PROJET ACCES FINANCEMENT DES MICRO, PETITES ET MOYENNES ENTREPRISES ETATS FINANCIERS DE L’EXERCICE 2018 RAPPORT DE L’AUDIT COMPTABLE ET FINANCIER AUDITEC-SOCIEDADE DE AUDITORES CERTIFICADOS, LDA. PRAIA – MAI DE 2019 TABLE DE MATIERES 1. Rapport de l’auditeur indépendant 2. Rapport détaillé de l’audit financier 3.1. Annexe I-États financiers et notes aux états financiers 3.2. Annexe II.1-État des dépenses payées à travers le compte designé 3.3. Annexe II.2-État des demandes de remboursements de fonds au compte designé 3.4. Annexe II.3-État de rapprochement du compte designé 3.5. Anexo II.4–Liste actualisée de l’actif fixe tangible et de l’actif intangible 3.6. Anexo II.5–État de rapprochement des déboursements entre le compte du prêt et le compte du projet RAPPORT DE L’AUDITEUR INDEPENDANT AUDITEC-SOCIEDADE DE AUDITORES CERTIFICADOS, LDA. Registada na Ordem Profissional de Auditores e Contabilistas Certificados RAPPORT DE L’AUDITEUR INDEPENDANT Messieurs Ministère des Finances du Cap-Vert (MF) Coordination de l’Unité de Gestion de Projets Spéciaux (UGPE) Opinion 1. Nous avons effectué l’audit des états financiers du Projet Accès au Financement des Micro, Petites et Moyennes Entreprises («Projet»), y compris le PPF-Avancement pour la Préparation du Projet, relatifs à l’accord de prêt nº 61820-CV, signé entre le Gouvernement de la République du Cap-Vert et la Banque Mondiale, le 22 Mars 2018, représentés par le bilan au 31 Décembre 2018 et l’état des sources et applications de fonds pour l’exercice clos à cette date, et notes aux états financiers, qui comprend un résumé des principales méthodes comptables, lesquels sont présentés à l'Annexe I de ce rapport. 2. À notre avis, les états financiers donnent, dans tous leurs aspects significatifs, une image fidèle de la situation financière du Projet au 31 Décembre 2018, ainsi que des sources et applications de fonds pour l’exercice clos à cette date, conformément au Système de Normalisation Comptable et Rapport Financier du Cap-Vert, adapté aux besoins de la présentation de comptes du Projet. Fondement de l’opinion 3. Nous avons effectué notre audit selon les Normes Internationales d’Audit (ISAs). Les responsabilités qui nous incombent en vertu de ces normes sont plus amplement décrites dans la section «Responsabilités de l’auditeur pour l’audit des états financiers» du présent rapport. Nous sommes indépendants du Projet conformément aux exigences éthiques pertinentes pour notre audit des états financiers, tels qu'énoncés dans le Code d'Éthique et Déontologie Professionnelle des Auditeurs et Comptables Agréés du Cap-Vert, et nous nous sommes acquittés des autres responsabilités déontologiques qui nous incombent conformément au Code d'Éthique susmentionné. Nous estimons que les éléments probants que nous avons obtenus sont suffisants et appropriés pour fonder notre opinion d’audit. Autres informations du Projet et rapport de l’auditeur sur ces informations 4. Le Coordonnateur de l’Unité de Gestion de Projets Spéciaux est responsable pour faire accompagner les états financiers d’autres informations, telles que l’état des dépenses payées à travers le compte designé, l’état des demandes de remboursement de fonds au compte designé, l’état de rapprochement du compte designé, la liste actualisée de l’actif fixe tangible et de l’actif intangible et l’état de rapprochement des déboursements entre le compte du prêt et le compte du Projet, lesquels sont présentés à l'Annexe II de ce rapport. 5. Dans le cadre de notre audit des états financiers, notre responsabilité est d’examiner ces autres informations et, ce faisant, vérifier si ces autres informations sont matériellement incompatibles avec les états financiers ou nos connaissances acquises dans l’audit ou apparaissent contenir des erreurs matérielles. Nous devons émettre des opinions distinctes sur chacun de ces informations, sur la base du travail d’audit accompli. 6. À notre avis: 6.1. L’état des dépenses payées à travers le compte designé reflète la totalité des dépenses payées directement par le Projet, dans l’exercice 2018, et justifiées par des états certifiés de dépenses, totalisant 90.879,31 USD. Les dépenses sont supportées par des justificatifs adéquats et correspondent, dans leur totalité, à des dépenses Head Office: P.O. Box 486-Praia-CABO VERDE-Phone: 2615187/9912379-Fax: 2618694-E-mail: auditec-lda@cvtelecom.cv Registration: CRC of Praia-Registration nº 295-OPACC-Registration nº 4-DCI-Tax Payer Number 200133373 Website: www.auditec.cv AUDITEC-SOCIEDADE DE AUDITORES CERTIFICADOS, LDA. Registada na Ordem Profissional de Auditores e Contabilistas Certificados éligibles pour financement à travers l’accord de prêt signé entre le Gouvernement de la République du Cap-Vert et la Banque Mondiale (voir Annexe II.1). 6.2. L'état des demandes de remboursement de fonds au compte designé inclut, normalement, toutes les demandes de remboursement de fonds adressées par le Projet à la Banque Mondiale, dans l’exercice. En 2018, aucune demande de remboursement de fonds a été adressée par le Projet à la Banque Mondiale (voir Annexe II.2). 6.3. L'état de rapprochement du compte designé est correctement élaboré et correspond aux mouvements effectués dans ce compte, jusqu'au 31 Décembre 2018, y compris, normalement, l'avance initiale de fonds, par la Banque Mondiale, les remboursements au compte designé, pendant l’exercice, et le total des retraits du compte, pour la réalisation de dépenses du Projet. Aucune demande de remboursement n'a été faite pour le Projet auprès de la Banque Mondiale au cours de l'exercice. Le compte designé est bien géré et contrôlé et objet de rapprochement mensuel, et, except é des avances occasionnelles de fonds à d’autres projets gérés par l’UGPE, d’un montant de 94.992,52 USD, lesquels sont remboursable à court terme, le compte a été utilisé uniquement pour payer des dépenses éligibles à financer par l'accord de prêt signé entre le Gouvernement de la République du Cap-Vert et la Banque Mondiale. Le solde final du compte, d’un montant de 14.128,17 USD, reflète la situation de trésorerie du Projet (voir Annexe II.3). 6.4. La liste actualisée de l'actif intangible, totalisant 110.166,06 USD, comprend l’acquisition de une licence de logiciel et de divers services de consultation, ce qui répresentent les investissements du Projet jusqu’au 31 Décembre 2018 (voir Annexe II.4). 