, 2018 Page 16 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) competitive  process  led  to  prices  among  the  world’s  lowest.  Although  the  number  of  participants in the bidding for Midelt is more limited, it is expected to be sufficient to ensure  adequate competition. While the transition to a more commercial type of financing is inevitable,  some bilateral and multilateral donors are still willing to continue providing very low‐cost debt.  Mitigation measures include the sector dialogue that the Bank is initiating with GoM and the  donor  coordination  process  under  way  to  kick‐start  the  use  of  commercial  financing.  The  remaining risk is therefore assessed as Substantial.     Fiduciary, and environmental and social risks are described in detail under sections IV.C to IV.F.    Table 1 – Systematic Operations Risk‐Rating Tool  Risk Categories  Rating  1. Political and governance   Moderate  2. Macroeconomic  Moderate  3. Sector strategies and policies   Substantial  4. Technical design of project or program  Substantial  5. Institutional capacity for implementation and sustainability  Moderate  6. Fiduciary  Substantial  7. Environment and social   Substantial  8. Stakeholders  Moderate  9. Other   Substantial  Overall   Substantial      IV. APPRAISAL SUMMARY    A. Economic and Financial (if applicable) Analysis    34. Economic  analysis.    The  proposed  CSP‐PV  project  at  Midelt  is  not  economic  in  the  absence  of  valuation  of  the  GHG  emissions  avoided  by  the  thermal  alternative  (which  is  mainly  gas).    For  the  counterfactual based on an onshore LNG terminal as currently planned by the Government, the economic  rate of return is 6.9 percent, with an NPV of US$271 million (based on the 5 percent discount rate now used  by ONEE, and as used by the Bank for Noor‐Ouarzazate II and III, and calculated over a 30‐year economic  life).  At the conventional 10 percent discount rate, the NPV is minus US$267 million before environmental  benefits.   35. Local environmental benefits are negligible because Midelt mainly displaces natural gas, which has  no particulate matter of 10 microns in diameter or smaller (PM‐10), sulfur oxide (SOx) air emissions, or trace  element and ash disposal issues, which are normally associated with fuel oil and coal‐fired generation.  In  the  early  years  of  Noor‐Midelt  plant  operation,  however,  some  fuel  oil  and  coal‐fired  generation  is  also  expected to be displaced.   Apr 06, 2018 Page 17 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) 36. When the avoided GHG emissions are included and valued over the range stipulated by the Bank’s  November 2017 Guidelines on carbon shadow prices, Noor‐Midelt becomes economic. For the least cost  counterfactual based on Algerian pipeline gas, the economic rate of return increases from 1.1 percent to  3.2 percent at the low shadow price valuation, and to 6.6 percent at the high valuation, with a switching  value of US$47 per ton.  At the 10 percent discount rate, the switching values are in the range of US$31 to  US$122 per ton of CO2, Midelt is therefore a cost‐effective project to reduce carbon emissions, and warrants  CTF  funding  and  concessionary  finance  to  buy  down  the  cost  of  capital.    The  lifetime  reduction  in  GHG  emissions is 29.5 million tons for the LNG counterfactuals, and 24.5 million tons for Algerian pipeline gas.  37. The sensitivity and switching values analysis shows the economic returns to be robust with respect  to the two main uncertainties (capital costs of Midelt and the gas price).  The probability of not meeting the  hurdle rate when GHG emission benefits are included is between 1.5 and 5 percent.   38. Midelt  also  brings  a  range  of  other  benefits,  including  energy  security  (by  increasing  supply  diversity),  global  learning  curve  benefits  (by  contributing  to  the  global  experience  of  combined  PV‐CSP  technology), and macroeconomic spillovers associated with the establishment of domestic manufacturing  industry to produce components (other than the PV panels themselves).  However, these benefits are more  uncertain in nature, and have not been quantified for inclusion in the economic analysis baseline.  39. Financial Analysis. Financing of the up‐front capital expenditures will be based on a gearing ratio of  80:20, requiring 20 percent of the project costs to be financed by commercial equity, of which 75 percent  will be provided by the selected private sector sponsor and 25 percent by MASEN. The remaining 80 percent  of  the  project  costs  is  expected  to  be  financed  through  loans  provided  by  bilateral  and  multilateral  IFIs,  including  WB  and  CTF,  to  MASEN.  MASEN  would  then  on‐lend  these  funds  to  the  privately‐owned  and  operated SPCs responsible for constructing, owning, operating, and maintaining the plants. MASEN and the  SPCs are expected to agree on a competitively‐determined levelized cost of energy (LCOE) that will cover  repayment by SPC of MASEN loans, returns on the shareholder equity and the plants’ fixed and variable  operating costs.  MASEN would use the cash it receives as repayment of its loans to service its debt to IBRD,  CTF and other donors.      40. MASEN would partially cover these LCOE costs from the sale of plants’ output to ONEE under a 25‐ year sale agreement at a price equivalent to ONEE’s high voltage tariff.  Revenues from MASEN’s sales to  ONEE  are  expected  to  be  insufficient  to  fully  cover  MASEN’s  purchase  costs.  However,  the  net  financial  burden to the GoM from this revenue gap is expected to be far less than the estimated gross total amount  of the gap between MASEN purchase price and sales price, as Noor‐Midelt Phase 1 is expected to generate  cash to GoM and MASEN through tax payments, return on equity and acceleration of depreciation.    41. A sensitivity analysis shows that, in the case of a lower capital expenditure by 20% (for both CSP and  PV components), the need for a financial subsidy level to MASEN from GoM would disappear. Such scenario  can be considered as possible given the recent cost reductions for both CSP and PV solar technologies.          Apr 06, 2018 Page 18 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) B. Technical    42. The proposed AF consists of two hybrid PV/CSP power plants (Noor‐Midelt I and Noor‐Midelt II).  The technology choice for the CSP plant section of either parabolic trough and or tower design is free for  bidders to propose but must include thermal storage with molten salts. For the PV component, the bidder  is also free to select the most cost‐effective technology.  43. The  site  is  well  suited  for  solar  projects  because  of  its  excellent  solar  resources  for  both  Direct  Normal  Irradiance  (DNI)7  and  Global  Horizontal  Irradiance  (GHI).  The  energy  will  be  delivered  to  ONEE  national grid at the Noor‐Midelt substation. For the two first plants of the solar complex the energy will be  delivered in 225 kV. However, the 140‐km transmission line from Noor‐Midelt to El Ouali, as well as the rest  of  the  infrastructure  to  transport  the  plant  output,  will  be  designed  for  400  kV  to  upgrade  the  step‐up  transformation  for  the  potential  third  and  fourth  complex  plants  (Phase  2).    The  Hassan  II  dam,  with  a  capacity of 400 million m3, and located just 14 km from the site, will supply the water to the complex. To  minimize water consumption, the plants will be designed to use dry cooling, so the requirement for water  will be reduced and each plant is not expected to require more than 220,000 m3 (0.5 percent of annual dam  volume).   44. Front‐End Engineering and Design (FEED) to meet MASEN’s minimum technical specifications will  be carried out by the selected bidders who will construct, own, and operate the Noor‐Midelt solar power  plants. Both Phase 1 plants will be of solar hybrid CSP‐PV configuration and will be designed, manufactured,  installed,  erected,  operated  and  maintained  in  such  a  way  that  they  will  achieve  high  availability  and  reliability  with  minimum  generation  costs.  The  plants  will  follow  environmentally  sound  practices  and  comply with the recommendations of the Framework Environmental and Social Impact Assessment (FESIA).  Fuel and water consumption will be minimized for both plants. Fuel‐burning equipment will be used only  for auxiliary support functions (i.e., Plant start‐up and safe operation). The project technical specifications  will be reviewed by the donors’ technical experts to ensure that all relevant construction and operational  risks are adequately addressed.  45. Among the options available to the bidders for the CSP component, the parabolic trough choice is  considered a proven and fully commercial technology, and the plant presents no unusual construction or  operational challenges for a power plant of that size. Parabolic trough is the CSP technology with the most  commercial  operating  experience.  The  solar  tower  technology  is  still  an  evolving  technology  with  more  limited operational record than parabolic trough due to the reduced number of projects under construction  and operation; however, MASEN already has experience through the Noor‐Ouarzazate III plant. Although  the solar tower has higher capital costs than parabolic trough, the technology has important benefits that  make it very attractive and potentially better than other CSP technologies: (i) higher conversion efficiency  from  solar  thermal  energy  to  electricity;  (ii)  molten  salt  towers  have  lower  water  consumption  requirements; and (iii) greater potential for cost reduction and local manufacturing. These advantages are  driving  the  increasing  share  of  solar  tower  projects  planned  worldwide  and  according  to  several  expert  sources, solar towers might become the technology of choice in the future.  7 Direct Normal Irradiance is 2359 kWh/m2 and Global Horizontal Irradiance is 2096 kWh/m2 Apr 06, 2018 Page 19 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) 46. The hybrid solution combines advantages of PV and CSP in the same plant and helps to mitigate the  disadvantages of each technology. It considers the least‐cost planning results, by providing a consistent,  affordable production from PV, while CSP plants can optimize their output by increasing their solar multiple  (i.e., increasing the size of the solar field) and using thermal storage to extend their operating hours into the  evening when Morocco’s electricity demand peaks. Thus, the combined technology yields a much higher  capacity factor than PV plants alone at a much‐reduced price than CSP plants alone. The hybrid plant, thanks  to  CSP  generation,  could  also  provide  reserve  capacity  and  other  ancillary  services  to  mitigate  system  regulation  issues  and  imbalances  caused  by  intermittent  plants.  The  hybrid  solution  cannot  be  directly  benchmarked internationally. At this time, there are no international experiences of this type of plant, and  only one other project has been announced in Antofagasta (Chile) which is under development.    C. Financial Management    47. The fiduciary arrangements that have been  put in place for the parent project Noor‐Ouarzazate II  and III will remain in place as they have been deemed satisfactory with no overdue audit report. They will  apply  to  the  new  Component  for  financing  the  Noor‐Midelt  plants.  The  Project  is  expected  to  be  implemented by one or more competitively selected private sector sponsors and the selected sponsors will  form a special purpose company (SPC) that will design, construct, own, operate, and maintain the Noor‐ Midelt plants. The SPCs, which will be the Project Implementing Entities (PIE), will not be identified until  after conclusion of the procurement process and award of Noor‐Midelt plants.  As such, appraisal of their  accounting and management system is not possible until then.  However, the CTF and IBRD loan agreements  require, as a condition to disbursement, that the SPCs establish an accounting and financial management  system acceptable to the World Bank.  The same process that was used for the parent project will be used  to approve and audit the SPCs set‐up to develop and operate the Noor‐Midelt plants.    D. Procurement    48. As per the requirements of World Bank procurement regulations, a Project Procurement Strategy  for Development (PPSD) has been developed by MASEN, and the associated procurement plan was finalized  during  negotiation.    These  documents  set  out  the  selection  methods  to  be  followed  by  MASEN  during  implementation in procuring goods, works, non‐consulting and consulting services financed by the Bank and  CTF.  The  Procurement  Plan  will  be  updated  at  least  annually,  or  as  required,  to  reflect  actual  project  implementation needs and improvements in institutional capacity.   49. A procurement capacity and risk assessment of the project has been carried out by the Bank and  found the procurement risk to be “Substantial”, given the complexity of the PPP structure of the project. It  is an update of the previous assessment carried for the parent project. With regard to capacity building, the  World  Bank  has  conducted  training  on  the  new  electronic  management  tool  (Systematic  Tracking  of  Exchanges in Procurement (STEP)) for MASEN’s staff and on the World Bank’s Procurement Regulations that  came into effect in July 2016. The project will be subject to the Guidelines on Preventing and Combating  Fraud  and  Corruption  in  Projects  Financed  by  IBRD  Loans  and  IDA  Credits  and  Grants  (Anti‐Corruption  Guidelines), dated October 15, 2006, and revised in January 2011 and as of July 1, 2016.  Apr 06, 2018 Page 20 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) 50. The Project’s procurement consists of the competitive selection of private sector sponsor(s) for a  partnership  with  MASEN  to  design,  build,  own,  operate,  and  transfer  the  Noor‐Midelt  plants.  The  procurement process follows the World Bank’s Procurement Regulations for Investment Project Financing  (IPF)  Borrowers,  dated  July  1,  2016.  Once  selected,  the  sponsors  would  then  be  free  to  procure  goods,  works, and consulting/non‐consulting services required to implement the contemplated arrangement from  eligible sources using the sponsors’ own procedures.   51. The selection process of the private sector sponsors is underway and is conducted by MASEN under  a three‐stage process: after pre‐qualifications, the first request for proposals (RfP1) was issued in the second  quarter of 2017, and three bids were received on December 12, 2017. The evaluation report recommending  acceptance of all three preliminary technical proposals was sent to IFIs for no‐objection on March 10, 2018,  and was cleared by the Bank’s Operational Procurement Review Committee (OPRC) on May 11, 2018. The  second stage request for proposals (RfP2) was sent to IFIs for no‐objection on April 5, 2018 and is being  analysed. As soon as RfP2 clearance is obtained from IFIs, it will be launched by MASEN, asking retained  bidders  for  their  final  technical  proposals  and  financial  proposals  within  two  months.  Award  of  the  two  plants projects and signing of contracts are expected during the fourth quarter of 2018.      E. Social (including Safeguards)    52. Employment: It is expected that the project will create approximately 3800 full‐time jobs for both  plants and common infrastructure during the peak construction period, which will last up to two years per  plant. Operation of the two solar power plants will require 200 to 300 workers (estimation based on the  Noor Ouarzazate Solar Complex), including those to operate ancillary facilities. A significant proportion of  the jobs will be hired locally, using the National Agency for Employment and Capacity Promotion (Agence  Nationale de Promotion de l'Emploi et des Compétences ‐ ANAPEC). The cooperation between ANAPEC and  MASEN  has  already  proven  efficient  and  effective  during  the  implementation  of  the  solar  projects  in  Ouarzazate.  ANAPEC  can  hire  locally,  or  using  a  larger  national  network  for  jobs  for  which  skills  are  not  available locally. Requirements on the management of labor, labor safety, relationships of employees with  local populations, community health and safety regarding labor, will be included in bidding documents and  contracts, following the standards set out in Performance Standard (PS) 2 and PS4. ANAPEC will ensure that  hiring  practices  consider  the  specific  needs  of  women  and  men  in  the  project  works  area,  specifically  information about needed qualifications for women to obtain jobs in the CSP plant (if they so wish) and  guidance on  the  kind of  training and  education they would need  to be able  to do so.  The social/gender  expert familiar with the restrictive norms and legal barriers that affect women’s access to and participation  in economic and skills‐building opportunities will be hired by MASEN.   53. Labor  influx:  The  settlement  of  non‐local  workers  and  their  followers  will  be  managed  by  the  developer and the contractors following requirements that will be laid out in the Specific Environmental and  Social  Management  Plans  (ESMPs).8  Implementation  of  these  Specific  Environmental  and  Social  Management Plans (SESMPs) will be supervised by MASEN. It is expected that most of the non‐local workers  8 The ESMP will require mitigation measures to be included in the civil works contracts as well as a requiring a Workers code of  conduct that includes a no tolerance policy for sexual intimidation, harassment and violence at project construction sites. (World  Bank GBV Task Force, 2017). Apr 06, 2018 Page 21 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) will settle in Midelt, a provincial hub with an estimated population of approximately 55,000 (2012). Midelt  has  an  existing  tourism  infrastructure  that  should  be  able  to  absorb  most  of  the  service  requirements  created by the influx of workers. MASEN will have to ensure that the settlement and service requirements  of non‐local workers benefit the local communities and the local economy, and does not interrupt the local  communities around the site that possible negative impacts are mitigated, and that recourse in case of non‐ compliance is integrated into the management of the SESMPs.    54. Stakeholder  engagement:  MASEN  has  a  voluntary  Local  Development  Plan  (LDP)  for  which  the  activities are established on an annual basis in close collaboration with the communities. MASEN is solely  responsible for the implementation of its own LDP program and the project sponsors are responsible for  their  LDP  program.9  MASEN  and  project  sponsors  are  committed  to  improve  social  and  physical  infrastructure for communities living close to the project footprint as part of their LDP. Local development  strategies will be developed through needs assessment and communities’ participation. The FESIA includes  a description of MASEN’s Stakeholder Engagement Plan (SEP), which is currently under preparation and will  be finalized before the start of construction of Noor‐Midelt plants, and the Grievance Redress Mechanism  (GRM), including the names, email addresses and phone numbers of MASEN’s local development contact  staff  where  grievances  can  be  delivered.  The  SEP  will  include  a  communications  strategy  to  manage  community expectations and elements of the voluntary CSR objectives of MASEN.   55. Gender gap the project is addressing: The ESMAP supported study on World Bank‐ESMAP report on  Impacts of Electricity Infrastructure on Men and Women: The Case of Morocco’s Ouarzazate CSP Plant (2017)  revealed that while there was an enthusiastic perception of the project among women, gaps in guidance to  women  and  men  on  what  it  would  take  to  obtain  skilled  jobs  at  the  CSP  plant  and  low  levels  of  female  employment on the site emerged as key issues. For example, 77 percent of women who participated in the  focus group discussions were favorable toward the project. However, when it came to direct employment,  women  felt  that  they  had  little  information  about  their  job  options  at  the  CSP  plant.  