6.5. L'état de rapprochement des déboursements entre le compte du prêt et le compte du Projet, dans l'exercice 2018, reflète la totalité des demandes d’approvisionnement de fonds et de paiements directs soumises par le Projet au bailleur de fonds, et les montants efectivement déboursés, donc il n'y a pas aucune différence à référer (voir Annexe II.5). Responsabilités pour les états financiers 7. Le Coordonnateur de l’Unité de Gestion de Projets Spéciaux est responsable de la préparation des états financiers conformément au Système de Normalisation Comptable et Rapport Financier du Cap-Vert, adapté aux besoins de la présentation de comptes du Projet, ainsi que du contrôle interne qu’il considère comme nécessaire pour permettre la préparation d’états financiers exempts d’anomalies significatives, que celles-ci résultent de fraudes ou d’erreurs. 8. Lors de la préparation des états financiers, c’est au Coordonnateur de l’Unité de Gestion de Projets Spéciaux qu’il incombe d’évaluer la capacité du Projet à poursuivre ses opérations, de communiquer, le cas échéant, les questions relatives à la continuité des opérations et d’appliquer le principe comptable de continuité des opérations, sauf si le Coordonnateur de l’Unité de Gestion de Projets Spéciaux a l’inte ntion de cesser les opérations du Projet ou si aucune autre solution réaliste ne s’offre à elle. 9. Il incombe aux responsables de la gouvernance de surveiller le processus d’information financière du Projet. Responsabilités de l’auditeur pour l’audit des états financiers 10. Nos objectifs sont d’obtenir l’assurance raisonnable que les états financiers pris dans leur ensemble sont exempts d’anomalies significatives, que celles-ci résultent de fraudes ou d’erreurs, et de délivrer un rapport de l’auditeur contenant notre opinion. L’assurance raisonnable correspond à un niveau élevé d’assurance, qui ne garantit toutefois pas qu’un audit réalisé conformément aux normes ISAs permettra toujours de détecter toute anomalie significative qui pourrait exister. Les anomalies peuvent résulter de fraudes ou d’erreurs et elles sont considérées comme Head Office: P.O. Box 486-Praia-CABO VERDE-Phone: 2615187/9912379-Fax: 2618694-E-mail: auditec-lda@cvtelecom.cv Registration: CRC of Praia-Registration nº 295-OPACC-Registration nº 4-DCI-Tax Payer Number 200133373 Website: www.auditec.cv AUDITEC-SOCIEDADE DE AUDITORES CERTIFICADOS, LDA. Registada na Ordem Profissional de Auditores e Contabilistas Certificados significatives lorsqu’il est raisonnable de s’attendre à ce que, individuellement ou collectivement, elles puissent influer sur les décisions économiques que les utilisateurs des états financiers prennent en se fondant sur ceux-ci. 11. Dans le cadre d’un audit réalisé conformément aux normes ISAs, nous exerçons notre jugement professionnel et faisons preuve d’esprit critique tout au long de cet audit. En outre : 11.1. Nous identifions et évaluons les risques que les états financiers comportent des anomalies significatives, que celles-ci résultent de fraudes ou d’erreurs, concevons et mettons en œuvre des procédures d’audit en réponse à ces risques, et réunissons des éléments probants suffisants et appropriés pour fonder notre opinion. Le risque de non-détection d’une anomalie significative résultant d’une fraude est plus élevé que celui d’une anomalie significative résultant d’une erreur, car la fraude peut impliqu er la collusion, la falsification, les omissions volontaires, les fausses déclarations ou le contournement du contrôle interne. 11.2. Nous acquérons une compréhension des éléments du contrôle interne pertinents pour l’audit afin de concevoir des procédures d’audit appropriées dans les circonstances, et non dans le but d’exprimer une opinion sur l’efficacité du contrôle interne du Projet. 11.3. Nous apprécions le caractère approprié des méthodes comptables retenues et le caractère raisonnable des estimations comptables faites par le Coordonnateur de l’Unité de Gestion de Projets Spéciaux, de même que des informations y afférentes fournies par ce dernier. 11.4. Nous tirons une conclusion quant au caractère approprié de l’utilisation par le Coordonnateur de l’Unité de Gestion de Projets Spéciaux du principe comptable de continuité des opérations et, selon les éléments probants obtenus, quant à l’existence ou non d’une incertitude significative liée à des événements ou situations susceptibles de jeter un doute important sur la capacité du Projet à poursuivre les opérations. Si nous concluons à l’existence d’une incertitude significative, nous sommes tenus d’attirer l’attention des lecteurs de notre rapport sur les informations fournies dans les états financiers au sujet de cette incertitude ou, si ces informations ne sont pas adéquates, d’exprimer une opinion modifiée. Nos conclusions s’appuient sur les éléments probants obtenus jusqu’à la date de notre rapport. Des événements ou situations futurs pourraient par ailleurs amener le Projet à cesser les opérations. 11.5. Nous évaluons la présentation d’ensemble, la forme et le contenu des états financiers, y compris les informations fournies dans les notes, et apprécions si les états financiers représentent les opérations et événements sous-jacents d’une manière propre à donner une image fidèle. 12. Nous communiquons au Coordonnateur de l’Unité de Gestion de Projets Spéciaux, notamment, l’étendue et le calendrier prévus des travaux d’audit et nos constatations importantes, y compris toute déficience importante du contrôle interne que nous aurions relevée au cours de notre audit. Praia, le 27 Mai de 2019 AUDITEC – Sociedade de Auditores Certificados, Lda. Représentée par M. João Marcos Alves Mendes Auditeur Agréé-Carte Professionnelle nº 4 Head Office: P.O. Box 486-Praia-CABO VERDE-Phone: 2615187/9912379-Fax: 2618694-E-mail: auditec-lda@cvtelecom.cv Registration: CRC of Praia-Registration nº 295-OPACC-Registration nº 4-DCI-Tax Payer Number 200133373 Website: www.auditec.cv RAPPORT DETAILLE DE L’AUDIT FINANCIER AUDITEC-SOCIEDADE DE AUDITORES CERTIFICADOS, LDA. Registada na Ordem Profissional de Auditores e Contabilistas Certificados RAPPORT DETAILLE DE L’AUDIT FINANCIER Messieurs Ministère des Finances du Cap-Vert (MF) Coordination de l’Unité de Gestion de Projets Spéciaux (UGPE) 1-INTRODUCTION En exécution du contrat de services célébré avec l’UGPE, nous avons l’honneur de vous présenter le Rapport de l’Audit que nous avons effectué sur les états financiers du Projet Accès au Financement des Micro, Petites et Moyennes Entreprises («Projet»), y compris le PPF-Avancement pour la Préparation du Projet, pour l’exercice 2018, conformément aux dispositions de l’accord de prêt nº 61820-CV, signé entre le Gouvernement de la République du Cap-Vert (GCV) et la Banque Mondiale (BM), le 22 Mars 2018. 2-BREVE DESCRIPTION DU PROJET ET DE L’ACCORD DE PRET SIGNE ENTRE LE GCV ET LA BM 1. Le projet vise à améliorer l'accès au financement des micro, petites et moyennes entreprises cap-verdiennes et est financé par un prêt de la Banque Mondiale d'un montant de 15.000.000 USD. 2. Le montant du prêt sera affecté: à la création et opérationalisation de Pro-Garante-Société Publique pour la Garantie Partielle des Crédits, y compris sa capitalisation d'un montant de 10.000.000 USD, afin de fournir des garanties partielles des crédits accordés aux MPME; à l’assistance aux MPME pour la collecte et le partage d’informations commerciales et financières; à l'amélioration des systèmes d'information sur le crédit et la supervision des systèmes de reporting des opérations de crédit de la Banque de Cap-Vert; et au soutien de la mise en œuvre du Projet. 3. Le GCV a convenu avec la Banque Mondiale d'établir des mécanismes pour la mise en œuvre du Projet, notamment pour: maintenir l'UGPE dans le cadre du MF; établir un Comité de Pilotage du Projet, dirigé par des représentants de haut niveau du MF; sélectionner et nommer un Gestionnaire du Fonds, indépendant, qualifié et expérimenté; veiller à ce que le Fonds de GPC soit doté d'une structure, de fonctions, de responsabilités et d'un personnel agréés par la Banque Mondiale et conformes à la législation du secteur financier; nommer un auditeur externe indépendant; préparer un Manuel de Mise en Oeuvre du Projet pour examen par la Banque Mondiale; signer un accord complémentaire avec le Fonds de GPC; établir des directives pour le fonctionnement du Fonds de GPC, en tenant compte des dispositions et des exigences acceptées par la Banque Mondiale; et veiller à ce que le Projet soit mis en œuvre conformément aux dispositions du QGAS -Cadre de Gestion Environnementale et Sociale en vigueur. Par ailleurs, il a été convenu que la soumission des rapports du Projet aura lieu 45 jours après la fin de chaque semestre. 3-ETATS FINANCIERS AUDITES ET D’AUTRES INFORMATIONS DU PROJET 1. Nous présentons dans l’Annexe I les états financiers du Projet, pour l’exercice 2018, représentés par le bilan, l'état des sources et applications de fonds et les notes aux états financiers, lesquels ont été préparés par le Projet et ont fait l’objet de notre audit. Head Office: P.O. Box 486-Praia-CABO VERDE-Phone: 2615187/9912379-Fax: 2618694-E-mail: auditec-lda@cvtelecom.cv Registration: CRC of Praia-Registration nº 295-OPACC-Registration nº 4-DCI-Tax Payer Number 200133373 Website: www.auditec.cv AUDITEC-SOCIEDADE DE AUDITORES CERTIFICADOS, LDA. Registada na Ordem Profissional de Auditores e Contabilistas Certificados 2. Ensuite, nous présentons à l'Annexe II l’état des dépenses payées à travers le compte designé, l’état des demandes de remboursement de fonds au compte designé, l’état de rapprochement du compte designé, la liste actualisée de l’actif fixe tangible et de l’actif intangible et l’état de rapprochement des déboursements entre le compte du prêt et le compte du Projet, lesquels ont été examinés dans le cadre de l’audit des états financiers du Projet. 4-EXAMEN EFFECTUE PAR LES AUDITEURS Dans le cadre de notre mission d'audit des états financiers du Projet, nous avons effectué les procédures et les tests suivants: 1. Appréciation de la pertinence et cohérence des politiques comptables adoptées par le Projet, lesquelles sont consignées dans les notes aux états financiers. 2. Vérification de la conformité des états financiers du Projet avec les règles du Système de Normalisation Comptable et Rapports Financiers du Cap-Vert, adapté aux besoins de présentation de comptes du Projet. 3. Vérification de la conformité des états financiers du Projet avec les enregistrements comptables qui les supportent. 4. Analyse du système de contrôle interne et comptable du Projet, principalement: des procédures de gestion du personnel, en incluant les déplacements en service du Projet; gestion de caisse et comptes bancaires; gestion des acquisitions et des paiements de travaux, biens, services et consultants; gestion de l’actif fixe tangible et de l’actif intangible, en incluant l’utilisation des voitures du Projet, etc., ayant effectué des tests de conformité appropriés. 5. Confirmation directe auprès des tiers (e.g. le bailleur de fonds, la banque et d’autres débiteurs et créanciers), et/ou à travers de relevés de comptes émis par ceux-ci, rapprochés avec des relevés de comptes de la comptabilité du Projet, des informations suivantes: fonds versés au Projet et/ou paiements directs effectués, soldes de comptes et d'autres informations pertinentes. 6. Analyse des documents comptables qui supportent l es dépenses réalisées dans l’exercice, pour s’assurer: de l'utilisation des fonds financés seulement aux fins établies et en respectant les règles d’efficience et d’économie; de l’observance des procédures définies pour l’acquisition de travaux, biens et s ervices et engagements de consultants; de l'existence de justificatifs valables, originaux et authentiques pour les dépenses payées; du respect des dispositions légales pertinentes; et du registre comptable exact et exhaustif des transactions. 7. Tests de validation pour le contrôle des divers postes des états financiers. 8. Vérification de la réception des travaux et biens d'équipement ou de la confirmation des services acquis et des rapports des consultants engagés par le Projet, dûment confirmé ou approuvé par le bénéficiaire direct, et avec l'approbation finale du Projet, ainsi que l'inspection physique d'un échantillon des œuvres réalisées ou en cours et des équipements installés, dans le cadre des activités du Projet. 