In  addition,  the  assessment showed that women did not have the sufficient skills for employment at the CSP plant, partly  because of the challenge of overall educational/skill level in rural communities as well as around restrictive  norms surrounding women’s access to employment. By August 2015, only 53 of the 1251 workers hired at  CSP plant were women. Despite their small share, women worked in a variety of technical and manual labor  jobs from quality control (16 percent) and broad technical support (16 percent) to even welding (6 percent)  hence demonstrating a potential for greater involvement in various aspects of the CSP plant.  Action:  The  project will provide support to ANAPEC in guiding both women and men on how to get skilled work, as well  as offer access to tailored skills‐building trainings specific to the needs and level of women and men, based  on their interest and relevance to CSP job market. Training will be carried out in a way to ensure that women  can participate by ensuring these are held at an appropriate time as well as exploring provision of transport  and  childcare.  Details  of  the  exact  nature  of  support  to  job  recruits  and  training  will  be  included  in  the  Operational Manual. Among the PDO level results indicators, the direct project beneficiaries (number) will  be measured, and particularly the percentage of which are female. Additionally, the project will measure:  number of hired workers on the CSP site (target 1200), of which (target 120) female; share of female recruits  receiving information on training and skilled work at the CSP plant (target 75 percent).  9 Activities under the LDP are voluntary in nature and outside the Project scope, thus not covered by the Bank’s supervision during  implementation of the Project.  Apr 06, 2018 Page 22 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) 56. Land, land‐based livelihood, and land acquisition: The proposed Noor‐Midelt site is administratively  located in the province of Midelt. The site is on the Haute Moulouya Plateau approximately 20 km north‐ east of the town of Midelt. The site is accessible from the Route Nationale RN13, which links Meknes with  Midelt.  The  Noor‐Midelt  site  has  been  selected  for  the  following  reasons:  (i)  the  site  has  an  excellent  potential for solar power production; (ii) the site is close to the Hassan II Reservoir (11 km) for its water  needs; (iii) there is a nearby electric transmission line; (iv) there is easy access through the RN13; (v) the site  is  very  flat  and  favorable  for  a  solar  power  plant;  (vi)  there  are  no  people  living  on  the  site;  (vii)  the  vegetation is sparse, hence the site is barely used for livestock grazing; (viii) environmental impacts and risks  are minimal; (ix) there are no physical cultural resources within a radius of 3 km; and (x) the site is outside  a natural zone and outside any protected tourist area.  57. The Noor‐Midelt CSP Complex will be constructed on a lot of 3,150 hectares (ha) of land (expandable  to 4,141 ha) 20 km north of the town of Midelt in northern Morocco.  The site includes no settlements,  shelter or housing, no ground attachments, and no livelihood or income‐generating activities, as the land is  too far from villages (the closest settlements are located at a distance of 7km), unfit for pastoral activities,  and  has  no  water  supply.  The  major  sources  of  livelihoods  in  the  other  settlements/villages  outside  the  project footprint are subsistence agriculture and remittances from migrants. A total of 2714 ha is managed  as communal land by the three ethnic communities of Ait Oufella, Ait Rahou Ouali, and Ait Massoud Ouali,  while  approximately  1427  ha  is  declared  as  forest  land  and  currently  managed  by  the  communities.  No  physical displacement will be required, and no ground attachments have been found on the site. The sandy  and arid terrain allow only for small scrubs to grow, and the land is not suitable for agricultural development  due to lack of water. The land acquisition for the project will have no impacts on the livelihood of local  communities.  As the land has sparse vegetation, it is used only in a transitional manner for livestock grazing  by transhumant non‐local communities. Transhumance occurs only along the river crossing the site, along  which a corridor will be kept open, which can be used for livestock.  58. MASEN had started the LAP through willing buyer – willing seller arrangements by negotiating rates  for the land acquisition with the communities, and agreements on the cessation of ownership to MASEN  and the price per hectare have been reached in early 2016. Until December 2017, the attribution of the  compensation payments for the different plots constituting the site was contested in court between the  local communities, the Water and Forest Administration, and individuals in the communities.10 Given the  legal  contestation,  MASEN  started  land  acquisition  through  expropriation  under  the  national  laws  and  regulations. For the expropriation process, the compensation rates agreed upon during negotiations with  the communities were used. As of December 2016, the full compensation payments have been transferred  to  an  escrow  account  awaiting  the  outcomes  of  the  court  decision  and  their  final  attribution.  The  expropriation was granted in favor of MASEN by the administrative court decision in January 2017, and the  court decision was publicly disclosed in March 2017. MASEN is therefore the undisputed owner of the land  for the project sites. Cadastral registration in the name of MASEN for five plots has been finalized as of  December 2017.   59. ONEE, as the national power and water utility, will construct the 140 km 400 kV transmission line to  connect the Noor‐Midelt complex to the national grid. The line will be going from an evacuation post at the  Midelt I and II Plant Site, across the mountain range of the Middle Atlas, to the El Ouali transformer station  10 A resolution of the court cases with regards to the distribution of the compensation payments is expected in the first trimester  of 2018, but may take longer. Apr 06, 2018 Page 23 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) between Fez and Taza. The LAP for the acquisition of private and communal land for the Transmission Line‐ site (Transmission Line‐site LAP), which is an associated facility, is currently under preparation by ONEE (the  utility  responsible  for  construction  and  operation  of  the  transmission  line),  as  the  detailed  design  and  corridor  for  the  transmission  line  are  still  under  preparation,  and  will  to  be  submitted  to  the  Bank  for  approval  and  publication  before  the  start  of  the  line’s  construction.  The  Transmission  Line‐site  LAP  will  include  a  baseline  of  land  and  economic  activities,  consultation  mechanisms,  a  GRM,  description  of  compensation  standards  and  source  and  utilization  of  funds,  and  the  other  elements  required.  The  Transmission Line‐site LAP will not allow civil works on sites that have not been properly compensated under  the LAP. Implementation, monitoring, and reporting on the Transmission Line‐site LAP are included in the  Environmental and Social Assessment Plan (ESAP) as requirements.   60. MASEN prepared three due diligence documents for land acquisition titled ‘Land Acquisition Plan’  (LAPs): a Midelt I and Midelt II plants‐site LAP (LAP 1) dated July 2017 and disclosed in‐country on MASEN’s  website  in  August  2017;  an  Access  Road‐site  LAP  (LAP  2)  dated  July  2016  and  disclosed  in‐country  on  MASEN’s website in September 2016; and a Water Pipeline‐site LAP (LAP 3), dated July 2017 and disclosed  in‐country on MASEN’s website in August 2017; all were disclosed on the World Bank website on October  17, 2017. Social and economic surveys were carried out during the preparation of LAP 1, 2, and 3 to establish  a  baseline  data.  No  land  acquisition  is  required  for  LAP  3,  and  LAP  2  requires  land  exchanges  with  the  Department of Forest.       F. Environment (including Safeguards)    61. For the parent project the World Bank Safeguards Policies apply. For the AF and the Midelt sites the  World  Bank  Performance  Standards  apply.  For  the  180  km  and  400  kV  associated  transmission  line  constructed  and  operated  by  ONEE  the  World  Bank  Safeguard  Policies  apply.    In  addition,  the  General  Environmental, Health and Safety Guidelines (HSE) and the HSE for Thermal Power and for Electric Power  Transmission and Distribution of April 2007 will also apply.   62. Environmental impacts and mitigation measures: The Project has limited environmental impacts,  especially considering the size of the power plants to be constructed. It should be noted that, as a renewable  energy facility, the environmental impacts of the underlying solar facilities are significantly lower than an  alternative conventional thermal power plant. Most importantly, the Project will reduce air pollution as it is  not emitting GHGs or other local pollutants. The project avoids about 1 million ton of CO2 equivalent per  year. The potential environmental risks and impacts in the Project’s area of influence are:   Impacts on Soil, Water and Air and Noise Pollution: Construction of Noor‐Midelt facilities on  such large areas of land will require grading, and results in soil compaction, potential alteration  of drainage channels, and increased runoff and erosion. Engineering methods will be used to  mitigate these impacts. Since there is almost no vegetation, the impacts on natural ecosystems  will be minimal. The power plants will be air cooled, so that water use of Phase 1 is only 0.5  percent of the annual inflow of the Hassan II Dam. Water is mainly used for cleaning the mirrors,  drinking water, sanitation of the office building and make‐up for steam production. The main  uses of the water of the Hassan II dam is for irrigation and drinking water. The Project will have  no  noticeable  impacts  on  these  main  functions.  Impacts  on  water  quality  will  be  minimal.  A  Apr 06, 2018 Page 24 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) KfW‐funded study is ongoing to assess the impacts of climate change on water availability.  The  results  of  this  study  will  determine  if  there  is  a  need  for  a  change  in  the  water  resources  management.  There  will  be  very  limited  air  pollution  during  construction,  mostly  dust,  and  almost no air pollution during operation. Noise levels during construction and operation will be  within  international  standards.    The  main  risks  are  the  health  and  safety  risks  during  construction and the adequate implementation of the Environmental and Social Management  System (ESMS) and CESMPs by the developers and contractors.   Ecological Impacts: The use of large areas of land for the Noor‐Midelt solar power facilities will  adversely  affect  native  vegetation  and  wildlife  in  many  ways,  including  loss  of  habitat;  interference  with  rainfall  and  drainage;  and  potential  direct  contact  causing  injury  or  death  (flying birds). These potential impacts on the avifauna will be evaluated and documented in the  Specific‐Environmental  and  Social  Impact  Assessments  (SESIAs)  for  each  technology,  and  mitigation measures will be proposed. However, according to Smit Hanneline11, the following  actions should be taken to mitigate negative impacts on birds: (i) pre‐construction monitoring  to determine the presence of ‘threatened, rare, endemic’ bird species (the FESIA states that  there is one vulnerable and one threatened bird species present in the wider project area); (ii)  monitoring should take into account seasonal variation, fly paths and birds’ behavior; (iii) during  construction the position and height of the receiver tower should be taken into account at the  CSP plant with a central receiver on top of the tower; (iv) ensure that birds do not get in contact  with evaporation ponds, i.e., ponds should be covered with wire mesh or netting, if needed to  reduce the possibilities of attracting birds. Where needed, the new power lines will be marked  with anti‐bird collision devises and bird‐friendly designs will be used to prevent electrocution.   Particulate Matter: The construction of Noor‐Midelt facilities generates particulate matter in  the  form  of  dust,  which  can  be  a  significant  hazard,  especially  for  workers  during  windy  conditions. Regular watering of the vehicles and trucks itinerary paths at the construction sites  will be undertaken regularly as a mitigation measure to minimize dust pollution.   Risk  of  Toxic  Fluid  Leaks:  The  CSP  in  Noor‐Midelt  will  employ  molten  salts,  hydraulic  fluids,  coolants, and lubricants that may be hazardous and present spill risks. Proper planning and good  maintenance practices will be used to  minimize impacts from  these hazardous materials.  To  prevent hazardous and presence of spill and leak risks, tubing and specialized equipment and  materials  will  be  used  to  prevent  cracking  and  corrosion.  This  mitigation  measures  will  also  involve the use of flanges, gaskets, pumps and pump seals, security valves to reduce emissions  and leaks, and containment pits to minimize accidental spread of molten salts.  63. Among  the  key  mitigation  measures  are  the  Project’s  safety  and  security  protocols.  The  Project  incorporates worker safety and security measures to mitigate the use and manage the impacts of hazardous  materials (molten salts, fossil fuel, etc.), fire hazards and other soil pollution on the environment and human  health. To ensure that plant facilities comply with the international standards to provide worker health and  safety and protect the environment, personnel specializing in health, safety, environmental protection will  permanently monitor the adequate implementation of the Health and Safety Plans and SESMPs of these  11   BirdLife in South Africa: Guidelines to minimize the impact on birds of Solar Facilities and Associated Infrastructure in  South Africa (http://www.the‐eis.com/data/literature/Solar%20guidelines_version2.pdf ) Apr 06, 2018 Page 25 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) complex’s facilities and report all incidents that may occur during construction and operation of Noor‐Midelt  power plants to MASEN.   64. The Project’s associated facility, which is the 400 kV transmission line operated in Phase 1 at 225 kV  under  the  responsibility  of  ONEE,  has  potential  environmental  and  social  impacts,  which  include  land  disturbance/land use impacts; impacts to soil, water and air resources; impacts to wildlife, especially birds;  visual, socioeconomic and environmental impacts. ONEE is preparing an Environmental and Social Impact  Assessment (ESIA), which will include an environmental and social management plan, for this transmission  line, which will be submitted for Bank approval before start of construction of the line.   65. Safeguards  documentation.  The  FESIA  covers  all  of  the  Noor‐Midelt  solar  power  sites  and  the  different  solar  technologies  (CSP  parabolic  trough,  solar  tower,  PV  and  PV  concentrated)  under  consideration  by  MASEN.  The  FESIA  was  prepared  in  a  participatory  manner  including  all  required  stakeholder consultation; it was approved by the Bank and disclosed in country and on the Bank’s website  on  November  30,  2017.  Stakeholders  were  provided  a  non‐technical  summary  of  the  FESIA  some  days  before  the  public  consultation  meeting.  The  FESIA  includes  a  description  of:  (i)  the  legal  and  regulatory  framework applicable to the plants, (ii) applicable IFI environmental and social, health and safety policies,  alternative  options  considered,  (iii)  a  state  of  the  environment  at  the  plants’  location  and  surrounding  region, (iv) potential impacts and associated compensation measures to be considered, and (v) a Framework  Environmental  and  Social  Management  Plan  (FESMP).  The  FESMP  includes  institutional  settings,  general  mitigations  measures,  monitoring  plan  and  responsibilities  for  the  mitigation  and  management  of  the  potential impacts from the plant’s activities during construction and operation. The FESMP will be used for  the construction and operation of the common infrastructure: upgrading of the access road, a bridge, water  intake, water pipeline, and raw water treatment plant.  A separate Stakeholder Engagement Plan (SEP) is  currently under preparation to guide MASEN and the contractors’ engagement with communities. The SEP  will be shared with the Bank and approved by MASEN prior to the start of construction, and implemented  by MASEN throughout project execution.  66. The FESIA will guide the preparation, adoption, implementation and monitoring of the SESIAs for  each adopted solar technology, which, as noted above, are to be prepared and implemented by the bidders  for each of the solar power plants located on the Noor‐Midelt site, once their initial designs are determined.  The  SESIAs  will  include  a  detailed  CESMP  in  accordance  with  the  provisions  of  the  FESIA,  including  the  processes,  rules  and  standards  defined  in  the  FESIA,  and  will  be  subject  to  the  Bank’s  review  and  concurrence before its final approval, disclosure and implementation by MASEN and the Developer. The  Developers  and  Contractors  will  carry  out  public  consultations  on  the  SESIAs  and  CESMPs.  These  requirements will be included in their terms of reference and contracts. The developers will also prepare  and  implement  an  ESMS  for  construction  and  operation  consistent  with  PS1.  The  ESMS  is  the  leading  management system, of which the CESMPs are an integrated part.  67. After  the  SESIAs’  review  and  disclosure  in‐country  and  on  the  Bank’s  website  before  start  of  construction, the developer is expected to contract experienced environmental and social safeguards, as  well  as  health  and  safety,  coordinators,  with  international  project  experience  that  will  have  direct  responsibility for implementing the agreed HSE measures at the Midelt plants’ site during construction and  operation.  The  health  and  safety  staff  need  to  be  certified  under  the  OHSAS  18001:2007  standards  or  equivalent. These coordinators will, among others, prepare a monthly HSE report during the construction  Apr 06, 2018 Page 26 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) and operation phases of Noor‐Midelt, and MASEN will provide a summary of this information for the Bank’s  review during the supervision phase of the proposed Project.   68. Regarding  the  associated  power  transmission  line  to  connect  the  plants  to  the  national  grid,  an  ESIA/ESMP and LAP are under preparation by ONEE, with a target completion allowing for approval by the  Bank before Board submission. The Bank will ensure that the ESIA and LAP are consistent with the World  Bank Safeguards Policies.  69. Climate and disaster risk screening for the project has been carried out. The screening considered  different types of infrastructure of the project: (i) CSP power plants; (ii) PV power plants; (iii) transmission  line. The climate and disaster risk screening identified that the exposure to climate and geophysical hazards  in  the  Midelt  plants  are  likely  to  be  moderate  and  limited  to  reduced  precipitation,  causing  a  lower  availability of water and droughts, and low for elevated temperatures causing strong winds. The CSP and PV  power plants work more efficiently in an environmental with more daily sun hours and higher temperatures.  Droughts in the project area will reduce the cloud cover, which will increase power production. The design  of the CSP power plants has taken lower water consumption into account by making the power plants air  cooled. The total water consumption during operation of the Phase 1 of the solar power project will be less  than 0.5 percent of the present annual water inflow into the Hassan II Dam. Increased temperatures coupled  with declining and increasingly erratic rainfall may lead to increased drought conditions. Lower mountain  snowfall and, consequently, increased stream flow variability will also contribute to less water availability.  Drought frequency and intensity have increased in recent decades and are projected to worsen with climate  change. Extended meteorological droughts in the Middle Atlas Mountains of Morocco, namely the Oum er‐ Rbia watershed, have severely affected water availability. A similar trend is expected in the Midelt project  area.  The  project  will  only  be  seriously  affected  if  the  Annual  Water  Inflow  in  the  Hassan  II  Reservoir  approaches zero. The total climate co‐benefits in this project amount to US$100 million (100 percent), all  related to climate change mitigation and none to adaptation.    G. Other Safeguard Policies (if applicable)    70. The  main  project  applies  World  Bank  Performance  Standards  under  OP  4.03,  while  the  ONEE  transmission line will apply World Bank Safeguard Policies. The applicable Safeguard Policies are OP 4.01 on  Environmental Assessment and OP 4.12 on Involuntary Resettlement. The Dam Safety of the Hassan II Dam,  which is related to the main project, is managed under PS4.      V. WORLD BANK GRIEVANCE REDRESS  71. Communities  and  individuals  who  believe  that  they  are  adversely  affected  as  a  result  of  a  Bank  supported operation, as defined by the applicable policy and procedures, may submit complaints to the  existing  program  grievance  redress  mechanism  or  the  WB’s  Grievance  Redress  Service  (GRS).  The  GRS  ensures that complaints received are promptly reviewed in order to address pertinent concerns. Affected  communities and individuals may submit their complaint to the WB’s independent Inspection Panel which  Apr 06, 2018 Page 27 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) determines whether harm occurred, or could occur, as a result of WB non‐compliance with its policies and  procedures. Complaints may be submitted at any time after concerns have been brought directly to the  World Bank's attention, and Bank Management has been given an opportunity to respond.  For information  on how to submit complaints to the World Bank’s corporate Grievance Redress Service (GRS), please visit  http://www.worldbank.org/GRS.  For  information  on  how  to  submit  complaints  to  the  World  Bank  Inspection Panel, please visit www.inspectionpanel.org.  72. Morocco has numerous institutions responsible for hearings and grievance redress. The existence  of grievance and appeal mechanisms and their recent promotion at the constitutional level give them the  necessary  independence  and  financial  autonomy,  and  reinforce  their  power  of  self‐referral.  The  World  Bank’s corporate Grievance Redress Service does not affect the solidity of the Moroccan grievance redress  system.         VI. SUMMARY TABLE OF CHANGES      Changed  Not Changed  Change in Project's Development Objectives    ✔      Change in Results Framework    ✔      Change in Components and Cost    ✔      Change in Loan Closing Date(s)    ✔      Reallocation between Disbursement Categories    ✔      Change in Disbursements Arrangements    ✔      Change in Safeguard Policies Triggered    ✔      Change in Implementing Agency        ✔  Cancellations Proposed        ✔  Change of EA category        ✔  Change in Legal Covenants        ✔  Change in Institutional Arrangements        ✔  Change in Financial Management        ✔  Change in Procurement        ✔  Other Change(s)        ✔      Apr 06, 2018 Page 28 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) VII. DETAILED CHANGE(S)     PROJECT DEVELOPMENT OBJECTIVE Current PDO  The PDO is to increase (a) installed capacity (megawatt) and (b) electricity output (megawatt‐hour), especially  during peak hours, of the Noor‐Ouarzazate Solar Complex.  Proposed New PDO  The PDO is to increase innovative solar power generation in Morocco.      RESULTS FRAMEWORK   _DETAILEDCHANGES   Project Development Objective Indicators    detailed changes    PDO_IND_TABLE    Generation Capacity of Renewable Energy (other than hydropower) constructed  Unit of Measure: Megawatt  Indicator Type: Custom      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Marked for  Value  0.00  0.00  250.00  Deletion  Date  30‐Jun‐2014  30‐Dec‐2016  30‐Jun‐2019      Generation Capacity of Renewable Energy constructed‐Solar  Unit of Measure: Megawatt  Indicator Type: Custom Breakdown      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Marked for  Value  0.00  0.00  250.00  Deletion  Date  30‐Jun‐2014  30‐Dec‐2016  30‐Jun‐2019      Progress of construction of Noor II  Unit of Measure: Percentage  Indicator Type: Custom Supplement      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Marked for  Value  0.00  76.00  100.00  Deletion  Apr 06, 2018 Page 29 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)             Progress of construction of Noor III  Unit of Measure: Percentage  Indicator Type: Custom Supplement      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Marked for  Value  0.00  73.70  100.00  Deletion              Noor Solar Projects Electricity Sales (GWh)  Unit of Measure: Gigawatt‐hour (GWh)  Indicator Type: Custom      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  400.00  2,624.00  Revised  Date  30‐Jun‐2014  30‐Dec‐2016  30‐Dec‐2022      Noor Solar Projects Electricity Sales – Ouarzazate Complex (GWh)  Unit of Measure: Gigawatt‐hour (GWh)  Indicator Type: Custom Breakdown      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  400.00  1,300.00  New  Date  31‐Dec‐2014  30‐Dec‐2016  30‐Dec‐2022      Noor Solar Projects Electricity Sales – Midelt Complex (GWh)  Unit of Measure: Gigawatt‐hour (GWh)  Indicator Type: Custom Breakdown      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  0.00  1,324.00  New  Date  30‐Nov‐2017  30‐Dec‐2016  30‐Dec‐2022      Noor Solar Projects Electricity Sales during peak hours (GWh)  Unit of Measure: Gigawatt‐hour (GWh)  Indicator Type: Custom      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  84.00  870.00  Revised  Apr 06, 2018 Page 30 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) Date  30‐Jun‐2014  30‐Dec‐2016  30‐Dec‐2022      Noor Solar Projects Electricity Sales during peak hours – Ouarzazate Complex (GWh)  Unit of Measure: Gigawatt‐hour (GWh)  Indicator Type: Custom Breakdown      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  84.00  540.00  New  Date  30‐Jun‐2014  30‐Dec‐2016  30‐Dec‐2022      Noor Solar Projects Electricity Sales during peak hours – Midelt Complex (GWh)  Unit of Measure: Gigawatt‐hour (GWh)  Indicator Type: Custom Breakdown      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  0.00  330.00  New  Date  13‐Nov‐2017  13‐Nov‐2017  30‐Dec‐2022      Avoided global GHG pollution  Unit of Measure: Tones/year  Indicator Type: Custom      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  209,174.00  1,270,000.00  Revised  Date  30‐Jun‐2014  30‐Dec‐2016  30‐Dec‐2022      People provided with new or improved electricity service  Unit of Measure: Number  Indicator Type: Custom      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  347,782.00  2,200,000.00  Revised  Date  30‐Jun‐2014  30‐Dec‐2016  30‐Dec‐2022      Female beneficiaries  Unit of Measure: Percentage  Indicator Type: Custom Supplement      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  50.30  50.30  Revised  Apr 06, 2018 Page 31 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)                   Intermediate  Indicators   IO_DETAILED_TABLE   detailed changes    Transaction financial close  Unit of Measure: Yes/No  Indicator Type: Custom      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Marked for  Value  No  Yes  Yes  Deletion  Date  30‐Jun‐2014  22‐May‐2015  30‐Jun‐2019      Private Capital Mobilized  Unit of Measure: Amount(USD)  Indicator Type: Custom      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  75,000,000.00  597,000,000.00  Revised  Date  30‐Jun‐2014  31‐Dec‐2015  30‐Dec‐2022      Beginning construction of the plant  Unit of Measure: Yes/No  Indicator Type: Custom      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Marked for  Value  No  Yes  Yes  Deletion  Date  30‐Jun‐2014  31‐Jul‐2015  30‐Jun‐2019      Commissioning of the plant  Unit of Measure: Yes/No  Indicator Type: Custom      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Marked for  Value  No  No  Yes  Deletion  Date  30‐Jun‐2014  30‐Jun‐2016  30‐Jun‐2019      Generation capacity of energy constructed or rehabilitated  Unit of Measure: Megawatt  Indicator Type: Core  Apr 06, 2018 Page 32 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)     Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  160.00  1,310.00  New  Date  30‐Jun‐2014  13‐Nov‐2017  30‐Dec‐2022      Renewable energy generation capacity (other than hydropower) constructed under the project  Unit of Measure: Megawatt  Indicator Type: Core Breakdown      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  160.00  1,310.00  New  Date  30‐Jun‐2014  13‐Nov‐2017  30‐Dec‐2022      Noor Ouarzazate I Capacity constructed  Unit of Measure: Megawatt  Indicator Type: Custom Breakdown      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  160.00  160.00  New  Date  30‐Jun‐2014  13‐Nov‐2017  30‐Dec‐2022      Noor Ouarzazate II and III Capacity constructed  Unit of Measure: Megawatt  Indicator Type: Custom Breakdown      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  0.00  350.00  New  Date  30‐Jun‐2014  13‐Nov‐2017  30‐Dec‐2022      Noor Midelt Phase I Capacity constructed  Unit of Measure: Megawatt  Indicator Type: Custom Breakdown      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  0.00  800.00  New  Date  13‐Nov‐2017  13‐Nov‐2017  30‐Dec‐2022      Progress of Overall Construction ‐ Noor Ouarzazate II  Unit of Measure: Percentage  Indicator Type: Custom    Apr 06, 2018 Page 33 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)   Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  90.50  100.00  New  Date  13‐Nov‐2017  30‐Jun‐2017  30‐Dec‐2022      Progress of Overall Construction ‐ Noor Ouarzazate III  Unit of Measure: Percentage  Indicator Type: Custom      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  89.90  100.00  New  Date  30‐Jun‐2014  30‐Jun‐2017  30‐Dec‐2022      Progress of Overall Construction ‐ Noor Midelt Phase I  Unit of Measure: Amount(USD)  Indicator Type: Custom      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  0.00  100.00  New  Date  13‐Nov‐2017  18‐Apr‐2018  30‐Dec‐2022      Grievances registered related to delivery of project benefits addressed  Unit of Measure: Percentage  Indicator Type: Custom      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  0.00  100.00  New  Date  23‐Nov‐2017  18‐Apr‐2018  30‐Dec‐2022      Share of female job‐recruits receiving information on training and skilled work in the Noor Midelt Phase I project  Unit of Measure: Percentage  Indicator Type: Custom      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  0.00  75.00  New  Date  18‐Apr‐2018  18‐Apr‐2018  30‐Dec‐2022      Number of hired workers on the CSP site  Unit of Measure: Number  Indicator Type: Custom    Apr 06, 2018 Page 34 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)   Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  0.00  1,200.00  New  Date  18‐Apr‐2018  18‐Apr‐2018  30‐Dec‐2022      of which female  Unit of Measure: Number  Indicator Type: Custom Supplement      Baseline  Actual (Current)  End Target  Action  Value  0.00  0.00  120.00  New                 COMPONENTS  Current Component Name  Current Cost  Action  Proposed Component  Proposed Cost (US$,  (US$, millions)  Name  millions)  Component 1‐ Financing for  2,377.00  Revised  Component 1 ‐ Noor‐ 2,377.00  the Initial Investment  Ouarzazate Project  Investment  Component 2‐ Cost  299.00  Revised  Component 2‐ Noor‐ 199.00  Mitigation Mechanism  Ouarzazate Cost  Mitigation Mechanism    0.00  New  Component 3‐ Noor‐ 2,200.00  Midelt Project  Investment  TOTAL  2,676.00      4,776.00      LOAN CLOSING DATE(S)  Ln/Cr/Tf  Status  Original Closing  Current  Proposed   Proposed Deadline    Closing(s)   Closing   for Withdrawal      Applications  IBRD‐84400  Effective  30‐Jun‐2020  30‐Jun‐2020  30‐Dec‐2022  30‐Apr‐2023  TF‐17509  Effective  30‐Jun‐2020  30‐Jun‐2020  30‐Dec‐2022  30‐Apr‐2023       REALLOCATION BETWEEN DISBURSEMENT CATEGORIES  Financing %  Current Allocation  Actuals + Committed  Proposed Allocation  (Type Total)        Current  Proposed  REALLOCATION NEW    Apr 06, 2018 Page 35 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) IBRD‐84400‐001    |    Currency: EUR    iLap Category Sequence No: 1  Current Expenditure Category: GD; WRK;NON CS; PART 1.A of project  58,606,000.00  40,569,276.00  58,606,000.00    15.20    iLap Category Sequence No: 2  Current Expenditure Category: GD; WRK;NON CS; PART 3   0.00   0.00   0.00    100.00    Current Expenditure Category: Purchase Electricity PART2A, 2B and 2C of  iLap Category Sequence No: 3  Project  54,993,000.00  12,049,508.00  142,607,750.00  100.00  100.00    iLap Category Sequence No: 4  Current Expenditure Category: Intentionally blank  71,276,000.00   0.00   0.00  100.00  100.00    iLap Category Sequence No: 5  Current Expenditure Category: Intentionally blank  25,597,000.00   0.00   0.00  100.00  100.00    iLap Category Sequence No: 6  Current Expenditure Category: Intentionally blank  23,441,750.00   0.00   0.00        iLap Category Sequence No: 7  Current Expenditure Category: Unallocated   0.00   0.00   0.00    100.00    Current Expenditure Category: Goods, works and non‐consulting services  iLap Category Sequence No: 8A  for Part 3.A of the Project   0.00   0.00  16,350,000.00    6.00    Current Expenditure Category: Goods, works and non‐consulting services  iLap Category Sequence No: 8B  for Part 3.B of the Project   0.00   0.00  16,350,000.00    6.00    Apr 06, 2018 Page 36 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) Total  233,913,750.00 52,618,784.00  233,913,750.00        IBRD‐84400‐002    |    Currency: USD    iLap Category Sequence No: 1  Current Expenditure Category: GD; WRK;NON CS; PART 1.A of project  20,000,000.00  18,832,408.41  20,000,000.00    100.00    iLap Category Sequence No: 2  Current Expenditure Category: GD; WRK;NON CS; PART 3 of project   0.00   0.00   0.00    100.00    Current Expenditure Category: Purchase Electricity PART2A, 2B and 2C of  iLap Category Sequence No: 3  Project  18,767,000.00   0.00   0.00  100.00  100.00    iLap Category Sequence No: 4  Current Expenditure Category: Intentionally blank  24,324,000.00   0.00   0.00  100.00  100.00    iLap Category Sequence No: 5  Current Expenditure Category: Intentionally blank  8,709,000.00   0.00   0.00  100.00  100.00    iLap Category Sequence No: 6  Current Expenditure Category: Intentioanlly blank  8,000,000.00   0.00   0.00        iLap Category Sequence No: 7  Current Expenditure Category: Unallocated   0.00   0.00   0.00    100.00    Current Expenditure Category: Goods, works and non‐consulting services  iLap Category Sequence No: 8A  for Part 3.A of the Project   0.00   0.00  29,900,000.00    6.00    Current Expenditure Category: Goods, works and non‐consulting services  iLap Category Sequence No: 8B  for Part 3.B of the Project  Apr 06, 2018 Page 37 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)  0.00   0.00  29,900,000.00    6.00    Total  79,800,000.00 18,832,408.41  79,800,000.00        TF‐17509‐001    |    Currency: USD    iLap Category Sequence No: 1  Current Expenditure Category: GD; WRK;NON CS; PART 1.A of project  68,000,000.00  68,000,000.00  68,000,000.00  28.40  28.40    iLap Category Sequence No: 2  Current Expenditure Category: GD; WRK;NON CS; PART 1.C of project  51,000,000.00  51,000,000.00  51,000,000.00  28.30  28.30    Total  119,000,000.00 119,000,000.00  119,000,000.00          DISBURSEMENT ARRANGEMENTS  Change in Disbursement Arrangements  Yes       Expected Disbursements (in US$, millions)      DISBURSTB L                    Fiscal Year    2015  2016  2017  2018  2019  2020  2021  2022  2023  Annual     0.00    51.26    17.57    39.83    59.04    97.35   132.48    77.48    25.00  Cumulative     0.00    51.26    68.82   108.65   167.69   265.04   397.52   475.00   500.00      SYSTEMATIC OPERATIONS RISK‐RATING TOOL (SORT)  Risk Category  Latest ISR Rating  Current Rating     Moderate   Moderate   Political and Governance   Moderate   Moderate   Macroeconomic   Substantial   Substantial   Sector Strategies and Policies   Substantial   Substantial   Technical Design of Project or Program  Institutional Capacity for Implementation and   Moderate   Moderate   Sustainability  Apr 06, 2018 Page 38 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)  Moderate   Substantial   Fiduciary   Moderate   Substantial   Environment and Social   Moderate   Moderate   Stakeholders      Substantial   Other  Overall   Substantial   Substantial      Safguard_Table  COMPLIANCE  Change in Safeguard Policies Triggered  Yes  Safeguard Policies Triggered  Current  Proposed  Environmental Assessment OP/BP  Yes  Yes  4.01    Performance Standards for Private  No  No  Sector Activities OP/BP 4.03    Natural Habitats OP/BP 4.04  No  No    Forests OP/BP 4.36  No  No    Pest Management OP 4.09  No  No    Physical Cultural Resources OP/BP  No  No  4.11    Indigenous Peoples OP/BP 4.10  No  No    Involuntary Resettlement OP/BP 4.12  Yes  Yes    Safety of Dams OP/BP 4.37  Yes  Yes    Projects on International Waterways  No  No  OP/BP 7.50    Projects in Disputed Areas OP/BP 7.60  No  No       Apr 06, 2018 Page 39 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) LEGAL COVENANTS2  LEGAL COVENANTS – Morocco ‐ Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) Sections and Description  Effectiveness of both the IBRD and CTF loan agreements are conditioned on the standard conditions of cross‐ effectiveness of both IBRD and CTF loan agreements.  The Guarantee Agreements are effective once the Guarantor  informs the Bank of the issuance of related decrees for each agreement.    First disbursement is conditioned upon meeting a list of conditions that would ensure the PIEs ability to implement  the Project.  These include, but not limited to, execution and effectiveness of all key project agreements with the  competitively‐selected project entities that will design, construct, own, and operate the plants; ensuring that the  PIEs have been legally formed and are authorized to operate in Morocco; adoption of a governance framework and  a financial management and disbursement manual satisfactory to the Bank; legal opinions as to the validity and  enforceability of key legal agreements between the Borrower and the PIEs; etc.    The Borrower is also required to hire an independent verification expert to undertake technical audits of  implementation of the two plants and achievement of agreed milestones and compliance of pricing provisions of  the construction contracts.        Conditions       Apr 06, 2018 Page 40 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) VIII. RESULTS FRAMEWORK AND MONITORING          Results Framework  COUNTRY : Morocco   Morocco ‐ Noor Solar Power Project Additional Financing    RESULT YES PDO  Project Development Objectives    The PDO is to increase innovative solar power generation in Morocco.    Project Development Objective Indicators    Unit of  Data Source /  Responsibility for  Action  Indicator Name  Core  Baseline  End Target  Frequency  Measure  Methodology  Data Collection    Revised  Name: Noor Solar      Gigawatt‐hour  0.00  2,624.00  MASEN  MASEN  Semi‐Annually  Projects Electricity  (GWh)  Sales (GWh)    New  Noor Solar      Gigawatt‐hour  0.00  1,300.00        Projects Electricity  (GWh)  Sales – Ouarzazate  Complex (GWh)     New  Noor Solar      Gigawatt‐hour  0.00  1,324.00        Projects Electricity  (GWh)  Sales – Midelt  Complex (GWh)        Description: Data collected on an annual basis  Apr 06, 2 Page 41 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)   Revised  Name: Noor Solar      Gigawatt‐hour  0.00  870.00  MASEN  MASEN report  Semi‐Annually  Projects Electricity  (GWh)  Sales during peak  hours (GWh)    New  Noor Solar      Gigawatt‐hour  0.00  540.00        Projects Electricity  (GWh)  Sales during peak  hours –  Ouarzazate  Complex (GWh)     New  Noor Solar      Gigawatt‐hour  0.00  330.00        Projects Electricity  (GWh)  Sales during peak  hours – Midelt  Complex (GWh)        Description: Data collected on an annual basis  Revised  Name: Avoided      Tones/year  0.00  1,270,000.00  MASEN  MASEN  Annual after  global GHG    plant  pollution  commissioning    Description: Estimate of avoided CO2, based on various fuel used (oil, coal, gas)    Based on emissions rates of 0.64 tons of CO2 eq./year for Noor‐Ouarzazate I and 0.45 tons of CO2 eq./year for Noor‐Ouarzazate II and III (Source: Parent  Project's PAD, p42). ONEE has yet to complete a comparable set of model runs for the Midelt solar projects, but it may be expected that Midelt will  displace mainly gas‐based CCGTs and some coal, as for Noor II&III (source: Economic Analysis v2.2, Peter Meier). The Project Team will use same emission  rate for Noor Midelt than Noor II and III (i.e. 0.45 tons of CO2 eq).        