9. Vérification de l'accomplissement de l'obligation de rapport périodique concernant l'avancement du projet et l'exécution financière respective, etc. Head Office: P.O. Box 486-Praia-CABO VERDE-Phone: 2615187/9912379-Fax: 2618694-E-mail: auditec-lda@cvtelecom.cv Registration: CRC of Praia-Registration nº 295-OPACC-Registration nº 4-DCI-Tax Payer Number 200133373 Website: www.auditec.cv AUDITEC-SOCIEDADE DE AUDITORES CERTIFICADOS, LDA. Registada na Ordem Profissional de Auditores e Contabilistas Certificados 10. Vérification si d'autres informations du Projet, nommément l’état des dépenses payées à travers le compte designé, l’état des demandes de remboursement de fonds au compte designé, l’état de rapprochement du compte designé, la liste actualisée de l’actif fixe tangible et de l’actif intangible et l’état de rapprochement des déboursements entre le compte du prêt et le compte du Projet, sont matériellement compatibles avec les états financiers ou nos connaissances acquises dans l’audit, ou qu'elles ne contiennent pas des erreurs matérielles. 11. Appréciation de la performance globale du Projet. 12. Enfin, et comme établi dans les Normes Internationales d'Audit, nous avons demandé au Coordonnateur de l’Unité de Gestion de Projets Spéciaux la déclaration de responsabilité inhérent à la préparation des états financiers. 5-PRINCIPALES CONCLUSIONS DE L’AUDIT Après l’audit que nous avons effectué, nos conclusions sont les suivantes: 1. Nous n’avons rien constaté d’important qui puisse mettre en cause les états financiers du Projet comme présentés dans l’Annexe I, parce que tous les ajustements et corrections f ormelles proposés para les auditeurs durant l’audit ont été faites. 2. En général, les soldes des comptes sont rapprochés, les dépenses sont raisonnablement bien documentées et s’encadrent dans le but du Projet et, sur l’essentiel, les clauses de l’accord de prêt signé avec la BM, et bien aussi les dispositions légales en vigueur, liées à la reddition de comptes du Projet, ont été respectées. 3. Les engagements et responsabilités du Projet sont reflétés équitablement dans le bilan. 4. En ce qui concerne les acquisitions effectuées dans l’exercice, ont été généralement respectées les règles de passation des marchés établies dans les directives du bailleur de fonds. 5. Les rapports intérimaires ont été préparés et soumis en temps opportun, sont raisonnablement bien présentés, et rendre compte de la situation actuelle en ce qui concerne la satisfaction des conditions de financement; les activités du Projet; les acquisitions de services de consultation effectués; le résumé des contrats; et les rapports de la performance financière à ce jour, etc. 6. Le compte designé a été bien géré et contrôlé et objet de rapprochement périodique, et utilisé uniquement pour des transactions relatives au Projet et éligibles à financer, bien que des avances occasionnelles aient été faites, pour paiement de dépenses d’autres projets gérés par l’UGPE, lesquelles sont remboursables à court terme, d'un montant de 94 992,52 USD. À l'exception des avances occasionnelles mentionnées ci-dessus à d'autres projet gérés par l'UGPE, l’état des dépenses payées à travers le compte designé, l’état des demandes de remboursement de fonds au compte designé, et l’état de rapprochement du compte designé comprennent seulement des mouvements relatifs aux fonds versés sur le compte designé, par le bailleur de fonds, et les retraits effectués du compte designé, par le Projet. 7. La liste actualisée de l'actif intangible comprend les investissements du Projet en logiciel et services de consultation. 8. L’état de rapprochement des déboursements entre le compte du prêt et le compte du Projet est cohérent avec les demandes d’approvisionnement de fonds et/ou de paiements directs soumises par le Projet au bailleur de fonds, donc, il n’y a pas aucune différence à signaler. Head Office: P.O. Box 486-Praia-CABO VERDE-Phone: 2615187/9912379-Fax: 2618694-E-mail: auditec-lda@cvtelecom.cv Registration: CRC of Praia-Registration nº 295-OPACC-Registration nº 4-DCI-Tax Payer Number 200133373 Website: www.auditec.cv AUDITEC-SOCIEDADE DE AUDITORES CERTIFICADOS, LDA. Registada na Ordem Profissional de Auditores e Contabilistas Certificados 9. La performance du Projet, dans l’exercice, est très satisfaisante, compte tenu le taux de mise en œuvre, au niveau de l'exécution financière, qui a été de 98% environ. 10. Se rapportant aux procédures administratives, comptables et financières et les mesures de contrôle interne adoptées par le Projet, les auditeurs n’ont pas trouvé d’anomalies significatives. Néanmoins, des aspects ponctuels qui peuvent mériter des commentaires et recommandat ions des auditeurs, en vue l’amélioration ou dépassement d’éventuels disfonctionnements, seront mentionnés dans le rapport des auditeurs sur les procédures et le contrôle interne. 6-RAPPORT DES AUDITEURS RELATIF AUX ETATS FINANCIERS ET D’AUTRES INFORMATIONS 1. Nous avons effectué l’audit des états financiers du Projet Accès au Financement des Micro, Petites et Moyennes Entreprises («Projet»), y compris le PPF-Avancement pour la Préparation du Projet, relatifs à l’accord de prêt nº 6182-CV, signé entre le Gouvernement de la République du Cap-Vert et la Banque Mondiale, le 22 Mars 2018, représentés par le bilan au 31 Décembre 2018 et l’état des sources et applications de fonds pour l’exercice clos à cette date, et notes aux états financiers, qui comprend un résumé des principales méthodes comptables, lesquels sont présentés à l'Annexe I de ce rapport. 2. À notre avis, les états financiers donnent, dans tous leurs aspects significatifs, une image fidèle de la situation financière du Projet au 31 Décembre 2018, ainsi que des sources et applications de fonds pour l’exercice clos à cette date, conformément au Système de Normalisation Comptable et Rapport Financier du Cap-Vert, adapté aux besoins de la présentation de comptes du Projet. 3. Nous avons effectué notre audit selon les Normes Internationales d’Audit (ISAs). Les responsabilités qui nous incombent en vertu de ces normes sont plus amplement décrites dans la section «Responsabilités de l’auditeur pour l’audit des états financiers» du présent rapport. Nous sommes indépendants du Projet conformément aux exigences éthiques pertinentes pour notre audit des états financiers, tels qu'énoncés dans le Code d'Éthique et Déontologie Professionnelle des Auditeurs et Comptables Agréés du Cap-Vert, et nous nous sommes acquittés des autres responsabilités déontologiques qui nous incombent conformément au Code d'Éthique susmentionné. Nous estimons que les éléments probants que nous avons obtenus sont suffisants et appropriés pour fonder notre opinion d’audit. 