Apr 06, 2 Page 42 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) Revised  Name: People      Number  0.00  2,200,000.00  MASEN  MEMEE and  Annual after  provided with new  planning  plant  or improved  department  commissioning  electricity service    Revised  Female      Percentage  0.00  50.30        beneficiaries      Description: Direct beneficiaries are people or groups who directly derive benefits from an intervention (i.e., children who benefit from an immunization  program; families that have a new piped water connection). Please note that this indicator requires supplemental information. Supplemental Value:  Female beneficiaries (percentage). Based on the assessment and definition of direct project beneficiaries, specify what proportion of the direct project    beneficiaries are female. This indicator is calculated as a percentage.  RESULT_YES_IO  Intermediate Results Indicators  Responsibility  Unit of  Data Source /  Action  Indicator Name  Core  Baseline  End Target  Frequency  for Data  Measure  Methodology  Collection      Revised  Name: Private Capital      Amount(USD)  0.00  597,000,00 MASEN  MASEN  Once at  Mobilized  0.00  project's  financial close.   The term  “Financial  close” is  defined for  purposes of  this document  as signature of  all debt and  equity legal  agreements  Apr 06, 2 Page 43 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) that provides  for the  requisite  funding for the  Noor II and III,  and  satisfaction or  waiver of all  conditions to  the  effectiveness  of these  agreements  and to the  right to make  drawdowns.    Description: The core indicator track the amount of direct financing (in the form of equity and/or debt) mobilized by private entities, using private    funding, to finance investments within an IBRD/IDA operation or investments (PE, GE, RE, SF, and GU) directly linked to that operation.  New  Name: Generation  ✔  Megawatt  0.00  1,310.00        capacity of energy  constructed or  rehabilitated    New  Renewable energy  ✔  Megawatt  0.00  1,310.00        generation capacity  (other than  hydropower)  constructed under  the project    New  Noor Ouarzazate I      Megawatt  0.00  160.00        Capacity  Apr 06, 2 Page 44 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) constructed    New  Noor Ouarzazate II      Megawatt  0.00  350.00        and III Capacity  constructed    New  Noor Midelt Phase I      Megawatt  0.00  800.00        Capacity  constructed        Description:   New  Name: Progress of      Percentage  0.00  100.00        Overall Construction ‐  Noor Ouarzazate II      Description:   New  Name: Progress of      Percentage  0.00  100.00        Overall Construction ‐  Noor Ouarzazate III      Description:   New  Name: Progress of      Amount(USD)  0.00  100.00        Overall Construction ‐  Noor Midelt Phase I      Description:   New  Name: Grievances      Percentage  0.00  100.00        registered related to  delivery of project  benefits addressed      Description:   Apr 06, 2 Page 45 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) New  Name: Share of female      Percentage  0.00  75.00        job‐recruits receiving  information on training  and skilled work in the  Noor Midelt Phase I  project      Description:   New  Name: Number of      Number  0.00  1,200.00        hired workers on the  CSP site    New  of which female      Number  0.00  120.00                Description:           Apr 06, 2 Page 46 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)   RESULT YES TARGET VALUES  Target Values  Project Development Objective Indicators FY_Result1  Action  Indicator Name  End Target  Revised  Noor Solar Projects Electricity Sales (GWh)  2,624.00  New  Noor Solar Projects Electricity Sales – Ouarzazate Complex (GWh)  1,300.00  New  Noor Solar Projects Electricity Sales – Midelt Complex (GWh)  1,324.00  Revised  Noor Solar Projects Electricity Sales during peak hours (GWh)  870.00  New  Noor Solar Projects Electricity Sales during peak hours – Ouarzazate  540.00  Complex (GWh)  New  Noor Solar Projects Electricity Sales during peak hours – Midelt  330.00  Complex (GWh)  Revised  Avoided global GHG pollution  1,270,000.00  Revised  People provided with new or improved electricity service  2,200,000.00  Revised  Female beneficiaries  50.30  Intermediate Results Indicators FY_Result1  Action  Indicator Name  End Target  Revised  Private Capital Mobilized  597,000,000.00  New  Generation capacity of energy constructed or rehabilitated  1,310.00  New  Renewable energy generation capacity (other than hydropower)  1,310.00  constructed under the project  Apr 06, 2 Page 47 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) New  Noor Ouarzazate I Capacity constructed  160.00  New  Noor Ouarzazate II and III Capacity constructed  350.00  New  Noor Midelt Phase I Capacity constructed  800.00  New  Progress of Overall Construction ‐ Noor Ouarzazate II  100.00  New  Progress of Overall Construction ‐ Noor Ouarzazate III  100.00  New  Progress of Overall Construction ‐ Noor Midelt Phase I  100.00  New  Grievances registered related to delivery of project benefits  100.00  addressed  New  Share of female job‐recruits receiving information on training and  75.00  skilled work in the Noor Midelt Phase I project  New  Number of hired workers on the CSP site  1,200.00  New  of which female  120.00    Apr 06, 2 Page 48 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)   ANNEX 1: DETAILED PROJECT DESCRIPTION AND TECHNICAL APPRAISAL OF THE AF  I.   Overview   1. The AF will support MASEN’s implementation of the first phase of the Noor‐Midelt Solar Power  Complex with an estimated gross generation capacity between 600 and 800 MW. This first phase consists  of two hybrid PV/CSP power plants (Noor‐Midelt I and Noor‐Midelt II) with a gross capacity between 300  and 400 MW each. The plants will include between 150 MW and 190 MW each of CSP gross capacity and  a minimum of 5 hours of thermal storage capacity. Additional battery storage is also allowed as an option.  Both plants will be constructed on adjacent lots that have already been acquired by MASEN. The second  phase  of  the  Noor‐Midelt  solar  power  complex  will  consist  on  two  additional  plants  of  similar  characteristics built in adjacent lots.  2. The  Noor‐Midelt  CSP  Complex  will  be  constructed  on  a  lot  of  3,150  hectares  (ha)  of  land  (expandable to 4,141 ha) 20 km north of the town of Midelt in northern Morocco. The complex will be  located in the high plains surrounding the Moulouya River, between the Middle and High Atlas mountains.  The location was selected on the basis of detailed solar resources mapping studies that helped to identify  sites  meeting  certain  selection  criteria  such  as  land  availability,  proximity  to  infrastructure  and  solar  irradiance.  In addition, meteorological, hydrological data were collected and topography, seismicity and  the results of geotechnical assessments were taken into account in order to select the final site location.   The  site  has  good  DNI  in  excess  of  2,300  kWh/m2/year  and  access  to  water  resources  and  key  infrastructures, such as grid connections and roads. Land acquisition is nearly completed, and a framework  environmental and social impact assessment (FESIA) has been prepared and approved by the government.   3. MASEN elected to pursue an innovative hybrid PV/CSP plant design to combine the benefits of  both  technologies  to  deliver  firm  power  to  the  grid.    The  feasibility  study  indicates  that  this  type  of  hybridization is an attractive solution as it increases the capacity factor and reduces output variability,  compared  to  pure  PV  solutions.    At  the  same  time,  it  also  reduces  upfront  investment  cost  per  MW  installed and the levelized cost of energy (LCOE), compared to pure CSP power plants.  4. The capacities of the PV and the CSP components are to be proposed by the bidders according to  plant and energy cost optimization that must comply with certain restrictions to match a certain supply  curve  provided  by  MASEN.  The  CSP  component  technology  might  be  based  on  synthetic  oil  parabolic  trough  with  storage  or  a  molten  salt  tower  with  storage.  The  selection  of  the  CSP  technology  is  also  expected to be optimized by the bidders in order to maximize the plant performance.  II.   Rationale for the hybrid solution in the Noor‐Midelt project   5. The  operational  strategy  of  any  power  plant  pool  should  be  linked  to  the  structure  of  the  electricity demand. In Morocco, the typical load profile (Figure A1.1) shows a usual peak around 7 pm in  winter time and at around 10 pm in summer time. This electricity demand does not follow the normal  generation curve of pure PV or CSP plants.  Page 49 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)   Figure A1.1 – Typical daily load profile in Morocco for different day typology  5000 5000 4500 4500 4000 4000 Load (MWe) Load [MWel] 3500 3500 3000 3000 Winter Weekend Wednesday 18-janv 2012 Sunday 22-janv 2012 Winter Weekday Wendnesday 11-juil 2012 Sunday 15-juil 2012 2500 2500 Summer Weekend Summer Weekday 2000 2000 01:00 02:00 03:00 04:00 05:00 06:00 07:00 08:00 09:00 10:00 11:00 12:00 13:00 14:00 15:00 16:00 17:00 18:00 19:00 20:00 21:00 22:00 23:00 00:00 01:00 02:00 03:00 04:00 05:00 06:00 07:00 08:00 09:00 10:00 11:00 12:00 13:00 Time of day 14:00 15:00 16:00 17:00 18:00 19:00 20:00 21:00 22:00 23:00 24:00 Time of day   6. The solution of PV/CSP hybrid plant is designed to adapt the generation profile to the demand,  optimizing the cost of infrastructures and minimizing the cost of the electricity. The combined generation  profile, as shown in Figure A1.2, is therefore more adapted to the typical load profile. In comparison with  individual  CSP  and  PV  plants,  a  hybrid  offers  an  optimized  generation  control,  while  minimizing  the  common infrastructure costs.    Figure A1.2 – Typical generation profile for PV, CSP and hybrid PV/CSP plants  200 180 160 140 Production  ( MWh) 120 100 80 60 40 20 0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 Hour  (h) "PV" "CSP" "Hybrid"   Page 50 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) III.  Project Description  7. Project consists of two subcomponents: (i) development of Noor‐Midelt I and II (which comprise  the first phase of the Noor‐Midelt complex) through the formation of a partnership between MASEN and  a competitively‐selected partner; (ii) construction of the associated facilities needed for Noor‐Midelt I and  II’s operation.  8. Under the second subcomponent five additional associated facilities will be financed: (i) the Noor  Midelt substation with step‐up transformation 60/225 kV; (ii) the Noor Midelt – El Ouali 400 kV 180 km  transmission line, necessary for the evacuation of power from the Noor‐Midelt Solar Power Complex; (iii)  the water pipeline between Hassan II dam and the solar complex, necessary for water supply to the solar  plants; (iv) access road; and (v) telecom lines.  (a) General plant definition  9. As previously mentioned, the first phase of the Noor‐Midelt solar power complex will consist in  two  hybrid  plants.  Each  Plant  will  have  a  maximum  nominal  power  between  300‐400  MW.  The  net  capacity during the day could not exceed by more than 20 percent the net capacity during night (after  sunset). Net capacity will be measured at the delivery point at the Noor‐Midelt substation.   (b) PV/CSP hybrid concept  10. The concept of hybrid PV/CSP power plants has been gaining interest in several countries over  the past years12 PV/CSP hybrids may offer a more economical way of producing intermediate, peaking or  base  load  power  generation  for  specific  markets  than  CSP  or  PV  alone.  A  simplified  PV/CSP  plant  configuration is shown in Figure A1.7. PV can provide electricity in the daytime and when it declines, CSP  with storage would enter into operation and cover at least the peak times of the system. In this project  concept, any CSP and PV technology can be used and combined in order to optimize the plant output.  11. The hybridization of CSP with PV can increase the capacity factor of a solar plant. Generally, to  increase the capacity factor of a CSP plant, the TES and solar field need to be increased in relation to the  power  block.  However,  there  may  come  a  point  where  the  small  power  block,  relative  to  the  other  components, cannot convert all the energy the plant is capable of collecting and storing. At this point the  cost‐effectiveness of the system  decreases. On the other side, with PV alone, some form of backup is  needed  to  reach  full  baseload  capacity,  whether  it  is  sourced  from  fossil  fuel  generation  or  currently  expensive BESS. By combining the CSP plant with PV, high capacity factors may be achieved at a lower  cost than CSP or PV alone    12 In addition to Morocco, Argentina, Chile, Egypt and South Africa are planning the construction of hybrid solar plants. Saudi  Arabia announced earlier this year a renewable energy target of 9.5 GW by 2023 and hybrid solar plants could be an ideal match  for the Kingdom's electricity demand profile. Page 51 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)   Figure A1.3 – PV/CSP hybrid plan model (Source: SolarReserve) (c) Site Description  12. The  site,  a  3,153  ha  green  field  area  situated  25  km  North  of  Midelt,  is  well  suited  for  solar  projects, especially for the development of CSP, because of:   Excellent solar resources. Based on the analysis of the measured time series data, the long‐term  annual average of Direct Normal Irradiance is 2,359 kWh/m2 and Global Horizontal Irradiance is  2,096  kWh/m2.  Similar  annual  DNI  and  GHI  can  be  expected  in  any  single  year,  which  is  significantly higher than typical site qualification limits and satellite data used in the preliminary  modelling.   Availability of water. The Hassan II dam, with a capacity of 400 million m3, is located just 14 km  from the site and will supply the water to the complex. However, the plants will be designed to  use dry cooling, so the requirement of the complex for water is much reduced and each plant is  not expected to require more than 520,000 m3 (0.13 percent of annual dam capacity). Therefore,  the  Noor‐Midelt  Complex’s  impact  on  the  overall  water  resources  in  the  region  is  minimal,  representing  a  consumption  of  approximately  0.5  percent  of  the  Regular  Annual  Volume  of  Hassan II dam.   Accessibility. The site will be accessible via paved tracks originating from the paved N13 road that  runs, in combination with N2 or A1/2/3, from the port city of Tangier, approximately 450 km from  the Site, and Casablanca, approximately 400 km from the Site. Three ports, Tangier, Casablanca  and Agadir (600 km), are at a medium distance and could be used to import and transport heavy  equipment.  Page 52 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)  The connection to the power grid will be done through a 180 km line to the El Ouali substation.  The existing grid and planned reinforcements by ONEE will allow evacuation of the full capacity  of  the  power  plant  and  the  complex  at  peak  output  conditions.  Furthermore,  the  concept  of  PV/CSP fitted with energy storage capabilities allows the optimization of peak output to meet the  network carrying capacity within reasonable limits.  (d) Plant Layout and Design  13. The  first  phase  of  the  Noor‐Midelt  Solar  Power  complex  will  consist  of  two  similar  hybrid  photovoltaics (PV) and concentrating solar power (CSP) plant of a maximum gross capacity of between  300  and  400  MW,  using  both  technologies  in  an  optimal  way  to  optimize  cost  and  fulfill  the  required  features. The CSP plant, will be either parabolic trough or tower technology and will include a Thermal  Energy Storage Capacity (with Molten Salt Fluid or MSF) to secure at least 5 hours of peak production after  the sunset. Bidders may propose Battery Energy Storage System (BESS) in order to optimize the plants  outputs. The plants should operate for over a minimum of 25 years during the lifetime of the Plant from  the Initial Commercial Operation Date.  14. Both plants would be constructed on adjacent lots according to the scheme of Figure A1.9 in a  land that has already been acquired by MASEN. In terms of land usage, the bidders will use a maximum  of 1,030 ha for each of the plants. The bidders will reduce, to the extent possible, the site footprint but  taking  into  account  all  requirements  for  operation  and  maintenance.  The  bidders  will  justify  the  area  required for each plant.      Page 53 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) Figure A1.9 –Noor‐Midelt Complex Site Layout. Two first plants proposed by this project, will be located  in Area‐2 and Area‐313    (e) Plant Operations  15. Both Noor‐Midelt solar power complex plants will be of solar hybrid PV/CSP configuration and will  be designed, manufactured and configured, installed, erected, operated and maintained in such a way  that  it  will  achieve  highest  availability  and  reliability  with  minimum  generation  costs.  Capital  and  operational costs will be optimized to achieve a competitive price of delivered electricity.  16. The specific designs of the plants have to be proposed by the respective bidders in order to meet  the minimum requirement set by MASEN. These requirements include:  i. The net capacity during day could not exceed by more than 20 percent the net capacity  during night (after sunset). Net capacity shall be measured at the delivery point at the  Noor‐Midelt substation.   13 The complex has been depicted as it will look once completed with the four plants. Currently there is no facilities in the area.  The figure shows specific CSP technologies but just for illustration. Bidders will be unrestricted to propose any CSP technology. Page 54 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) ii. The plants will produce electricity during daytime using PV and/or CSP. I.e., during the  day, electricity may be produced exclusively from PV and secure 5 hours peak production  after sunset from CSP with thermal storage. Generation during the peak‐hours’ time slot  yields higher value to MASEN and ONEE because it is expected to largely displace more  expensive generation from combined‐cycle gas turbines (CCGT) using imported LNG.  iii. The CSP gross capacity shall be between 150 MW and 190 MW with a minimum of 5 hours  full load storage to cover after sunset peak hours from CSP.  iv. The PV capacity will be provided by Bidders depending on the selected CSP capacity, their  contemplated optimization approach and operating mode taking into account the final  requirements of the bidding process and, in particular, the load curve conditions. Bidders  may also propose battery energy storage (BESS) in order to optimize the output of the  plan.  v. The DC/AC ratio shall be optimized to minimize the generation costs of the hybrid PV‐CSP  Power Plant while producing a firm output during sunny days.  17. The plants will follow environmentally sound practices and comply with the recommendations of  the FESIA.  18. The Plant shall be of solar‐only configuration. No fossil fuels shall be used for power generation.  Fuel‐burning  equipment  shall  be  used  only  for  auxiliary  support  functions  (i.e.  Plant  start‐up  and  safe  operation). Acceptable auxiliary fuels for the Plant include propane, low sulphur diesel (< 50 ppm) and/or  light fuel. The use of auxiliary fuels will be prohibited when the following conditions are applied. In all  these cases, all fuel burners must be shut off:  a. When steam for turbine start‐up can be generated by the SGS (e.g. thermal energy taken  from TES);  b. When the Plant is exporting power to the Grid.  c. If the CSP technology is parabolic trough:  i. When  the  HTF  loop  temperature  (measured  behind  the  recirculation  pump)  is  above  the  HTF  Freeze  Protection  Temperature  as  defined  by  the  Bidder  in  Appendix F. Such temperature shall be below 100°C.   ii. When  the  MSF  temperature  (measured  on  any  side  of  the  HTF/MSF  heat  exchangers  when  transferring  MSF  between  tanks)  is  above  the  MSF  Freeze  Protection Temperature. Such temperature shall be below 250°C.  19. Very importantly, the plants are requested to be designed to minimize water consumption. The  maximum annual quantity of available water for all needs on Site is 520,000 m3 for each first phase plant  of the Noor‐Midelt Solar Complex. Among other measures:  Page 55 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) I. Auxiliary cooling water systems will be designed as a closed loop and sized to minimize  water  loss.  The  bidder  will  provide  a  dry  cooling  solution  for  the  purpose  of  primary  condensation of steam, selecting as main cooling system an Air‐Cooled Condenser (ACC);   II. the  raw  water  treatment  system  will  be  designed  to  minimize  the  global  raw  water  consumption; and  III. sanitary waste water from the plant area will be treated in biological  treatment plant  where all sanitary effluents will be reduced from organic matter to stable sediment. The  treated water discharged from this plant will be conveyed to the evaporation ponds.  (f) Technology Assessment  20. As previously described, the proposed Project includes the construction of two large‐scale hybrid  PV/CSP plants. The technology for the CSP plant section would remain open to be proposed by the bidders  between parabolic trough and tower, and in any case with thermal storage with molten salts. For the PV  plant section the bidder can also select the most cost effective technology and may include BESS in order  to optimize the whole plant performance.   21. The parabolic trough choice is considered a proven and fully commercial technology for energy  production, and the plant presents no unusual construction or operational challenges for a power plant  of that size. Parabolic trough is the CSP technology with the most commercial operating experience. At  the end of 2016, around 4,400 MW of installed CSP capacity used the parabolic trough technology and  accounted  for  82  percent  of  today  installed  CSP  capacity.  The  MFS  for  the  Noor‐Midelt  plants  will  be  prepared  by  MASEN  incorporating  international  best  practices  and  the  lessons  learned  from  Noor‐ Ouarzazate  plants  procurement  process.  The  technical  specifications  will  also  be  reviewed  and  commented by the donors’ technical experts.  22. The  solar  tower  technology  is  still  an  evolving  technology  in  its  early  commercial  stages.  Solar  tower has higher capital costs than parabolic trough, and the operational experience is more limited due  to the reduced number of projects under construction and operation. The total capacity in operation has  recently  increased  to  almost  660  MW.  Ivanpah  and  Crescent  Dunes  in  US,  Khi  in  South  Africa,  and  Gemasolar in Spain show that it is possible to build and operate large scale solar towers using different  technologies (molten salt or direct steam as working fluid). Moreover, there are several large scale solar  towers  under  construction,  as  Noor  III  in  Morocco,  Redstone  in  South  Africa,  and  Ashalim  in  Israel.  Although the construction and commissioning of the initial projects took longer than initially planned, the  recent increase on the technology development has improved the design and construction methods, so it  is expected that, by the time the Noor‐Midelt solar power complex plants are ready for construction, the  lessons learn from other plants can be applied and the risk of delays will be mitigated.   23. Solar tower technology also has important benefits that make it very attractive and potentially  better  than  other  CSP  technologies:  (i)  higher  conversion  efficiency  from  solar  thermal  energy  to  electricity since they can achieve very high temperatures with manageable losses by using molten salt as  a heat transfer fluid. This allows higher operating temperatures and steam cycle efficiency, and reduce  the cost of thermal energy storage by allowing a higher temperature differential (ii) molten salt towers  Page 56 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) have  lower  water  consumption  requirements;  (iii)  greater  potential  for  cost  reduction  and  local  manufacturing.  These  advantages  are  driving  the  increasing  share  of  solar  tower  projects  planned  worldwide and according to several expert sources, solar towers might become the technology of choice  in the future.  24. To  better  appraise  the  analytical  basis  of  MASEN’s  hybrid  technology  selection,  several  recent  studies  and  initiatives  can  be  mentioned.  In  particular,  the  Bank  commissioned  a  study  in  2013  to  determine  the  optimal  least‐cost  expansion  choice  of  renewable  energy  technologies  in  ONEE’s  transmission system.14 The study focused particularly on the impact of PV solar plants as compared to CSP  with storage. On one side, the study found that, on a capacity basis, PV plants would be a better choice,  yielding the least cost to the system according to the least‐cost planning model. On the other hand the  capacity‐based  analysis  does  not  take  into  consideration  the  substantial  additional  costs,  particularly  where large renewable energy penetration is expected, that the grid will have to incur to support variable  generation, such as PV generation. Thus, the grid needs more operational reserves, such as fast‐starting  plants, to provide the necessary flexibility to maintain high levels of reliability and stability. In Morocco’s  case, the operational reserves are provided by imported gas or liquid fuels, meaning that, aside from the  extra cost of adding and maintaining such spinning reserves, and the need to continue to rely on imported  fuels to meet the country’s energy needs, these reserves increase the GHG emissions from the system. In  this regard, CSP technology can be designed to cover the necessary reserves and provide ancillary services  using the thermal storage beyond the fluctuations of solar radiation and after daylight.  25. Nonetheless, while CSP generation presents clear benefits to grid operations and system costs, its  relatively higher capital costs, when compared to PV and traditional fossil fuel technologies, have practical  financing implications. These costs are expected to decline by 40‐50 percent over the next 10 years, and  decrease ever further till 2050. Until these cost reductions materialize, however, governments need to  address sustainability of the investment from a financial and fiscal perspective much in the same way as  was needed for wind power and PV technologies in early stages of their development.  Governments had  typically  adopted  incentive  programs  that  helped  reduce  project  costs  or  increase  project  revenue  to  support the higher debt levels needed to finance these costs.    26. The  hybrid  solution  combines  the  advantages  of  PV  and  CSP  in  the  same  plant.  In  one  hand,  hybrids provides an affordable power production from PV, and on the other hand CSP plants can optimize  their  design  to  extend  their  operating  hours  into  the  evening  demand  peak  by  increasing  their  solar  multiple  (i.e.,  increasing  the  size  of  the  solar  field)  and  using  thermal  storage  to.  Thus,  the  combined  technology yields a much higher capacity factor than PV plants alone at a much reduced price than CSP  plants alone. The hybrid plant, thanks to the CSP generation, could also provide reserve capacity and other  ancillary services to mitigate system regulation issues and imbalances caused by intermittent plants.  (g) Noor Midelt plants cost benchmark and estimation  27. CSP project costs are heavily dependent on local conditions, mainly DNI, and on storage hours.  Figure A1.11 depicts the investment costs of the latest projects in the international landscape. According  to those experiences and the local conditions in Midelt the expected CSP costs have been modeled and  14 Mercados, Morocco: Analysis of Low Carbon Development Options in the Power Sector (2013). Page 57 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) represented in Figure A1.11. On the other hand, PV costs have been heavily declining during the last years  and, according to the last NREL report for PV in the US in 201615, it can be estimated that the cost of  installed utility scale PV is now at US$1.42/Wp.  Figure A1.11 Investment costs benchmark for most recent CSP project  8 7 6 Millions USD/MW 5 4 3 2 1 0 Crecent Dunes Redstone Noor I Noor II Noor III   28. The hybrid solution  cannot be  directly benchmarked in  the international  concept. At  this time  there  are  no  international  experiences  with  this  type  of  plants,  though  another  project  has  just  been  announced in Antofagasta (Chile) which is under development. However, the hybrid solution can easily  be benchmarked indirectly, considering international CSP and PV project costs independently. Following  the  separated  analysis  above,  a  preliminary  cost  has  been  estimated  for  the  different  possible  configurations of Noor‐Midelt I and II. This estimate considers that each plant will have a total nominal  power between 300 MW and 400 MW with a CSP section between 150 MW and 190 MW with 5 hours  storage. Table A1.2 includes the cost estimation for all these possibilities, showing that the total cost of  Midelt Phase I will be between US$1.8 billion and US$2.3 billion16.  Table A1.2 Estimated cost for Noor Midelt Phase I      Plant total nominal power (MW)      300  400  CSP section  150   $ 1,800 million   $ 2,020 million   (MW)  190   $ 2,040 million    $ 2,300 million  (h) Associated Facilities  29. The following main facilities are currently considered critical to operation of Noor‐Midelt Solar  Power Complex and specifically for the first phase two projects: financed: (i) the Noor Midelt substation  15 NREL. U.S. Solar Photovoltaic System Cost Benchmark Q1 2016 16 Same model has been applied for the announced hybrid plant in Antofagasta (Chile) resulting in an estimated price of $600  million, which is very similar to the real estimation provided by the Chilean authorities. Page 58 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) with step up transformation 60/225 kV; (ii) the Noor Midelt – El Ouali 400 kV 180 km transmission line,  necessary for the evacuation of power from the Noor‐Midelt Solar Power Complex; (iii) the water pipeline  between Hassan II dam and the Solar Power Complex, necessary for water supply to the solar plants; (iv)  the access road to the Midelt complex; and (v) a telecom line to communicate the complex.  30. The energy delivery point to ONEE national grid will be the Noor‐Midelt substation. For the two  first plants of the solar complex the energy will be delivered in 225 kV. However, the 180 km transmission  line  from  Noor  Midelt  to  El  Ouali  will  be  designed  for  400  kV  in  order  to  upgrade  the  step  up  transformation for the third and fourth complex plants. Figure A1.12 depicts the preliminary route of the  electric line that will connect Noor‐Midelt Complex with the national grid.   Figure A1.12 – Electric infrastructure (Source: Masen Prospection Dept.)       Page 59 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) ANNEX 2: REVISED IMPLEMENTATION ARRANGEMENTS AND SUPPORT PLAN  I. Revised Implementation Arrangements  Project Institutional and Implementation Arrangements  1. MASEN  is  responsible  for  defining  all  the  technical,  safeguards,  and  fiduciary  aspects  of  Noor‐ Midelt Phase 1. The proposed Project will be implemented through PPPs between MASEN and the private  sponsors that will form SPCs, which will be the Project Implementing Entities, to design, construct, own,  operate,  and  maintain  Noor‐Midelt  I  and  II.    The  sponsors  are  selected  through  a  3‐stage  competitive  procurement process.  The first stage is pre‐qualification of interested bidders. The second stage involves  preliminary technical bids to meet MASEN’s minimum functional specifications.  This allows MASEN the  opportunity to evaluate the technical proposals and any innovative approaches offered by bidders to meet  the requirements.      2. The third stage involves revised technical bids and financial offers, in the form of a proposed LCOE  to be paid by MASEN for electricity produced by Noor‐Midelt Phase 1.  In order for bidders to provide  financial  offers,  MASEN  needs  to  provide  to  them,  during  this  second  stage,  the  terms  of  the  debt  financing MASEN will provide the selected SPC.  As MASEN aims to reach commercial closing (i.e., reaching  agreement on all of the commercial issues) contemporaneous with award, MASEN needs to know the final  terms of debt financing that will be made available to it from IFIs prior to concluding this third stage bid  process.  3. Once  selected,  the  winning  bidders  are  expected  to  enter,  through  the  SPCs,  into  a  suite  of  agreements with MASEN to provide the contractual basis for the PPP.  The structure of the PPP is largely  based on typical commercially‐financed, limited recourse transactions for infrastructure projects.  MASEN  will  enter  into  a  power  purchase  agreement  (PPA)  with  the  selected  bidder(s)  to  purchase  the  entire  output of Noor‐Midelt Phase 1 at the competitively determined LCOE.  MASEN will, in turn, enter into a  power  sales  agreement  (PSA)  to  sell  this  power  to  ONEE  at  the  high‐voltage  system  tariff.  GoM  will  compensate MASEN for the difference (or “gap”) between the PPA and the PSA, according to a Convention  signed between GoM and MASEN in October 2010 and specific Conventions to be signed upon creation of  the SPCs.  More generally, the GoM and MASEN entered into a  general Convention that provides for the  Government’s commitment to maintain MASEN’s financial viability in implementing Noor.  4. MASEN  is  also  expected  to  take  a  25  percent  equity  interest  in  the  SPCs.    The  agency’s  participation in the day‐to‐day activities of these vehicles is expected to be limited to the typical role of a  minority shareholder.    5. As illustrated in the Figure below, MASEN is expected to enter into a lending arrangement with  the SPCs to pass to them the proceeds of the IFI financing made available to MASEN for Noor‐Midelt Phase  1.  These proceeds are expected to comprise the bulk of the debt financing of the projects and cover 80  percent of the costs.  The amount of debt financing will depend on the final bid award prices that will  determine  the overall project  costs.   The remaining  20 percent  of the plants’ costs will be  covered by  commercial equity provided by the SPCs’ shareholders.    Page 60 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)   Institutional and Implementation Arrangements      6. MASEN was created, as the Moroccan Agency for Solar Energy, in 2010 by Law 57‐09 to oversee  the development and operation of the solar power program Noor, as well as the creation of a local solar  industry. MASEN is a corporation (“société anonyme”) with all shares, directly or indirectly, held by the  GoM.  Law  37‐16,  approved  by  Parliament  in  September  2016,  changes  MASEN’s  name  to  Moroccan  Agency for Sustainable Energy and extends its role and responsibilities to cover all forms of renewable  energy, except pumped hydro. After a 5‐year transition period, all of ONEE renewable energy assets will  be transferred to MASEN, as well as the labor force assigned to those assets.  7. MASEN  is  governed  by  a  Board  of  Directors  (“Directoire”)  and  a  Management  Board  (“Conseil  d’Administration”). Their functions and responsibilities are defined in MASEN’s Statutes as required by  Law.  MASEN’s  Management  Board  consists  of  10  members,  including  the  Ministers  of  Economy  and  Finance;  Energy,  Mines,  Water,  and  Environment;  Industry,  Commerce,  and  New  Technologies;  and  Interior.    8. MASEN retained the service of several well reputed international technical, legal, and financial  advisors to assist in the structuring and implementation of the procurement process to select the private  sector sponsors for Noor‐Midelt Phase 1.  MASEN also expects to retain the services of a technical firm to  assist in monitoring construction of the projects, and an independent expert to certify completion of the  major milestones on the project.    Page 61 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) Financial Management  9. Financial System assessment. As part of the Noor‐Ouarzazate I, II and III, MASEN established a  financial  management  system  satisfactory17  to  the  Bank.    This  system  is  based  on  rules  applicable  to  commercial law of the Kingdom of Morocco. MASEN’s internal control system is deemed adequate and  comprises:  (i)  well‐qualified  staff  conversant  with  donors’  financial  management  procedures,  (ii)  an  acceptable manual of procedures, (iii) a well‐performing accounting and budgeting software, and (iv) the  existence of an internal audit unit. The overall system timely produces the annual and in year financial  reports submitted an independent external auditor. Similar to the approach adopted for Noor‐Ouarzazate  I, II and III, the existing financial management system will be applied for the additional financing.   10. Accounting and Budgeting. The existing accounting and budgeting procedures will be used for  the additional financial. The chart of account and the budget classification will be customized to record  and keep track the transactions of the additional financing.  11. Financial reporting. Similar to the Parent project, the interim unaudited financial reports and the  annual  financial  reports,  which  will  cover  all  the  activities  and  sources  of  funds  of  the  Project,  will  be  prepared based on the national accounting standards (acceptable to the Bank). The interim unaudited  financial reports will be prepared twice a year by MASEN based on the agreed format and transmitted to  the Bank 45 days after the end of each semester. The annual financial statements will be included in the  financial report submitted to the auditor and the Board. Distinction will be made between the original  projects and the additional financial financing expenditures.  12. Audits.  The external annual audit report of the Project’s accounts and the management letter  covering  recommendations  to  improve  the  internal  controls  and  the  accounting  system  will  be  transmitted by MASEN to the Bank no later than six (6) months after the end of each fiscal year. Moreover,  the  annual  audit  report  of  the  Project’s  accounts  (for  both  CTF  and  IBRD  funds)  will  be  carried  out  in  accordance  with  the  Bank  guidelines  by  an  acceptable  auditor  and  according  to  terms  of  references  acceptable to the Bank. As part of the Project’s preparation process, the Bank appraised the system and  related  procedures  to  ensure  its  continued  compliance  with  the  Bank’s  policy  on  investment  project  financing. In addition, MASEN was informed of the Bank’s Access to Information Policy, which mandates  that the Bank and MASEN make the Project audit report publicly available in a timely fashion and in a  manner acceptable to the Bank.  MASEN requested, and the Bank has agreed to, only partial publication  of its audit report as well as the SPCs’ audit reports as certain information can be considered confidential.    13. SPC’s  Financial  Management  arrangements.    MASEN  is  expected  to  adopt  the  same  project  structure and implementation approach followed for the Noor‐Ouarzazate Solar Complex.  The Project is  expected to be implemented by one or more competitively selected private sector sponsors.  The selected  sponsors are expected to form a special purpose company (SPC) that will design, construct, own, operate,  and  maintain  the  proposed  plants,  and  sell  the  electricity  generated  to  MASEN  under  25‐year  power  purchase agreements (PPAs).  MASEN in turn will enter into 25‐year PPAs with ONEE to sell this power at  the wholesale cost of power on the grid.  Although a single procurement process is contemplated to award  17 The last supervision of the project rated the FM performance as satisfactory and the risk as moderate.  Page 62 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) both plants comprising the Project, the process will be designed to allow award of the plants to different  bidders.    