4. Le Coordonnateur de l’Unité de Gestion de Projets Spéciaux est responsable pour faire accompagner les états financiers d’autres informations, telles que l’état des dépenses payées à travers le compte designé, l’état des demandes de remboursement de fonds au compte designé, l’état de rapprochement du compte designé, la liste actualisée de l’actif fixe tangible et de l’actif intangible et l’état de rapprochement des déboursements entre le compte du prêt et le compte du Projet, lesquels sont présentés à l'Annexe II de ce rapport. 5. Dans le cadre de notre audit des états financiers, notre responsabilité est d’examiner ces autres informations et, ce faisant, vérifier si ces autres informations sont matériellement incompatibles avec les états financiers ou nos connaissances acquises dans l’audit ou apparaissent contenir des erreurs matérielles. Nous devons émettre des opinions distinctes sur chacun de ces informations, sur la base du travail d’audit accompli. 6. À notre avis: 6.1. L’état des dépenses payées à travers le compte designé reflète la totalité des dépenses payées directement par le Projet, dans l’exercice 2018, et justifiées par des états certifiés de dépenses, totalisant 90.879,31 USD. Les dépenses sont supportées par des justificatifs adéquats et correspondent, dans leur totalité, à des dépenses éligibles pour financement à travers l’accord de prêt signé entre le Gouvernement de la République du Cap-Vert et la Banque Mondiale (voir Annexe II.1). Head Office: P.O. Box 486-Praia-CABO VERDE-Phone: 2615187/9912379-Fax: 2618694-E-mail: auditec-lda@cvtelecom.cv Registration: CRC of Praia-Registration nº 295-OPACC-Registration nº 4-DCI-Tax Payer Number 200133373 Website: www.auditec.cv AUDITEC-SOCIEDADE DE AUDITORES CERTIFICADOS, LDA. Registada na Ordem Profissional de Auditores e Contabilistas Certificados 6.2. L'état des demandes de remboursement de fonds au compte designé inclut, normalement, toutes les demandes de remboursement de fonds adressées par le Projet à la Banque Mondiale, dans l’exercice. En 2018, aucune demande de remboursement de fonds a été adressée par le Projet à la Banque Mondiale (voir Annexe II.2). 6.3. L'état de rapprochement du compte designé est correctement élaboré et correspond aux mouvements effectués dans ce compte, jusqu'au 31 Décembre 2018, y compris, normalement, l'avance initiale de fonds, par la Banque Mondiale, les remboursements au compte designé, pendant l’exercice, et le total des retraits du compte, pour la réalisation de dépenses du Projet. Aucune demande de remboursement n'a été faite pour le Projet auprès de la Banque Mondiale au cours de l'exercice. Le compte designé est bien géré et contrôlé et objet de rapprochement mensuel, et, except é des avances occasionnelles de fonds à d’autres projets gérés par l’UGPE, d’un montant de 94.992,52 USD, lesquels sont remboursable à court terme, le compte a été utilisé uniquement pour payer des dépenses éligibles à financer par l'accord de prêt signé entre le Gouvernement de la République du Cap-Vert et la Banque Mondiale. Le solde final du compte, d’un montant de 14.128,17 USD, reflète la situation de trésorerie du Projet (voir Annexe II.3). 6.4. La liste actualisée de l'actif intangible, totalisant 110.166,06 USD, comprend l’acquisition de une licence de logiciel et de divers services de consultation, ce qui répresentent les investissements du Projet jusqu’au 31 Décembre 2018 (voir Annexe II.4). 6.5. L'état de rapprochement des déboursements entre le compte du prêt et le compte du Projet, dans l'exercice 2018, reflète la totalité des demandes d’approvisionnement d e fonds et de paiements directs soumises par le Projet au bailleur de fonds, et les montants efectivement déboursés, donc il n'y a pas aucune différence à référer (voir Annexe II.5). 7. Le Coordonnateur de l’Unité de Gestion de Projets Spéciaux est respon sable de la préparation des états financiers conformément au Système de Normalisation Comptable et Rapport Financier du Cap-Vert, adapté aux besoins de la présentation de comptes du Projet, ainsi que du contrôle interne qu’il considère comme nécessaire pour permettre la préparation d’états financiers exempts d’anomalies significatives, que celles -ci résultent de fraudes ou d’erreurs. 8. Lors de la préparation des états financiers, c’est au Coordonnateur de l’Unité de Gestion de Projets Spéciaux qu’il incombe d’évaluer la capacité du Projet à poursuivre ses opérations, de communiquer, le cas échéant, les questions relatives à la continuité des opérations et d’appliquer le principe comptable de continuité des opérations, sauf si le Coordonnateur de l’Unité de Gestion de Projets Spéciaux a l’intention de cesser les opérations du Projet ou si aucune autre solution réaliste ne s’offre à elle. 9. Il incombe aux responsables de la gouvernance de surveiller le processus d’information financière du Projet. 10. Nos objectifs sont d’obtenir l’assurance raisonnable que les états financiers pris dans leur ensemble sont exempts d’anomalies significatives, que celles-ci résultent de fraudes ou d’erreurs, et de délivrer un rapport de l’auditeur contenant notre opinion. L’assurance raisonnable correspond à un niveau élevé d’assurance, qui ne garantit toutefois pas qu’un audit réalisé conformément aux normes ISAs permettra toujours de détecter toute anomalie significative qui pourrait exister. Les anomalies peuvent ré sulter de fraudes ou d’erreurs et elles sont considérées comme significatives lorsqu’il est raisonnable de s’attendre à ce que, individuellement ou collectivement, elles puissent influer sur les décisions économiques que les utilisateurs des états financiers prennent en se fondant sur ceux-ci. 11. Dans le cadre d’un audit réalisé conformément aux normes ISAs, nous exerçons notre jugement professionnel et faisons preuve d’esprit critique tout au long de cet audit. En outre : Head Office: P.O. Box 486-Praia-CABO VERDE-Phone: 2615187/9912379-Fax: 2618694-E-mail: auditec-lda@cvtelecom.cv Registration: CRC of Praia-Registration nº 295-OPACC-Registration nº 4-DCI-Tax Payer Number 200133373 Website: www.auditec.cv AUDITEC-SOCIEDADE DE AUDITORES CERTIFICADOS, LDA. Registada na Ordem Profissional de Auditores e Contabilistas Certificados 11.1. Nous identifions et évaluons les risques que les états financiers comportent des anomalies significatives, que celles-ci résultent de fraudes ou d’erreurs, concevons et mettons en œuvre des procédures d’audit en réponse à ces risques, et réunissons des éléments probants suffisants et appropriés pour fonder notre opinion. Le risque de non-détection d’une anomalie significative résultant d’une fraude est plus élevé que celui d’une anomalie significative résultant d’une erreur, car la fraude peut impliquer la collusion, la falsificatio n, les omissions volontaires, les fausses déclarations ou le contournement du contrôle interne. 11.2. Nous acquérons une compréhension des éléments du contrôle interne pertinents pour l’audit afin de concevoir des procédures d’audit appropriées dans les circonstances, et non dans le but d’exprimer une opinion sur l’efficacité du contrôle interne du Projet. 11.3. Nous apprécions le caractère approprié des méthodes comptables retenues et le caractère raisonnable des estimations comptables faites par le Coo rdonnateur de l’Unité de Gestion de Projets Spéciaux, de même que des informations y afférentes fournies par ce dernier. 11.4. Nous tirons une conclusion quant au caractère approprié de l’utilisation par le Coordonnateur de l’Unité de Gestion de Projets Spéciaux du principe comptable de continuité des opérations et, selon les éléments probants obtenus, quant à l’existence ou non d’une incertitude significative liée à des événements ou situations susceptibles de jeter un doute important sur la capacité du Projet à poursuivre les opérations. Si nous concluons à l’existence d’une incertitude significative, nous sommes tenus d’attirer l’attention des lecteurs de notre rapport sur les informations fournies dans les états financiers au sujet de cette incertitude ou, si ces informations ne sont pas adéquates, d’exprimer une opinion modifiée. Nos conclusions s’appuient sur les éléments probants obtenus jusqu’à la date de notre rapport. Des événements ou situations futurs pourraient par ailleurs amener le Projet à cesser les opérations. 11.5. Nous évaluons la présentation d’ensemble, la forme et le contenu des états financiers, y compris les informations fournies dans les notes, et apprécions si les états financiers représentent les opérations et événements sous-jacents d’une manière propre à donner une image fidèle. 12. Nous communiquons au Coordonnateur de l’Unité de Gestion de Projets Spéciaux, notamment, l’étendue et le calendrier prévus des travaux d’audit et nos constatations importantes, y compris toute défici ence importante du contrôle interne que nous aurions relevée au cours de notre audit. 7-REMARQUE FINALE Nous nous mettons à votre disposition pour tout éclaircissement dont vous pourriez avoir besoin après la lecture de ce rapport d’audit et profitons de l’occasion pour vous présenter nos meilleures compliments et gratitudes et bien aussi à tous les collaborateurs du Projet. Praia, le 27 Mai de 2019 AUDITEC – Sociedade de Auditores Certificados, Lda. Représentée par M. João Marcos Alves Mendes Auditeur Agréé-Carte Professionnelle nº 4 Head Office: P.O. Box 486-Praia-CABO VERDE-Phone: 2615187/9912379-Fax: 2618694-E-mail: auditec-lda@cvtelecom.cv Registration: CRC of Praia-Registration nº 295-OPACC-Registration nº 4-DCI-Tax Payer Number 200133373 Website: www.auditec.cv ANNEXES ANNEXE I ÉTATS FINANCIERS ET NOTES AUX ETATS FINANCIERS UNIDADE DE GESTÃO DE PROJETOS ESPECIAIS CABO VERDE: ACCESS TO FINANCE FOR MSMESIZED ENTERPRISES PROJECT - (P163015) Balance Sheet - Assets (1/2) Modelo : 2 For the Year Ended 31 December 2018 (united states dollars) Sítio : 01 Page 1/2 Note Description Current Year 2018 Previous Year 2017 NON CURRENT ASSET S T ANGIBLE FIXED ASSET S MACHINERY & EQUIPMENT AUT O'S AND T RUCKS OFFICE EQUIPMENT S OT HER T ANGIBLE FIXED ASSET S INT ANGIBLE ASSET S 1 110.166,06 SOFT W ARE 2.992,22 CONSULT ING 107.173,84 T ANGIBLE FIXED ASSET S IN PROGRESS T ANGIBLE FIXED ASSET S IN PROGRESS *** T OT AL NON CURRENT ASSET S *** 110.166,06 CURRENT ASSET S ADVANCE PAYMENT S T O SUPPLIERS INCOME T AX ACCOUNT S RECEIVABLE 2 14.800.000,00 W ORLD BANK 14.800.000,00 OT HER ACCOUNT S RECEIVABLE 3 66.348,98 BANKS AND CASH 4 14.128,17 *** T OT AL CURRENT ASSET S *** 14.880.477,15 T OT AL GERAL 14.990.643,21 Prepared By: Reviewed by: Aproved By: ………………………………….. ………………...………… ………..………………. Beatriz Fortes José Andrade Nuno Gomes / Accountant / / Finance Officer / / Coordinator / UNIDADE DE GESTÃO DE PROJETOS ESPECIAIS CABO VERDE: ACCESS TO FINANCE FOR MSMESIZED ENTERPRISES PROJECT - (P163015) Balance Sheet - Liabilities (2/2) Modelo : 2 For the Year Ended 31 December 2018 (united states dollars) Sítio : 01 Page 1/1 Note Description Current Year 2018 Previous Year 2017 EQUIT Y 5 SUBSCRIBED CAPIT AL 14.800.000,00 W ORLD BANK 14.800.000,00 PAID -UP CAPIT AL W ORLD BANK 6 200.000,00 NET PROFIT /(LOSS) -10.919,38 *** T OT AL EQUIT Y *** 14.989.080,62 LIABILIT IES NON CURRENT LIABILIT IES CURRENT LIABILIT IES 1.562,59 SUPPLIERS 7 1.562,59 ST AT E AND OT HER PUBLIC ENT IT IES OT HER ACCOUNT S PAYABLE *** T OT AL LIABILIT IES *** 1.562,59 T OT AL GERAL 14.990.643,21 Prepared By: Reviewed by: Aproved By: ……………………………………………………… ………………...………… ………..………………. Beatriz Fortes José Andrade Nuno Gomes / Accountant / / Finance Officer / / Coordinator / UNIDADE DE GESTÃO DE PROJETOS ESPECIAIS ACCESS TO FINANCE FOR MICRO, SMALL AND MEDIUM-SIZED ENTREPRISES PROJECT Sources and Uses of Funds on 31/12/2018 (united states dollars) Remark Fiscal Year ended on 31/12/2018 Cumulative Sources of Funds Actual Planned Variance Actual Planned Variance Opening balances IDA PPA (V102) - IDA Credit (61820-CV) - Total - Plus : Sources of funds IDA - PPA (V102) 8 200.000,00 200.000,00 IDA - Credit (61820) Initial advance - - IDA - Credit (61820) Statement of Expenditures (SOE) - - IDA - Credit (61820) Direct payment - - Others - - Total funds received 200.000,00 200.000,00 Balance available 200.000,00 Minus: Uses of Funds per Component 9 Partial Credit Guarantee Fund to Enhance MSME Finance 40.264,72 40.264,72 - 40.264,72 40.264,72 - Technical Assistance for MSMEs - - - - - - Improve Credit Information Systems 15.863,23 15.863,23 - 15.863,23 15.863,23 - Project implementation 2.667,13 4.113,20 1.446,07 2.667,13 4.113,20 1.446,07 PPA Activities 32.084,23 32.084,23 - 32.084,23 32.084,23 - Total of Expenditure per Component 90.879,31 92.325,38 1.446,07 90.879,31 92.325,38 1.446,07 Minus: Uses of Funds by Disbursement Category Goods, NCS and CS for Parts A(i) to A(ii) of the Project 23.920,00 23.920,00 - 23.920,00 23.920,00 - Goods, NCS, CS and OC (Except for part A of the Project) 