14. The  SPCs,  which  will  be  the  Project  Implementing  Entities,  will  not  be  identified  until  after  conclusion of the procurement process and award of Noor‐Midelt.  As such, appraisal of their accounting  and management system is not possible until then.  However, the CTF and IBRD loan agreements require,  as a condition to disbursement under the agreements, that the SPCs establish an accounting and financial  management  system  acceptable  to  the  Bank.    It  is  envisaged  that  this  system  would  provide  for  preparation of annual financial statements and periodic expenditure reports by component, category, and  source of funding.  Once established, the SPCs will be audited annually by an independent external auditor  acceptable to the Bank, and the audit report will be shared with the Bank no later than 6 months after the  end  of  the  related  year.    MASEN  is  expected  to  reflect  these  requirements  in  the  conditions  to  effectiveness  or  disbursement  of  the  PPA(s),  the  financing  agreement(s)  governing  the  on‐lending  arrangements  of  IFI  funds,  or  other  similar  contracts  entered  into  with  the  SPCs.    As  part  of  verifying  compliance with these conditions, the Bank will confirm ongoing adherence to Bank Policy on Investment  Project Financing requirements for financial management.  Disbursements   15. Disbursements under each of the Categories as defined in the IBRD and CTF loan agreements are  detailed in the tables below:  IBRD Loan Allocation to Eligible Expenditures  Category  Amount of the  Percentage of Expenditures  Loan  to be financed  Allocated  (inclusive of Taxes)   (expressed in  [USD])  (1) Goods, works  49,875,000  6%  and non‐consulting  services for Part  3.A of the Project  (2) Goods, works  49,875,000  6%   and non‐consulting  services for Part  3.B of the Project  (3) Front‐end Fee  250,000  Amount payable pursuant to  Section 2.03 of this  Agreement in accordance with  Section 2.07 (b) of the General  Conditions  Page 63 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) (4) Interest Rate  0  Amount due pursuant to  Cap or Interest  Section 4.05 (c) of the General  Rate Collar  Conditions  premium  TOTAL AMOUNT  100,000,000    CTF Loan Allocation to Eligible Expenditures  Category  Amount of the Loan  Percentage of Expenditures to be  Allocated (expressed in  Financed  USD)  (inclusive of Taxes)  (1)  Goods, works and non‐ 12,500,000  50%  consulting services under Part  3.A of the Project  (2)  Goods, works and non‐ 12,500,000  50%  consulting services under Part  3.B of the Project  TOTAL AMOUNT  25,000,000    16. Withdrawals from the IBRD and AfDB‐administered CTF loans will be done on a pari‐passu basis, as will  withdrawals from the IBRD and other IFIs loans under Component 1 following full disbursement of the CTF  loans.    MASEN  has  also  requested  the  flexibility  to  undertake  retroactive  financing  within  the  limits  of  the  Bank’s policies.  17. Proceeds  from  the  CTF  and  IBRD  loans  under  will  be  deposited  in  two  Designated  Accounts  (DA)  denominated in US dollars and Euros at the Bank Al Maghreb, a financial institution acceptable to IBRD. The  DAs will be segregated such that CTF and IBRD funds disbursed to these accounts will not be comingled with  other donors’ funds. Report‐based disbursements will be followed, and CTF and IBRD loans proceeds will be  advanced into the appropriate DA with a ceiling equivalent to a cash forecast of 3 quarters of expenditures  provided by MASEN in semester unaudited Interim Financial Reports (IFRs). The IFRs will be provided, in form  and substance satisfactory to the Bank, using the template attached to the Disbursement Letter.   18. Each  IFR  will  include  a  technical  audit  report  acceptable  to  the  Bank,  prepared  by  an  independent  verification expert under terms of reference satisfactory to the Bank.  19. The below figure shows the flow of funds.     Page 64 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)     Procurement  20. Procurement for the project will be carried out in accordance with the World Bank’s Procurement  Regulations for IPF Borrowers, dated July 1, 2016, hereinafter referred to as “Regulations”. The project  will be subject to the Bank’s Anticorruption Guidelines.  Page 65 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) 21. As per the requirement of the Regulations, a Project Procurement Strategy Development (PPSD)  and  a  procurement  plan  have  been  prepared.    These  documents  set  out  the  selection  methods  to  be  followed  by  the  borrower  during  project  implementation  in  the  procurement  of  goods,  works,  non‐ consulting and consulting services financed by the Bank. The Procurement Plan will be updated at least  annually  or  as  required  to  reflect  the  actual  project  implementation  needs  and  improvements  in  institutional capacity.   22. Summary of PPSD  NOOR  Midelt  Phase  I  project  will  be  developed  under  an  IPP  scheme  (Independent  Power  Production) through a PPP structure (Private Public Partnership). The selected private partner(s) will  be in charge of the design, financing, construction, operation and maintenance of the power plants  Project which costs are estimated at 1149 M$ per power plant.  The Project’s procurement consists of the competitive selection of private sector sponsor(s) for a  partnership with MASEN to design, build, own, operate, and transfer the Noor‐Midelt plants. The  procurement  process  follows  the  requirements  of  World  Bank  Procurement  Regulations  for  Borrowers  for  Goods,  Works,  Non‐Consulting  and  Consulting  Services  dated  July  1,  2016  and  applicable  to  Investment  Project  Financing  (IPF).  It  will  consist  in  a  three‐stage  international  competitive  bidding  process.  The  Selected  bidder  (s)  shall  be  the  one  (s)  offering  the  most  advantageous  proposals  defined  as  (i)  substantially  compliant  with  the  request  for  proposal  requirements and (ii) providing the lowest kWh tariff.  Once  selected,  the  sponsors  would  then  be  free  to  procure  goods,  works,  and  consulting/non‐ consulting  services  required  to  implement  the  contemplated  arrangement  from  eligible  sources  using the sponsors’ own procedures. 23. Systematic  Tracking  of  Exchanges  in  Procurement  (STEP).  The  project  will  implement  STEP,  a  planning and tracking system, which would provide data on procurement activities, establish benchmarks.  The  details  of  the  procurement  activities,  presently  prepared  in  the  procurement  plan  would  be  transferred  in  the  STEP  system.  Initial  training  on  the  operation  of  the  STEP  system  was  provided  to  MASEN staff involved in the implementation of the Noor‐Midelt project.  Procurement Capacity and Risk Assessment of Implementing Agencies   24. Procurement risk assessment. A procurement capacity and risk assessment has been carried out  by the Bank. It’s an update of the previous assessment carried for Noor Ouarzazate II and III.  25. MASEN has the status of “Société Anonyme” (limited liability Company with Management Board),  ruled under private law, with public capital and a Management Board. It is not governed by the public  procurement decree, but follows its own procurement rules dated on April 6, 2011, complemented by a  well‐structured  manual  of  procedures,  with  a  dedicated  "Procurement"  module.  The  procedures  for  Page 66 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) selection of private partner for PPP operations, developed with IFI under previous projects became now  fully  integrated  to  MASEN  procurement  procedures.  From  the  experience  gathered  in  previous  operations,  namely  the  1st  and  2nd  phases  of  Morocco  CSP  projects  (Noor‐Ouarzazate  I  and  Noor  Ouarzazate II and III), MASEN becomes familiar with Bank procurement procedures and requirements, for  the  selection  of  private  partner  for  PPP  arrangement  (ref.  Annex  XIV  of  the  Bank’s  procurement  Regulations). However, the risk of the project remains high, as in Noor‐Ouarzazate I, II and III, considering  the complexity of the operation. Therefore, the Bank’s close follow up and support is key for a timely and  successful completion of the procurement process. With regard to capacity building, the Bank has already  provided training to MASEN’s staff on its procurement regulations, including the electronic management  tool  (STEP).  Based  on  the  assessment  and  taking  note  of  the  role  and  responsibility  of  the  agencies  responsible for procurement, the procurement risk is rated as “Substantial”.   26. As a state owned entity, MASEN is under the oversight of the “Direction des Etablissements Publics  et de la Privatisation” (DEPP). By the law, MASEN is subject to the audit of the General Inspectorate of  Finance (IGF) and the Court of Account (CoA).  27. Procurement  of  private  sponsors  for  CSP  projects  is  the  responsibility  of  MASEN’s  Structuring  Department (Direction Structuration), supported by staff from other departments, such as “Engineering  Design”  and  “Strategic  Management”  as  needed.  The  Structuring  team  also  relies  on  consultants  to  prepare bidding documents and bid evaluation reports. Because procurement of sponsors for CSP projects  is  complex,  MASEN  is  assisted  by  several  consultants  for  the  management  of  the  whole  procurement  process (preparation of the RFP, management of selection process).   28. Because of the need to accelerate construction of the plants, the procurement process has started  during  the  project  preparation  and  is  progressing.  On  July  26,  2016,  MASEN  issued  an  invitation  for  prequalification  that  provided  a  description  of  Noor‐Midelt,  and  enumerated  the  requirements  for  prequalification.  Under  the  current  schedule,  MASEN  expects  to  provide  the  Bank  for  review  the  evaluation report of the first stage (RfP 1) technical bids and launch the second stage (RfP 2) financial bids  in the second half of 2018 after the Bank’s review and no objection to report’s recommendations.    29. Oversight and Monitoring by the Bank: The procurement for the selection of the private partner  will be subject to Bank prior review.  30. Frequency of procurement supervision. Two missions a year, at an interval of six months, are  envisaged for the supervision of the proposed project. This supervision will cover procurement aspects  and contract management.  31. Contract  management.  Due  to  the  high  risk  and  high  value  linked  to  the  CSP  plants,  a  close  contract  management  support  will  be  carried  out  during  project  implementation.  Key  performance  indicators (KPI) will be developed and monitored during the construction of the plants.     Page 67 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) Environmental and Social (including safeguards)  (a) Social  32. The  main  responsibility  for  the  adequate  preparation  and  implementation  of  the  Framework  Environmental  and  Social  Assessment  (FESIA),  Specific  Environmental  and  Social  Management  Plans  (SESMPs),  and  the  Health  and  Safety  Plan  (H&S  Plan)  will  be  with  the  Developer  and  the  Contractors,  which is similar to the 3 Ouarzazate solar power projects.18 During the bidding process, MASEN will make  sure the selected Developer and the Contractors will recruit the required capacity for the implementation  of the Specific ESMPs (SESMPs) and H&S Plan. During project preparation, attention will be paid to PS2  and PS4, in particular regarding working conditions, management of labor influx, worker’s code of conduct  and camp management plan including guidelines around maintaining family friendly facilities at project  sites and a no tolerance policy for sexual intimidation, harassment and/or violence, etc. Requirements for  the  application  of  PS1,  PS2,  PS3,  PS4,  PS6  and  PS8  by  the  developer  and  contractor  will  be  managed  through bidding documents and contracts, and MASEN will monitor all safeguards plans.  33. The  Borrower  (MASEN)  has  gained  considerable  experience  during  the  implementation  of  the  SESMPs for the Noor‐Ouarzazate I, II and III projects. The Noor‐Midelt solar power project is expected to  be very similar, and MASEN has adequate capacity to implement the project in compliance with World  Bank Performance Standards and Environmental, Health and Safety Guidelines. During the construction  of the CSP Tower of Noor III in Ouarzazate, there was a lapse in the application of the Health & Safety  Procedures, leading to a fatal accident. The Health & Safety System for Noor II and III has since then been  significantly strengthened and is now in compliance with international standards.   34. Environmental and Social Management System. MASEN developed an Environmental and Social  Management System (ESMS). The developers will also be required to develop and implement a project‐ specific ESMS. MASEN’s ESMS is structured on a risk‐based assessment of Project‐related activities and  tasks, identifying appropriate risk mitigations and management actions as well as assigning responsibilities  for implementation.  It includes a grievance tracking and management system.  Currently, MASEN’s ESMS  is fully developed and operational for the preparation, construction, and operation stages of the Project.   In 2017, MASEN obtained the certifications ISO 14001:2015 and OHSAS 18001:2007 for the Integrated  Management  System.  These  two  certifications  apply  to  all  activities  and  sites  managed  by  MASEN.  All  processes  and  procedures  required  by  these  standards  are  established  and  implemented  (legal  and  regulatory  monitoring,  risk  and  impact  assessment,  control,  audit,  training,  communication  and  public  consultation, emergency management plans, management review, etc.). Several cross‐cutting units, fully  staffed with full‐time personnel, fully budgeted and operational, are contributing to the ESMS, such as  Sustainable Development, Local Development, the Health, Safety and Environment (HSE) team, and other  units under MASEN implicated in site management.   18 This includes the Noor‐Ouarzazate I, II, and III whose construction was supported under the Parent Project as  well as the Ouarzazate I Concentrated Solar Power Plant Project (P122028).  Page 68 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) 35. MASEN’s HSE staff is currently used to monitor construction and operation of the Noor‐Ourzazate  solar complex, but they are adequate in number and competence. The same HSE staff will be used during  construction  of  the  Noor‐Midelt  plants.  The  ESMS  will  be  updated  if  required  to  meet  the  Bank’s  Performance Standards and the applicable WBG HSEGs for the energy sector. MASEN’s organogram shows  clearly  delineated  responsibility  for  environment,  health  and  safety.  This  has  allowed  the  project  enterprise to identify training needs for all staff, either at the “awareness” or “competency” level, and  develop training schedules. The developers, still to be selected, will follow the same ESMS procedure.  36. Labor and employment. During construction, MASEN and the developers are expected to employ  approximately  1500  personnel  per  plant  at  peak  construction,  comprising  both  direct  and  indirect  workers. Of these, up to 3000 positions for both plants, 80 percent to 85 percent are expected to be locally  sourced in Morocco, of which 30 percent are expected to be locally recruited from communities around  the plants’ sites, subject to availability of potential applicants with the necessary skill sets. Operation of  the two solar power plants will require 200 to 300 workers (estimation based on the Noor Ouarzazate  Solar  Complex),  including  those  to  operate  ancillary  facilities.    These  estimates  are  based  on  the  experience with the Noor‐Ouarzazate solar complex, and will be updated for the Noor‐Midelt as soon as  actual data is available and an assessment is made of the availability of local skills.   37. Influx of non‐local labor into local communities during construction will have to be managed. It is  expected  that  non‐local  labor  will  be  living  off‐site  in  existing  townships  and  travel  daily  to  the  construction site, so social risks to local communities should be moderate and manageable. The CESMP  to be prepared by the private developers will include a Labor Influx Management Plan and, in case worker  camps are going to be established, a Worker’s Camp Management Plan, which identifies the risks of labor  influx  and  camp  workers  and  how  these  risks  will  be  managed.  Recruitment  of  local  labor  will  be  the  responsibility of ANAPEC. The same approach as for the 3 Ouarzazate projects will be followed, which  worked well. The nearest village is 7 km from the project site, which means that negative environmental  and social impacts on villages will be limited.  38. Land acquisition. The Noor‐Midelt CSP Complex will be constructed on a lot of 3,150 hectares (ha)  of land (expandable to 4,141 ha) 20 km north of the town of Midelt in northern Morocco. The site includes  no  settlements,  shelter  or  housing,  no  ground  attachments,  and  no  livelihood  or  income‐generating  activities, as the land is too far from villages (the closest settlements are located at a distance of 7km),  unfit  for  pastoral  activities,  and  has  no  water  supply.  The  major  sources  of  livelihoods  in  the  other  settlements/villages  outside  the  project  footprint  are  subsistence  agriculture  and  remittances  from  migrants. 2714 ha is managed as communal land by the three ethnic communities of Ait Oueflla, Ait Rahou  Ouali, and Ait Massoud Ouali, while around 1427 ha is declared as forest land and currently managed by  the communities. No physical displacement will be required, and no ground attachments have been found  on the site. The sandy and arid terrain allow only for small scrubs to grow, and the land is not suitable for  agricultural development due to lack of water. The land acquisition for the project will have no impacts  on the livelihood of local communities: as the land is having only very sparse vegetation, it is used only in  a transitional manner for livestock grazing by transhumant non‐local communities. Transhumance occurs  only  along  the  river  crossing  the  site,  along  which  a  corridor  will  be  kept  open  that  can  be  used  for  livestock. Local population confirmed the low intensity of use for only temporal pastoralist activities. The  area to be acquired covers around 10 percent of the available land of the communities, but much less in  terms of income‐generating assets.  Page 69 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)   39. MASEN  had  started  the  land  acquisition  process  through  willing  buyer  –  willing  seller  arrangements by negotiating rates for the land acquisition with the communities, and agreements on the  cessation of ownership to MASEN and the price per hectare have been reached in early 2016. As of January  2018,  the  attribution  of  the  compensation  payments  for  the  different  plots  constituting  the  site  was  contested in court between the local communities, the Water and Forest administration, and individuals  in the communities. Given the legal contestation, MASEN started land acquisition through expropriation  under the national laws and regulations. For the expropriation process, the compensation rates agreed  upon during  negotiations  with  the communities were used. The  expropriation was granted in favor of  MASEN  by  administrative  court  decision  in  January  2017,  and  the  court  decision  publicly  disclosed  in  March 2017. MASEN is therefore in undisputable ownership of the land for the project sites. Cadastral  inscription in the name of MASEN for all relevant plots has been finalized as of December 2017. As of  December 2016, the full compensation payments have been transferred to an escrow account awaiting  the outcomes of the court decision and their final attribution.    