34.875,08 36.321,15 1.446,07 34.875,08 36.321,15 1.446,07 First Capitalization of the PCG Fund under Part A(iv) - - - - - - Second Capitalization of the PCG Fund under Part A(iv) - - - - - - Refund of Preparation Advance - - - - - - PPA - Goods, Services, Training and O.C 32.084,23 32.084,23 - 32.084,23 32.084,23 - Total of Expenditure by Disbursement Category 90.879,31 92.325,38 1.446,07 90.879,31 92.325,38 1.446,07 Remaining balance 10 109.120,69 IDA PPA (V102) - IDA - Credit (61820) 14.128,17 Closing Balances 10 14.128,17 Prepared by: Reviewed by: Approved by: Eneida Fortes José Andrade Nuno Gomes / Project Assistant / / Finance Officer / / Coordinator / ACCESS TO FINANCE FOR MSME SIZED ENTERPRISE PROJECT NOTES TO THE BALANCE SHEET AND STATEMENT OF SOURCE AND APPLICATION OF FUNDS FOR THE YEARS ENDED IN 31 DECEMBER 2018 A. INTRODUCTORY NOTE Under the Project Preparation Advance (PPA) Agreement Ref. V102, signed July 17, 2017, The World Bank (“The Bank”) has extended to the Government of Cabo Verde, an advance of US$ 600 000 to facilitate the preparation of the Access to Finance for Micro, Small and Medium-sized Enterprises (MSMEs) Project. However the amount that came to be effectively advanced was of only US$ 200 000 deposited in the Designated Account. The activities for which the Advance was provided consisted of the following parts (i) PCG demand survey and market assessment, (ii) Credit registry gap assessment and diagnostics; (iii) Credit risk and business management expert and (iv) Preparation of an ESMF for the Project. On 22.03.2018, the Bank and the Government of Cabo Verde have signed the Financing Agreement 61820-CV for US$ 15 million (DSE 10.6 million) towards the implementation of the above-referred Project. The objective of the Project is to increase the access to finance for Micro, Small and Medium Sized Enterprises. The Project is composed of the following components: 1. Demand Survey and Market Assessment; 2. Credit Registry Gap Assessment and Diagnostics ; 3. Credit Risk and Business Management Expert ; 4. Environmental and Social Management Framework; and 5. Implementation and Management B. BASIS OF PRESENTATION AND PRINCIPAL ACCOUNTING POLICIES 2.1 The Balance Sheet of the Project for the year ended December 31, 2018 was prepared based on the accounting records of the Project, maintained in accordance with the system of accounting and financial reporting standards in force in Cabo Verde and / or standards apply specifically to the Project, and based on a commitment basis, the permanence of methods and historical cost. 2.2. Balances and Transactions Denominated in Currencies Other than USD and CVE 2.2.1. The total financing obtained under the IDA Credit 61820-CV expressed in the capital liability item of the balance sheet are recorded in USD. 2.2.2 The assets and expenditures at the balance sheet acquired in foreign currency are translated to USD, using exchange rates prevailing on the date of the Project Appraisal Document, PAD, (1 USD = 93.232 CVE; 1 EUR = 110.265). The corresponding account payable is translated using the same exchange rate. At the payment date, any difference between the ACCESS TO FINANCE FOR MSME SIZED ENTERPRISE PROJECT exchange rate existing at that date and the exchange rate existing at the previous purchase date (used to record the account payable to suppliers referred before) are recorded in the miscellaneous expenditures included in “Net profit / (loss)”. NOTE 1. INTANGIBLE ASSETS Intangible Assets acquired by the Project are recorded at acquisition cost. The Intangible Assets are recorded by debit of intangible assets and credit of accounts payable in the liability side of the balance sheet. The amount of intangible assets incurred as of December 31, 2018 for USD 110 166, corresponds to consulting services as detailed below: Description Supplier 31-12-2018 31-12-2017 Software Tomate 2.992 0 Study and Consulting Services A2F; Fabio Tarantini 107.174 0 110.166 0 NOTE 2. ACCOUNTS RECEIVABLE After the Project cost has evaluated for the total amount of US$ 15 000 000 and advance of US$ 600 000 was extended in July 2017 for execution of preparatory activities. The amount of US$ 600 000 in 2017 corresponds to the signature of Project Preparation Advance Agreement between the Bank and the Government. However only US$ 200 000 came to be effectively advanced and deposited in the Designated Account. Description Cumulative 31-12-2018 31-12-2017 Financing Agreement 61820 and PPA V102 15.000.000 14.800.000 200.000 The Financing Agreement for the total amount of US$ 15 000 000 was signed March 22, 2018. NOTE 3. ACCOUNTS RECEIVABLE FROM THIRD PARTIES This caption shows an amount of USD 66 348 98 corresponding to the amount withdrawn from the Designated Account but not claimed as it doesn’t represent Project eligible expenditures. It was refunded in 2019. ACCESS TO FINANCE FOR MSME SIZED ENTERPRISE PROJECT NOTE 4. BANKS AND CASH This caption is detailed as follows: Description 2018 2017 Banks and Cash 14.128,17 - NOTE 5. RESOURCES (EQUITY) The resources are recorded as an increase in cash and an increase also in equity. Paid-up-Capital corresponds to the amount already used by the Project in the acquisition of fixed assets and other project expenses. Payments to suppliers made directly by the Project funders are recorded as an increase (credit) in Equity and a decrease (debit) to the corresponding account payable to suppliers. NOTE 6. NET PROFIT/ LOSS The amount of this caption refers to Project operating costs accounted for in the period: Description 2018 2017 Loss 10.919,38 - NOTE 7. ACCOUNTS PAYABLE “Accounts Payable” Includes the following detailed expenditures: Description Supplier 31-12-2018 31-12-2017 National Suplliers Tomate 1.562,59 - Total: 1.562,59 - ACCESS TO FINANCE FOR MSME SIZED ENTERPRISE PROJECT C. SOURCES AND APPLICATIONS NOTE 8. SOURCES The Preparation Advance Agreement signed between the Cabo Verde Government and Bank was for US$ 600 000 but only US$ 200 000 came to be effectively advanced and deposited in the Designated Account. 2018 2017 IDA PPA (V102): US$ 200 000 - NOTE 9. APPLICATIONS The Applications of the period presents as follows: Uses of Funds per Component 2018 2017 Partial Credit Guarantee Fund to Enhance MSME Finance 40.264,72 - Technical Assistance for MSMEs - - Improve Credit Information Systems 15.863,23 - Project implementation 2.667,13 - PPA Activities 32.084,23 - Total Application of Funds 90.879,31 - NOTE 10. BALANCE AT 31.12.2018 The Balance of the period is a result of the difference between the total resources amount and the total applications amount (US$ 200 000 – US$ 90 879.31 = US$ 109 120.69). The difference between the balance of the period (US$ 109 120.69) and the DA balance (US$ 14 128.17) of same period is explained by the DA amount not claimed of US$ 94 992.52 that at 31.12.2018 was to be refunded. 2018 2017 DA Balance at 31.12.2018: 14.128,17 - DA amount to be refunded: 94.992,52 - Total: 109.120,69 - Said amount was refunded in 2019. Prepared by, Reviewed by, Approved, Beatriz Fortes José Andrade Nuno Gomes / Accountant / / Finance Officer / / Coordinator / ANNEXE II.1 ETAT DES DEPENSES PAYEES A TRAVERS LE COMPTE DESIGNÉ UNIDADE DE GESTÃO DE PROJETOS ESPECIAIS ACCESS TO FINANCE FOR MSME SIZED ENTERPRISE PROJECT FINANCIAL STATEMENT Designated Account Statement of Expenditures as of December 31, 2018 IDA CREDIT 61820-CV (Amount Expressed in USD) Description Remark Amount 1.Designated Account Balance as at 01-01-2018 - Plus: 2.Advanced to the Designated Account 200.000,00 3.Remaining advance to the Designated Account 4. Bank Transfers from the State of Cabo Verde 5. Total Amount Withdrawn And Not Yet Claimed (i) 94.992,52 Less: 6.Expenditures Incurred in the Period: 90.879,31 GOODS, CS, NCS, TRG, OP 32.084,23 GOODS, CS, NCS, TRG, OP 58.795,08 - - Unallocated - Total expenses 90.879,31 7.Designated Account Balance as at 31-12-2018 14.128,17 Remark: (i) Amount to be refunded to the DA through transfers between accounts. Said amount came to be refunded in 2019. Prepared by: Reviewed by: Approved by: Eneida Fortes José Andrade Nuno Gomes / Project Assistant / / Finance Officer / / Coordinator / ANNEXE II.2 ÉTAT DES DEMANDES DE REMBOURSEMENTS DE FONDS AU COMPTE DESIGNE UNIDADE DE GESTÃO DE PROJETOS ESPECIAIS ACESS TO FINANCE FOR MSME SIZED ENTREPRISE PROJECT FINANCIAL STATEMENT Designated Account Replenishment Statement as of December 31, 2018 (Amount Expressed in USD) IDA Loan 61820-CV Category Description Number GDS-CS-NCS-TRG-OP TOTAL 0 0,00 0,00 TOTAL 0,00 0,00 0,00 Prepared By Reviewed By: Approved by Beatriz Fortes José Andrade Nuno Gomes Accountant Finance Officer Coordinator ANNEXE II.3 ETAT DE RAPPROCHEMENT DU COMPTE DESIGNÉ UNIDADE DE GESTÃO DE PROJETOS ESPECIAIS ACCESS TO FINANCE FOR MSME SIZED ENTERPRISE PROJECT DESIGNATED ACCOUNT RECONCILIATION STATEMENT DESIGNATED ACCOUNT NUMBER: 04 09 07 24 121 WITH BANCO DE CABO VERDE. PREFIX: ……………………. 1. TOTAL ADVANCED BY WORLD BANK USD 200.000,00 2. LESS: TOTAL AMOUNT RECOVERED BY WORLD BANK USD 0,00 3. EQUALS PRESENT OUSTANDING AMOUNT ADVANCED TO THE DESIGANTED ACCOUNT (NUMBER 1 LESS NUMBER 2) USD 200.000,00 4. BALANCE OF DESIGNATED ACCOUNT PER ATTACHED BANK STATEMENT AS OF DATE: 31-12-2018 USD 14.128,17 5. PLUS: TOTAL AMOUNT OF THE FISCAL YEAR 2018: USD 90.879,31 6. PLUS: TOTAL AMOUNT WITHDRAWN AND NOT CLAIMED: REASON: Amount to be refunded by others DA's through transfer between accounts (i) USD 94.992,52 7. PLUS: AMOUNTS CLAIMED IN PREVIOUS APPLICATIONS NOT YET CREDITED AT DATE OF BANK STMT.: APPLICATION No: AMOUNT: SUBTOTAL OF PREVIOUS APPLICATIONS NOT YET CREDITED: USD 0,00 8. MINUS: INTEREST EARNED \ EXCHANGE RATE GAIN: USD 0,00 9. TOTAL ADVANCE ACCOUNTED FOR (Nº 4 THROUGH Nº 9): USD 200.000,00 10. DIFFERENCE (TOTAL LINE 3 LESS TOTAL LINE 9): USD 0,00 11. EXPLANATIONS OF ANY DIFFERENCE BETTWEN THE TOTALS APPEARING ON LINES 3 AND 9: 12. DATE: 31-12-2018 Prepared by: Revised by: Approved by: 13. SIGNATURE: Eneida Fortes José Andrade Nuno Gomes 14. TITLE: Project Assistant Finance Officer Coordinator Note: (i) T he amount of US$ 94 992,52 refered in the paragraph 6 above was refunded in 2019. ANNEXE II.4 LISTE ACTUALISEE DE L’ACTIF FIXE TANGIBLE ET DE L’ACTIF INTANGIBLE UNIDADE DE GESTÃO DE PROJETOS ESPECIAIS ACESS TO FINANCE FOR MICRO, SMALL , AND MEDIUM SIZED ENTERPRISES PROJECT PROJECT'S FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEAR ENDED 31 DECEMBER 2018 INTANGIBLE ASSETS Cod. Acquisition Usage Account Description Quantity Unit Price Total Amount Identification Interno Date status 433100 Accounting and financial management software 1 2.992,22 USD 2.992,22 USD N/A 29-11-2018 N/A Total 1 2.992,22 USD 2.992,22 USD 444100 Estudos 1 5.980,00 USD 5.980,00 USD N/A 09-02-2018 N/A 444100 Estudos 1 8.805,28 USD 8.805,28 USD N/A 14-03-2018 N/A 444100 Estudos 1 14.950,00 USD 14.950,00 USD N/A 16-03-2018 N/A 444100 Estudos 1 23.920,00 USD 23.920,00 USD N/A 16-07-2018 N/A 444100 Estudos 1 16.344,72 USD 16.344,72 USD N/A 31-10-2018 N/A Total 2 70.000,00 USD 70.000,00 USD 444200 Assistencia Tecnica 1 4.896,00 USD 4.896,00 USD N/A 09-02-2018 N/A 444200 Assistencia Tecnica 1 1.726,61 USD 1.726,61 USD N/A 13-06-2018 N/A 444200 Assistencia Tecnica 1 14.688,00 USD 14.688,00 USD N/A 13-06-2018 N/A 444200 Assistencia Tecnica 1 15.863,23 USD 15.863,23 USD N/A 13-11-2018 N/A Total 3 37.173,84 USD 37.173,84 USD Total 1+2+3 110.166,06 110.166,06 Prepared By: Reviewed by: Aproved By: ………..………………. ………………………………….. ………………...………… Beatriz Fortes José Andrade Nuno Gomes / Accountant / / Finance Officer / / Coordinator / ANNEXE II.5 ÉTAT DE RAPPROCHEMENT DES DEBOURSEMENTS ENTRE LE COMPTE DU DON ET LE COMPTE DU PROJET UNIDADE DE GESTÃO DE PROJETOS ESPECIAIS ACE SS T O F IN AN CE F O R M SM E SIZ E D E N T E RPRISE S PRO JE CT PRO JE CT 'S F IN AN CIAL ST AT E M E N T S S TATE ME NT OF D I S BU R S E ME NTS R E CONCI LI ATI ON BE TWE E N LOAN ACCOU NT AND PR OJE CT ACCOU NT FOR TH E Y E AR E ND E D 31 D E CE MBE R 2018 I D A CR E D I T: 61820-CV PROJECT ACCOUNT LOAN ACCOUNT (A) APPLICATION (B) DISBURSEMENT (E)AMOUNT DISBURSED IN EXPLANATION OF ANY (C)APPLICATION AMOUNT (D)BENEFICIARY (F)VALUE-DATE (H) DIFFERENCE (C)-(E) REFERENCE PROCEDURE CONTRACT CURRENCY DIFFERENCE (If exists) 001/MPME/2018 Designated Account 200.000,00 USD Designated Account 200.000,00 USD 26-02-2018 0,00 USD 0,00 USD T OT AL 200.000,00 USD 200.000,00 USD 0,00 USD Note: Apart from the US$ 200 000 regarding DA initial advance all remaining disbursements of the expenditures incurred during the fiscal year 2018 were submitted only in 2019 after Client Connection's anomalies repaired. Prepared by: Reviewed by: Approved by: Beatriz Fortes José Andrade Nuno Gomes / Accountant / / Finance Officer / / Coordinator /