40. Remaining actions under the Land Acquisition Plans19 will be implemented by national institutions  and supervised by MASEN. A team of two staff is currently assigned to deal with the land acquisition and  E&S management under the Midelt project. Land acquisition has followed national procedures and the  requirements of PS5. For communal lands managed by local communities – the cases possible are under  LAP 1 following pending court decisions, and for the associated transmission line – the management of  compensation payments  will be implemented the  Department  of Rural Affaires, under the  Ministry of  Interior. The compensation can be either used for community development investments, to be decided  by  the  communities  through  participatory  processes,  left  for  future  development  investments,  or  distributed directly to affected households under supervision of DAR. As under Noor Ouarzazate, the use  of  compensation  payments  will  be  supervised  by  MASEN’s  social  development  team.  A  GRM  is  being  established, including on‐site presence and access to staff in MASEN’s headquarters, and has been made  public through the published LAPs and the FESIA, and will be included in the site‐specific ESIAs (SESIAs).  The  LAP  for  the  associated  facility  of  the  400kV  transmission  line  to  be  built  under  the  supervision  of  ONEE, is currently under revision following comments from WB and other donors, and will follow WBG  and  other  donors’  requirements  to  ensure  implementation  is  up  to  international  best  practices.  The  Transmission  Line‐site  LAP  will  include  a  baseline  of  land  and  economic  activities,  consultation  mechanisms, a GRM, description of compensation standards and source and utilization of funds, and the  other elements required. The Transmission Line‐site LAP will not allow civil works on sites that have not  been  properly  compensated  under  the  LAP.    MASEN  followed  the  same  principles  for  the  Ouarzazate  projects.  41. Monitoring mechanisms. Monitoring of the land acquisition impacts and the implementation of  the  LAP  1,  2  and  3  will  be  undertaken  by  MASEN’s  ESMS  and  included  in  regular  project  reporting.  Monitoring of the Transmission Line‐site LAP will be undertaken by ONEE and reported to MASEN, to be  included  in  the  regular  project  reporting  to  the  Bank.  A  Land  Acquisition  Completion  report  will  be  19   LAP 1 covers the main site, both principal site and extension (expropriation finalized, compensation payments in escrow  awaiting court decision on distribution); LAP 2 covers the principal access road from RN 13 to the site (no land acquisition as  existing right of way is used to harden existing rural road); LAP 3 covers water supply, electricity supply and secondary access  road from Hassan II reservoir (land acquisition by exchange between government entities). Page 70 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) prepared by MASEN, including all three MASEN LAP and the Transmission Line‐site LAP, after completion  of all LAP‐related activities, and submitted to the Bank.  (b) Environment  42. The Midelt Project will use the World Bank Performance Standards, because it is a Public Private  Partnership. The applicable Performance Standards are: PS1, PS2, PS3, PS4, PS5, PS6 and PS8 (Chance Find  Procedure  will  be  included  in  all  contractor  contracts),  as  well  as  the  World  Bank  Group  General  Environmental, Health and Safety  (HSE) Guidelines, the HSE for  Thermal Power and for Electric Power  Transmission  and  Distribution  of  April  2007.  The  Client  has  prepared  and  disclosed  a  Framework  Environmental and Social Impact Assessment (FESIA). The competitively‐selected sponsors for each solar  plant will prepare their own SESIA and CESMP. The FESIA includes an ESMP, which will be used for the  Common Infrastructure, such as the access roads, the water intake, water treatment plant, water pumping  station and the water pipeline, all with minimal environmental and social impacts.  43. Environmental impacts and mitigation measures: The Project has limited environmental impacts,  especially  considering  the  size  of  the  power  plants  to  be  constructed.  It  should  be  noted  that,  as  a  renewable  energy  facility,  the  environmental  impacts  of  the  underlying  solar  facilities  are  significantly  lower  than  an  alternative  conventional  fuel  thermal  power  plant.  Most  importantly,  the  Project  will  reduce air pollution as it is not emitting greenhouse gases or other local pollutants. The project avoids 1  million tons of CO2 per year. During construction, the Project will provide approximately 1500 temporary  jobs per power plant (thus 3000 in total) and 800 jobs for the common infrastructure. During operation  200‐300 jobs for the power plants and the common infrastructure will be created.  44. The potential environmental risks and impacts in the Project’s area of influence are:   Impacts on Soil, Water and Air and Noise Pollution: Construction of Noor‐Midelt facilities on such  large  areas  of  land  will  require  grading,  and  results  in  soil  compaction,  potential  alteration  of  drainage  channels,  and  increased  runoff  and  erosion.  Engineering  methods  will  be  used  to  mitigate these impacts. Since there is almost no vegetation, the impacts on natural ecosystems  will  be  minimal.  The  power  plants  will  be  air  cooled,  so  that  water  use  of  Phase  1  is  only  0.5  percent  of  the  annual  inflow  of  the  Hassan  II  Reservoir.  Water  is  mainly  used  for  cleaning  he  mirrors, drinking water, sanitation of the office building and make up for steam production. The  main uses of the water of the Hassan II dam is for irrigation and drinking water. The Project will  have no noticeable impacts on these main functions. Impacts on water quality will be minimal.  There  will  be  very  limited  air  pollution  during  construction,  mostly  dust,  and  almost  no  air  pollution  during  operation.  Noise  levels  during  construction  and  operation  will  be  within  international standards.   Ecological impacts:  The use of large areas of land for the Noor‐Midelt solar power facilities will  adversely  affect  native  vegetation  and  wildlife  in  many  ways,  including  loss  of  habitat;  interference with rainfall and drainage; or potential direct contact causing injury or death (flying  birds). These potential impacts on the avifauna will be evaluated and documented in the SESIAs  Page 71 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) for each technology, and mitigation measures proposed. However, according to Smit Hanneline20,  the following actions should be taken to mitigate negative impacts on birds: (i) preconstruction  monitoring  to  determine  the  presence  of  “threatened,  rare,  endemic”  bird  species  (the  FESIA  states that one vulnerable and one threatened bird species are present in the project area); (ii)  monitoring should take into account seasonal variation, fly paths and birds’ behavior; (iii) during  construction the position and height of the receiver tower should be taken into account at the  CSP plant with a central receiver on top of the tower; (iv) ensure that birds do not get in contact  with evaporation ponds, i.e., ponds should be covered with wire mesh or netting, if needed to  reduce the possibilities of attracting birds. Where needed mark the new power lines with anti bird  collision devises and use bird‐friendly designs to prevent electrocution.   Particulate matter: The construction of Noor‐Midelt facilities generates particulate matter in the  form of dust, which can be a significant hazard, especially for workers during windy conditions.  Regular  watering  of  the  vehicles  and  trucks  itinerary  paths  at  the  construction  sites  will  be  undertaken on a regular basis as a mitigation measure to minimize dust pollution.   Risk  of  toxic  fluid  leaks:  The  CSP  in  Noor‐Midelt  will  employ  molten  salts,  hydraulic  fluids,  coolants, and lubricants that may be hazardous and present spill risks. Proper planning and good  maintenance  practices  will  be  used  to  minimize  impacts  from  these  hazardous  materials.  To  prevent  hazardous  and  presence  of  spill  and  leak  risks,  tubing  and  specialized  equipment  and  materials will be used to prevent cracking and corrosion. This mitigation measures will also involve  the use of flanges, gaskets, pumps and pump seals, as well as security valves to reduce emissions  and leaks, and containment pits to minimize accidental spread of molten salts.  45. Among the key mitigation measures are the Project’s safety and security protocols. The Project  incorporates  worker  safety  and  security  measures  to  mitigate  the  use  and  manage  the  impacts  of  hazardous  materials  (molten  salts,  fossil  fuel,  etc.),  fire  hazards  and  other  soil  pollution  on  the  environment and human health. To ensure that plant facilities comply with the international standards to  provide worker health and safety and protect the environment, Health and Safety and Environmental and  Social personnel will permanently monitor the adequate implementation of the Health and Safety Plans  and SESMPs of these complex’s facilities and report all incidents that may occur during construction and  operation of Noor‐Midelt power plants to MASEN.  46. Associated  facilities.  The  Project’s  associated  facility,  which  is  the  400  kV  transmission  line  operated in Phase 1 at 225 kV under the responsibility of ONEE, has potential environmental and social  impacts,  which  include  land  disturbance/land  use  impacts;  impacts  to  soil,  water  and  air  resources;  impacts  to  wildlife,  especially  birds;  visual,  socioeconomic  and  environmental.    ONEE  Is  presently  preparing an ESIA/ESMP for this transmission line.  20   BirdLife in South Africa: Guidelines to minimize the impact on birds of Solar Facilities and Associated Infrastructure in  South Africa   (http://www.birdlife.org.za/images/stories/conservation/birds_and_wind_energy/solar_power.pdf) Page 72 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) 47. Safeguards documentation. The FESIA covers all of the Noor‐Midelt solar power sites and the  different  solar  technologies  (CSP  parabolic  trough,  solar  tower,  PV  and  PV  concentrated)  under  consideration  by  MASEN.  The  FESIA  was  prepared  in  a  participatory  manner  including  all  required  stakeholder  consultation.  The  FESIA  includes  a  description  of:  (i)  the  legal  and  regulatory  framework  applicable to the plants, (ii) applicable IFI environmental and social, health and safety policies, alternative  options considered, (iii) a state of the environment at the plants’ location and surrounding region, (iv)  potential  impacts  and  associated  compensation  measures  to  be  considered,  and  (v)  a  Framework  Environmental and Social Management Plan (FESMP). The FESMP includes institutional settings, general  mitigations  measures,  monitoring  plan  and  responsibilities  for  the  mitigation  and  management  of  the  potential impacts from the plant’s activities during construction and operation. The FESMP will be used  for the construction and operation of the common infrastructure: upgrading of the access road, bride,  water intake, water pipeline, raw water treatment plant.  48. The FESIA will guide the preparation, adoption, implementation and monitoring of the Specific  Environmental and Social Impact Assessments (SESIAs) for each adopted solar technology, which, as noted  above, are to be prepared and implemented by the bidders for each of solar power plants located on the  Noor‐Midelt site, once their initial designs are determined. The SESIAs will include a detailed CESMP in  accordance with the provisions of the FESIA, including the processes, rules and standards defined in the  FESIA, and will be subject to the Bank’s review and concurrence before its final approval, disclosure and  implementation by MASEN and the Developer.   49. After the SESIAs’ review and disclosure in‐country and on the Bank’s website prior to the start of  construction,  the  Developers  and  the  Contractors  will  contract  qualified  environmental  and  social  safeguards  specialists,  as  well  as  qualified  health  and  safety  coordinators,  with  international  project  experience, who will have direct responsibility for implementing the agreed environmental, health and  safety  measures  at  the  Midelt  plants’  site  during  construction  and  operation.  The  Health  and  Safety  specialists need to be OHSAS 18001;2007 or similar certified.   These coordinators will, inter alia, prepare  a monthly Health, Safety and Environment report during the construction and operation phases of Noor‐ Midelt,  and  MASEN  will  provide  a  summary  of  this  information  for  the  Bank’s  review  during  the  supervision phase of the proposed Project.  50. Associated  Facilities.  Supervision  of  the  implementation  of  the  ESIA  and  their  ESMP  for  the  Associated Facilities, which is a 400 kV Transmission Line operated in Phase 1 at 225 kV, will be carried  out by ONEE, which is responsible for completing and managing these facilities.  The ESIA is presently  under preparation and will be approved and disclosed by the Bank prior to Board approval.  51. Implementation  Capacity.  MASEN  has  a  department  within  its  organization  to  monitor  development and implementation of the Performance Standards, and health and safety aspects of the  Noor‐Midelt Complex. MASEN will ensure that staff in this department possesses the relevant expertise  to supervise implementation by the Developers and Contractors of all environmental and social impact  mitigation  measures,  including  occupational,  health  and  safety  measures,  in  compliance  with  the  provisions of the FESIA and the CESMPs.  52. MASEN's Sustainable Development Department is staffed with qualified personnel in charge of  the implementation of the safeguards and health and safety aspects of the Noor‐Midelt Complex. The  Page 73 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) Developer and the Contractors will similarly employ qualified staff to adequately manage the adequate  implementation of the SESMPS and Health and Safety Plans. The Bank will review the CVs and provide a  no‐objection for these specialists.  53. Grievance Mechanism. A Grievance Mechanism for communities and all other complaints, and a  separate  grievance  mechanism  for  contractor  employees  will  be  put  in  place  and  communicated  to  stakeholders in a simple and effective manner to ensure all community members, including women, men  and the rural poor, have the information they need to understand the importance of the GRM and how  to submit feedback. Details of the GRM, including addresses and phone numbers, are included in the LAPs  and  FESIA.  A  GRM  is  being  established,  including  on‐site  presence  and  access  to  staff  in  MASEN’s  headquarters, and has been made public through the published LAPs and the FESIA, and will be included  in  the  site‐specific  ESIAs.  Any  training  of  personnel  on  the  GRM  should  include  a  gender‐sensitive  component to ensure responses to female and male complaints are treated fairly and equitably.  (c)   Safeguards Policies Triggered  54. The main project will apply the Performance Standards under OP 4.03, while the 140 km 400 kV  transmission line will apply safeguard policies: OP 4.01 for Environmental Assessment and OP 4.12 for  Involuntary Resettlement.  (d)              Dam Safety aspects of the Hassan II Dam  55. The Dam Safety aspects of the Hassan II Dam will be addressed under Performance Standard  PS4. The Noor‐Midelt’s water requirements will be satisfied from the existing Hassan II Reservoir, which  is located 11 km away from the Project site. To this end, a 11‐km long water pipeline from the dam to  the site of the Noor‐Midelt Complex will be constructed by MASEN. The plants’ performance will depend  on availability of water and performance of the dam.  Failure of the dam or misuse of the water from this  dam may have adverse results on the plants’ operation. A study is ongoing to assess the impact of climate  change on water availability, as well as sedimentation within the reservoir. The Bank’s policy OP 4.37 on  Dam Safety is triggered. The World Bank requested the latest Dam Safety Report of the dam.  56. The Hassan II Dam is managed by the Moroccan Hydraulics Administration in accordance with  the requirements of Moroccan law. As it is the practice in Morocco, the dam is equipped with a testing  and  monitoring  network.  To  ensure  consistent  maintenance  of  the  dam’s  parts  and  with  the  aim  of  prolonging  the  life  of  dams  the  Hydraulic  Administration  has,  since  the  1980s,  been  using  preventive  maintenance. The latest detailed auscultation analysis for the dam is not known.   57. Morocco has a comprehensive framework in  place to safeguard the safety of its dams. Dam  safety is governed by the Water Act 10‐95. Section 16 of this Act requires the preparation of an Integrated  Water Resources Development Executive Plan (Plan Directeur d'Aménagement Intégré des Ressources en  Eau ‐ PDAIRE) which is prepared by the administration for each watershed or set of water basins. Its main  objective is the management of water resources of the water basins, including estuary waters, to ensure  both  quantitatively  and  qualitatively,  present  and  future  water  needs,  of  different  water  users  of  the  water basin. The PDAIRE defines, among other actions, the necessary operations for the mobilization, the  Page 74 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) distribution, the protection, the restoration of water resources and the public water domains, including  hydraulic structures.  58. Morocco  has  implemented  a  system  for  the  dams’  monitoring  and  maintenance  under  the  guardianship of the hydraulic basin agencies. The latter are organized to mobilize the necessary resources  (human,  technical  and  material)  to  ensure  comprehensive  inspections  and  assessments  of  the  dams’  safety.  Monitoring  is  documented  monthly  for  each  dam  in  an  inspection  report  which  reflects  the  evolution of each hydraulic or mechanical phenomenon and also tracks the state and behavior of the dam.  Moroccan regulation therefore seems to have developed procedures and means acceptable for dams’  review and monitoring.   Monitoring and Evaluation  59. MASEN will regularly monitor implementation of Noor‐Midelt Phase 1 by the SPC(s) in accordance  with the agreed contractual obligations that will be put in place prior to making any disbursements from  the CTF and IBRD loans.  PDO level results indicators and intermediate indicators will be monitored by  MASEN and reported to the World Bank and other IFIs in project reports covering a period of one calendar  semester.   MASEN will submit the  project reports  to the Bank 45 days after  the end of each  calendar  semester.    The  reports  will  cover,  among  other  things,  financial  statements,  physical  progress,  and  procurement.  60. The  legal  agreements  provide  for  periodic  submission  of  interim  unaudited  financial  reports,  supported by a technical audit report prepared by an independent verification expert. The audit report  will particularly focus on (i) achievement of milestones set out in the relevant engineering, procurement,  and construction (EPC) contract and (ii) compliance with the contract’s pricing provisions.  61. The Bank, in co‐ordination with the other lenders, will hold regular meetings (bi‐annually during  construction and annually thereafter) to address implementation issues, and, in particular, to review the  implementation progress of the environmental management plan.  Role of Partners  62. The Project is implemented  through a partnership between MASEN and competitively selected  consortia.  Similarly  to  previous  CSP  Projects,  the  prequalification  process  for  Noor‐Midelt  Phase  1  indicated strong interest by industry players, developers and other stakeholders.  63. Financing is provided by several IFIs. Donors have been coordinating review of the various Project  elements  during  preparation,  dealing  with  issues  arising  from  incompatibility  of  the  donors’  rules  and  procedures.    It  is  expected  that  cooperation  between  the  donors  would  continue  during  Project  implementation,  continuing  the  course  of  dealings  established  on  Noor‐Ouarzazate  where  supervision  missions are undertaken jointly.  Page 75 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) I.  Implementation Support Plan  64. The implementation support plan has been conceived based on the design and the risk profile of  the project. It aims at providing sufficient technical support to MASEN and the relevant SPCs, to ensure  fiduciary compliance with World Bank guidelines and to adequately carry out the risk mitigation measures.  More precisely, the strategic approach for implementation support includes the following:  A. Technical  Audits:  an  independent  verification  agent  will  conduct  technical  audit  of  the  Noor‐ Midelt I and II plants.  B. Financial Management: Supervision of project financial management will be performed applying  a risk‐based approach. The supervision will review the project’s financial management system,  including but not limited to accounting, reporting and internal controls. MASEN will continue to  use  its  financial  management  and  disbursement  manuals  that  were  prepared  for  the  Noor‐ Ouarzazate projects. New manuals will be developed for the new SPCs for Noor‐Midelt I and II in  line with acceptable Bank standards.  C. Procurement: The Project Sponsor contracts anticipated in this project are subject to prior review.  Implementation support will include: (a) reviewing procurement documents and providing timely  feedback  to  MASEN;  and  (b)  providing  detailed  guidance  on  Bank  Procurement  Guidelines  to  MASEN; and (c) monitoring procurement progress against the detailed Procurement Plan.  D. Environmental and Social Safeguards: The Bank team will supervise the implementation of the  agreed SESMPs and Land Acquisition Plans (LAPs) for the project; and ensure compliance with  World  Bank  Performance  Standards  and  applicable  Safeguards  Policies.  The  implementation  arrangements are as follows:   ‐ The Contractors prepare and implement their own CESMP and Health and Safety Plan (H&S  Plan)  and  employ  qualified  staff  for  this  purpose.  Contractors  report  on  a  monthly  and  quarterly basis to the Developer on CESMP and H&S implementation.  ‐ The Developer supervises the adequate preparation and implementation of the CESMPs and  H&S Plans and employs qualified staff for this purpose. The Developer reports on a monthly  and quarterly basis to MASEN on CESMP and H&S issues.  ‐ MASEN  has  the  overall  responsibility  for  the  supervision  of  the  adequate  preparation  and  implementation of the CESMPs and H&S Plans and employs qualified staff for this purpose.  MASEN reports on a semester basis to the IFIs on CESMP and H&S implementation, including  on received grievances.  E. IPP Management: Supervision of the IPP will be conducted during the PPP preparation, execution  (e.g. construction of the plant) and operation. The nature of the supervision will vary depending  on  the  phase  of  the  project:  during  the  PPP  preparation  (e.g.  up  until  financial  close)  the  supervision will focus on assessing all the elements of the project that could have an impact on  the success of the PPP structure, including evaluation of the contractual documentation  being  Page 76 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) prepared  for  the  PPP,  evaluation  of  the  economic  and  financial  viability,  assessment  of  the  strength of the contractual structure, and evaluation of the risk allocation all with view to ensuring  the  sustainability  and  replicability  of  the  project..  This  will  be  done  in  close  coordination  with  MASEN. During the execution and operation phase of the PPP, supervision will focus on ensuring  that the contracts are being properly implemented, and to determine whether any additional risks  are arising from the project implementation either at the SPC’s or at MASEN’s level.  F. Donor coordination: The Bank team will ensure coordination of procurement procedures with  other co financiers: AfDB, AFD, KfW, and EIB to facilitate implementation and avoid overburdening  MASEN.  G. Governance  mechanism:  MASEN  will  continue  to  use  the  governance  risk  management  framework  which  it  had  developed  as  part  of  the  effectiveness  conditions  for  the  Noor‐ Ouarzazate projects. The SPC (or SPCs) for the Noor‐Midelt projects will develop new separate  governance  frameworks.  The  purpose  is  to  support  good  governance  and  business  ethics,  enhance disclosure and transparency and reduce the risk of collusion, fraud and corruption. The  risk  management  framework  would  cover  the  relationship  between  directors,  officers,  shareholders,  employees,  suppliers  and  the  SPC  and  will  be  developed  on  the  basis  of  four  essential  elements,  namely:  (1)  risk  assessment,  (2)  control  activities,  (3)  information  and  communication; and (4) monitoring. This framework will include a code of conduct which would  be  aimed  at  ensuring  the  independence  of  MASEN’s  employees  and  reducing  potential  for  conflicts of interest. The principal elements to be covered and essential risk mitigating measures  would be as follows:  - Human Resource on‐boarding procedures that will guide employee behaviors and which would  introduce new employees to the organizational culture and ethical workplace values;  - Processes  which  allow  for  continuous  dissemination  and  education  of  employees,  on  good  ethical business practices and for obtaining internal feedback;  - Internal  disclosure  and  authorization:  due  diligence  mechanisms  to  require  employees  to  disclose assets, outside and proprietary interests (at the time of hiring, and periodically during  the term of an employee’s tenure);  - Mechanisms  to  prevent  conflicts  of  interest  (segregation  of  duties,  strong  internal  controls,  polices on family members and relatives, gift policy);  - Complaint handling mechanisms for third parties to report allegations, e.g. ethics helpline;  - Accessibility of declaration and reports for internal and external review;  - Mechanisms to prevent, investigate, refer or sanction employee wrongdoing;  - Feedback  mechanisms  that  would  provide  for  periodic  updates  to  the  risk  assessment  and  mitigating measures;  - Introducing fraud and corruption mitigation measures in standard bidding documents.  H. To help support this plan, the following Bank resources will be needed.  Page 77 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) Time  Focus  Skills Needed  Resource Estimate  Partner Role  Contractual structure   PPP expertise  20 SW annually  And documentation  First twelve months  Legal        Social safeguards  8 SW annually  LAP implementation  Environmental   6 SW  Implementation of EMP     12‐48 months      Contract implementation  PPP  6 SW  Power Engineer  Other          Skills Mix Required  Skills Needed  Number of Staff Weeks  Number of Trips  Comments  Task Team Leader  8 SW annually  Field visits as required    Energy Specialist/  2 trips annually, field  6 SWs annually    Operations Officer  visits as required  Power Engineer/Solar  2 trips annually, field  6 SWs annually    energy specialist  visits as required  Institutional and PPP  Between 2 to 621 trips  10 SWs annually    Specialists  annually  Social Safeguards Specialist  3 SWs annually  Field visits as required  Country office based  6 SWs annually during the first  2 trips annually, field  Environmental Specialist    two years then 3 SWs annually  visits as required  2 supervision missions  6 SWs first year, then 2 SWs  annually  Procurement Specialist  Country office support available  annually in following years  Field visits as required  Financial Management  3 SWs annually    Country office based  Specialist  2 SW annually first year, then 1  1 trip annually as  Function may be covered by FM  Governance Specialist  SW  required  specialist  Operational Support  4 SWs annually  Field visits as required            21 Until financial close a high level of supervision will be required (6 trips per year). This will be reduced to 3‐4 trips annually during  construction and 2 annual trips during operation. Page 78 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) ANNEX 3: MOROCCO ‐ ELECTRICITY SECTOR ASSESSMENT  1. This Annex provides a discussion of the Moroccan electricity sector financial viability, tariffs, and  broader energy sector institutional structure. The first section provides an overview of the national power  system  context.  The  second  section  presents  the  sector’s  institutional  structure  and  reform  agenda.   Finally,  the  third  section  provides  a  detailed  analysis  of  the  sector’s  financial  viability  through  an  assessment  of  the  two  utilities  directly  involved  in  this  project:  (i)  ONEE,  as  the  operator  of  the  transmission grid, sole buyer of bulk power and ultimate buyer of the electricity produced by Noor‐Midelt  solar plants, and (ii) MASEN, as the borrower, project sponsor and off‐taker of the energy generated by  Midelt solar plants. Finally  I. Overview of Morocco’s National Power System  2. Demand  for  electricity  has  grown  steadily  throughout  the  period  1995‐2015,  with  an  annual  average growth rate of 5.5 percent and peaks of growth in excess of 8 percent. In 2015, total electricity  sales reached to 29,404 GWh. Demand growth is driven by the economic development of the country,  especially large and medium industry, new housing construction, agriculture and the electrification of the  rural zones under the Global Rural Electrification Program (PERG).  The power load curve in Morocco is  typical of a developing country with a mild climate and a relatively low contribution of the industrial sector  to its GNP. The load curve peaks in the evening between 20:00 and 23:00. However, a review of recent  historical  data  indicates  the  emergence  of  an  increasingly  important  daylight  peak  around  noon,  in  summer months.    3. In 2015, Morocco recorded a peak demand of 5,860 MW, in particular due to the increased use  of air conditioning during summertime,22 50 percent of electricity demand is met through coal‐fired units  while natural gas fired units and imports from Spain cover more than 30 percent of supply.23    4. For the last 25 years, the power generation sector in Morocco has seen a dramatic shift from a  situation where more than 95 percent of total electricity supply was generated by ONEE’s own generation  plants, to a configuration where the contribution of the latter’s generation facilities is below 30 percent.  This trend is going to amplify in the next five years with the addition of new capacities developed by the  private sector.    5. For the last 15 years, a successful rural electrification program has increased access to electricity  from 55 percent to 99 percent of the population. This rapid and successful expansion of the network might  have contributed to significant grid losses, which are higher than in benchmark countries.    6. Morocco's  electricity  grid  is  interconnected  with  the  grids  of  other  Maghreb  neighbouring  countries (Algeria and Tunisia) and the European network (ENTSO‐E) since 1997. However, trade between  the Maghreb countries remains very low. On the other hand, trade with Spain is significant and stable  with imports by Morocco accounting for almost 15 percent of its electricity needs.  22 The maximum load reached 6,050MW in 2016 23 Hydroelectricity contribution does not include pumped storage generation. Page 79 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288)   7. While ONEE is in charge of power distribution in most of the cities and the whole rural regions of  the country, there are 11 other electricity distribution entities, 7 public municipal utilities and 4 private  concession‐holders. With its 5.6 million clients, ONEE serves, by far, the largest number of consumers. In  2015, ONEE’s share in total electricity sales was 60 percent. The second largest distribution utility is LYDEC  which delivers electricity in Casablanca and Mohammedia to slightly less than 1 million consumers. REDAL,  in charge of distribution in Rabat‐Salé, has 0.6 million customers.24  II. Institutional Structure and Recent Reforms  8. The diagram below illustrates the organisational structure of the Moroccan Power Sector. While  the political agenda is driven by the Ministries of Energy (MEME), Finance (MEF) and Interior (MI), the two  state‐owned utilities that dominate the sector are actively involved in designing sector policies.  Figure 1: Electricity Sector Organization Chart    a. Structure and development of the electricity sector  9. With the creation of ONE in 1963, the task of electricity production, transmission and distribution  in small‐towns and remote areas of the country was assigned to a state owned, vertically integrated utility.  Meanwhile, 11 municipal electricity distribution companies were created in some urban centres to offer  some core public services, including electricity distribution.    10. Until the mid‐1990s, there was relatively little change in power sector legislation and organisation,  despite  a  rapid  growth  of  electricity  demand  and  the  very  limited  success  of  previous  government  attempts to improve access to electricity, especially in rural areas. Starting from 1994, the government  introduced a series of reforms and directives to open up electricity generation and distribution activities  24 2015 figures from the DRSC annual report (Direction des Régies et Services Concédés, Ministry of Interior). Page 80 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) to the private sector, expand the regional integration of the country’s power system, and initiate a vast  and ambitious rural electrification program.    11. In 2011, ONE was merged with ONEP (the state owned water utility). The new legal entity resulting  from the merger of ONEP and ONE is named the Office National de l’Electricité et de l’Eau potable (ONEE).  After the merger, ONEE kept a Water Department (“ONEE‐Branche Eau) and an Electricity Department  (“ONEE‐Branche Electricité). Changes induced by the merger were very limited to creating the new legal  entity  and  did  not  entail  any  modifications  in  the  organization  structures  of  both  entities.  Financial  accounts  are  still  separated  on  an  operational  basis  and  essentially  merged  for  financial  reporting  purposes.    12. In May 2014, to alleviate the poor state of finances of ONEE while simultaneously pushing the  utility to improve its operational performances, the Government approved a Financial Restructuring Plan,  to help the Office overcome a long‐running precarious state of affairs. It focuses on tariff rate revisions,  supplemented with an increase in capital and an active help to collect receivables from former municipal  utilities, public administrations and municipalities. The plan also included a lump‐sum payment to ONEE  as a one off flat subsidy for fuel oil used in electricity production to pave the way for a complete phase‐ out of all forms of oil subsidies.    13. While the restructuring scheme brought an immediate improvement in the liquidity position of  ONEE, it would be difficult to ascertain if this will lead to a structural change in the financial health of the  utility. That would be contingent upon the commitment of the Office to performance‐linked measures  and a continuing support from the Government. The Plan was not  used as an opportunity to push for  structural sector reforms because of the complex negotiations involved and the urgency for short‐term  actions.  b. Renewable energy development  14.  In 2009, Morocco announced ambitious renewable energy targets for 2020. Formal plans include  the installation of a total of 2GW of wind and 2GW of solar power generation capacity by 2020 – bringing  renewable energy capacity in power generation to 42 percent of the total power generation capacity. In  addition,  Morocco’s submission to the  UNFCCC as part of its INDCs includes the objective  to reach 52  percent  of  installed  electricity  generation  capacity  from  renewable  sources  by  2030.  To  achieve  these  objectives, the government decided to create a dedicated governmental agency: the Moroccan Agency  for Sustainable Energy (MASEN), in charge of implementing the Moroccan Renewable Energy Strategy25.    15. ONEE was required by law to transfer all of its renewable energy assets to the newly renamed  entity. The Government decision to entrust the task of clean energy projects development to one unique  agency aims at emphasizing the role of renewable energy in the future sector development and fast‐track  the  implementation  of  the  country’s  targets  in  terms  of  the  overall  share  of  renewables  in  power  25  MASEN  was  created  in  2010  as  an  agency  in  charge  of  implementing  the  Moroccan  Solar  Energy  Plan  before  seeing  its  prerogatives extended in 2015 to cover all types of renewable energy technologies. Page 81 of 82 The World Bank Morocco - Noor Solar Power Project Additional Financing (P164288) generation. Much remains to be established regarding the institutional relationship between ONEE and  MASEN, and the role of the latter in energy planning and policy making.     16. With the 2010 Renewable Energy Law (Law 13‐09), Morocco set out a legislative framework for  the promotion of renewable investments, establishing a procedure for the authorisation of renewable  energy installations as well as production, distribution and trade; thereby opening a new market segment  in which certain industrial customers are allowed to freely choose their electricity suppliers. In 2015, the  scope  of  the  renewable  energy  law  was  further  widened  to  power  distribution  networks.  Private  renewable  energy  developers  are  now  allowed  to  connect  their  generation  facilities  to  the  medium  voltage grid and were given access, albeit under some restrictions, to the end users.     17. Although, this framework was considered to be a turning point in the history of the Moroccan  power sector and was well received by private investors and power projects developers, its impact is still  minor.  A  number  of  regulatory  texts  for  the  implementation  of  the  provisions  of  the  aforementioned  framework are either not enforced or still in preparation. The pool of consumers eligible to enter into  purchase agreements with private producers is very limited and provisions were included in the law to  cover any resulting losses for private distributors.    18. As a result of the new strategy, the establishment of a National Electricity Regulatory Authority  (ANRE) was announced in a new law. This new body will be entrusted with the role of overseeing the  competitive  and  transparent  functioning  of  the  renewable  energy  law  and  market,  in  the  interest  of  developers and legacy operators. The prerogatives of this new authority, however, are limited and not  expected to impact the overall functioning of the power sector.  c. Sector regulation and tariffs  19. In  2016,  Morocco  adopted  a  law  to  introduce  an  independent  energy  regulator  (Agence  Nationale de Régulation de l’Energie – ANRE), detailing its functions, missions and organization. The role  conferred to this new authority will be confined to policing the power generation regime introduced under  the renewable energy law. The law is also paving the way to a separation of ownership and operations of  grids from power generation and sales to end‐users’ activities. This cautious approach to the introduction  of an independent regulation authority is considered to be more realistic than pursuing a body with wider  prerogatives  in  an  environment  where  the  political  establishment  is  not  necessarily  favoring  an  active  independent authority.    20. The electricity tariff structure is set by a central governmental department and is designed with  the dual objective of keeping the cost of energy low for a large spectrum of consumers (social tariffs), and  ensuring  financial  returns  for  distributors  regardless  of  their  size,  region  or  client  type.  While  the  government  did succeed in  completely phasing out  subsidies on  petroleum  products,  electricity tariffs  adjustments are not frequent and involve a lengthy and tedious bargaining process. This means that cost‐ recovery  requirements  are  traded  against  the  need  to  preserve  household  purchasing  power  and  industrial  competitiveness,  and  to  ensure  sufficient  revenues  for  municipal  distributors  to  cover  other  loss‐making activities (water and sanitation). The last major tariff adjustment was introduced in 2014 after  a 4‐year consultation and an urgent need to restore ONEE’s financial viability.  Page 82 of 82